¿Cuándo tiene sentido financiero remodelar una casa?

Estimada Carrie,

Tenemos treinta y tantos años y compramos nuestra casa hace tres años. Después de pasar tanto tiempo en casa el año pasado, hay cosas que nos gustaría mejorar, pero estamos debatiendo invertir dinero en una remodelación en este momento. ¿Tus pensamientos?

—Un lector

Estimado lector,

No hay nada como estar en casa las 24 horas del día para sacar los defectos de cualquier espacio. No importa cuánto ames tu casa, siempre parece haber algo que mejorar. Y el año pasado, a medida que más personas tuvieron que hacer que su cocina cumpliera una doble función como oficina o necesitaron espacio adicional para los niños atrapados en casa, la industria de la remodelación ha visto un aumento correspondiente en el negocio, según la Asociación Nacional de Cocina y Baño.

Pero ya sea que esté considerando una actualización menor, una renovación importante o incluso una adición, nunca es una decisión fácil. Hay lo que puede permitirse, por supuesto. Luego está el tiempo y la molestia. Pero también hay un lado emocional.

Tu hogar no es solo un espacio práctico para guardar tus cosas. Para algunas personas, un hogar representa estabilidad y comodidad. Para otros, es estatus o estilo. Muchos consideran las mejoras para el hogar como una inversión que producirá un retorno cuando vendan. Para ti, puede ser todo lo anterior.

Pero no importa cómo lo mires, tu hogar es ante todo el lugar donde vives. Hay mucho que considerar, tanto práctico como personal. Entonces, antes de tomar en serio sus planes, aquí hay algunas cosas para discutir y decidir.

¿Qué necesitas y por qué?

Comencemos con lo práctico. ¿Por qué quieres realzar tu espacio? ¿Más espacio para trabajar? ¿Mejor eficiencia? ¿O es actualizar o modernizar para crear una sensación diferente? Curiosamente, según un informe de la Asociación Nacional de Agentes Inmobiliarios (NAR) de 2019, el 32 % de los propietarios de viviendas dice que el resultado más importante de la remodelación es la funcionalidad y la habitabilidad. Solo el 16 % considera que la belleza y la estética son las más importantes.

¿Qué cantidad de remodelación se necesitará para brindarle la funcionalidad que desea? Agregar una habitación es un gran compromiso financiero. Una remodelación cosmética suele ser mucho menos costosa, pero es posible que no le brinde lo que necesita. Si va a gastar dinero y tiempo, asegúrese de obtener el resultado que desea.

¿Cómo te hará sentir la remodelación?

¿Has oído hablar del Joy Score? Así es como la NAR hace que los propietarios califiquen su satisfacción con una remodelación.

En el informe que mencioné anteriormente, la actualización de una cocina recibió una calificación de 9.7 en una escala de 10 puntos. La conversión de un sótano en un espacio habitable obtuvo un 9,5, mientras que una simple renovación de un armario obtuvo un puntaje de alegría de 10. Además de las consideraciones utilitarias, ¿su remodelación lo hará más feliz de estar en casa?

¿Cuánto costará?

Aquí es donde la emoción tiene que pasar a un segundo plano frente a los hechos y las cifras. Los costos de remodelación varían según el lugar donde viva. Por ejemplo, el costo promedio de una remodelación de cocina en los EE. UU. es de alrededor de $ 23,000, pero en California supera los $ 80,000. Es posible que desee consultar una calculadora de remodelación en línea que ofrece estimaciones por código postal para tener una idea de lo que le espera, ¡lo que puede ser revelador!

Una palabra para los sabios:se estima que casi la mitad de las renovaciones de viviendas superan el presupuesto. Entonces, incluso si algo suena asequible, considere agregar un 20 por ciento adicional más o menos para los sobrecostos del proyecto.

¿Cómo lo pagarás?

Si bien es posible que pueda cubrir ciertas cosas como electrodomésticos y materiales con sus ahorros o ponerlos en una tarjeta de crédito que puede pagar rápidamente, ¿cuáles son sus opciones para cubrir gastos más grandes?

A veces me preguntan sobre la sensatez de acceder a una cuenta de jubilación, ya sea como retiro anticipado o como préstamo 401(k). Para mí, ninguna es una buena opción. En primer lugar, cuando toma dinero de una cuenta de jubilación en cualquier forma, está poniendo en peligro su futuro. Pero más allá de eso, hay otras señales de alerta para cada uno.

Un retiro anticipado lo sujeta a una multa del 10 por ciento, así como a los impuestos sobre la renta ordinarios. Y el retiro podría llevarlo a una categoría impositiva más alta. Si bien la justificación de un préstamo 401(k) es que es su dinero, las tasas de interés son bastante bajas y usted mismo paga el interés, existe el riesgo de que no pueda devolverlo a tiempo, lo que también puede generar impuestos y multas.

Dado que es dueño de su casa, podría considerar una línea de crédito con garantía hipotecaria (HELOC). Los HELOC son generalmente de bajo interés y solo paga intereses sobre lo que realmente pide prestado. Además, según las leyes fiscales existentes, el interés aún puede ser deducible de impuestos si la deuda total garantizada de su vivienda es de $750,000 o menos y la está utilizando para mejorar su vivienda.

Un refinanciamiento con retiro de efectivo es otra opción si tiene suficiente capital en la vivienda. Con este tipo de préstamo, usted pide prestado más que el saldo principal de su hipoteca existente, usa los ingresos para pagar esa hipoteca y destina el dinero extra a su remodelación. Sin embargo, esta puede ser una opción más costosa que una HELOC.

No te pases de la raya

Si bien las bajas tasas de interés actuales pueden hacer que los préstamos contra el valor neto de la vivienda sean atractivos, asegúrese de calcular su carga de deuda antes de profundizar demasiado. Como regla general, no más del 28 por ciento de sus ingresos antes de impuestos debe destinarse a la deuda de la vivienda y no más del 36 por ciento a todas las deudas.

Es posible que le encante su remodelación ahora, pero si se extiende demasiado, pagarla podría causar problemas financieros más adelante. Aún más doloroso es si te impide ahorrar para otras metas importantes.

Sea realista acerca de cómo recuperar su dinero

Si considera una remodelación como una inversión, sea realista sobre el rendimiento potencial. Una vez más, la NAR ofrece algunas ideas. Por ejemplo, es posible que pueda recuperar por completo el costo de renovar el acabado de los pisos de madera, mientras que la renovación de un dormitorio podría generar mucho menos. A menos que planee vender de inmediato, el rendimiento de su dinero es probablemente la consideración menos importante.

No puedo decirle si tiene sentido para usted remodelar, pero puedo alentarlo a que considere detenidamente tanto los problemas financieros como los emocionales. Puede sonar simplista, pero si su remodelación aumenta el disfrute diario de su hogar así como su funcionalidad, se sentirá mejor con respecto al costo.

¿Tiene alguna pregunta sobre finanzas personales? Envíenos un correo electrónico a pregúntele a [email protected]. Carrie no puede responder a las preguntas directamente, pero su tema puede ser considerado para un artículo futuro. Para preguntas sobre la cuenta de Schwab y consultas generales, comuníquese con Schwab.