¿Qué son los fondos mutuos?

¿Qué son los fondos mutuos?

Los fondos mutuos son vehículos de inversión operados por un administrador de dinero profesional. Compañías de fondos mutuos, registrado por la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) y administrado por un asesor registrado en la SEC, combinar los fondos de múltiples inversores en inversiones conjuntas. Cada inversor tiene una propiedad proporcional de los fondos combinados a través de acciones, que se agrupan en una cartera. Los inversores no pueden comprar acciones de fondos mutuos en el mercado secundario, como una bolsa de valores. Deben comprar acciones directamente de un fondo mutuo o mediante un corredor de fondos mutuos. Cuando un inversor quiere vender sus acciones, puede venderlos al fondo o al corredor del fondo.

Ventajas de los fondos mutuos

Incluso los inversores sin mucho dinero normalmente pueden invertir en fondos mutuos. Algunos corredores no tienen una inversión mínima, lo que hace posible que incluso un inversor novato incursione en fondos mutuos. Aunque existen riesgos asociados con cualquier inversión, los fondos mutuos tienen un riesgo comparativamente menor que otros tipos de inversiones, como acciones y bonos, debido a cómo se diversifican las inversiones en fondos mutuos. En lugar de comprar acciones individuales para invertir en una sola empresa, los recursos mancomunados de los inversores de fondos mutuos se invierten en un espectro diverso de empresas o industrias. Esta diversificación permite a los inversores evitar las trampas de poner todos sus huevos de inversión en una sola canasta. Y si un inversionista desea canjear sus acciones de fondos mutuos, puede hacerlo en cualquier día hábil y recibir su dinero en una semana. La SEC señala que las compañías de fondos mutuos deben enviar el pago a sus inversionistas dentro de los siete días posteriores a la amortización de sus acciones.

Contras de los fondos mutuos

Quizás el mayor inconveniente de invertir en fondos mutuos es que nunca hay una garantía con cualquier inversión que realice; todas las inversiones conllevan una medida de riesgo. Cuando invierte en fondos mutuos, también está considerando las tarifas y los gastos además del monto de su inversión. Las tarifas pueden incluir tarifas de administración y tarifas anuales, y otros gastos pueden incluir cargos por ventas y gastos operativos. Incluso si su fondo mutuo genera un rendimiento negativo de su inversión, todavía tienes que pagar las comisiones del fondo. Y no podrá controlar qué inversiones realiza su compañía de fondos mutuos o su corredor de fondos. Una vez que sus fondos se combinan con otros inversores en una cartera conjunta, el corredor de fondos determina cómo invertir los recursos combinados.

Tipos de fondos mutuos

La SEC enumera cuatro tipos principales de fondos mutuos:fondos de acciones, fondos de bonos, fondos del mercado monetario y fondos con fecha objetivo. Los fondos de acciones se subdividen en numerosas categorías, incluidos los fondos de ingresos, que realizan pagos periódicos de dividendos para complementar sus ingresos, y fondos de crecimiento, que ofrecen un rendimiento potencial superior al promedio a pesar de que no pagan de forma regular, como los fondos de ingresos. Los fondos de bonos varían ampliamente tanto en tipo como en riesgo, simplemente porque su objetivo es generar altos rendimientos, que a menudo conlleva un riesgo proporcionalmente alto. Los fondos del mercado monetario son típicamente inversiones de bajo riesgo porque invierten solo a corto plazo, inversiones de alta calidad. Fondos con fecha objetivo, también llamados fondos de ciclo de vida, se estructuran principalmente en torno a un objetivo específico:la fecha de jubilación de un inversor. Los fondos mutuos con fecha objetivo ofrecen una mezcla diversa de inversiones, como acciones y bonos, que cambian con el tiempo, dependiendo de la estrategia de un fondo en particular.

Ejemplos de fondos mutuos

Según el informe de 2018 de Kiplinger sobre clasificaciones de fondos mutuos, El índice de 500 acciones de Standard &Poor's pagó un enorme rendimiento del 22 por ciento para sus inversionistas de fondos mutuos de acciones en 2017. US News &World Report clasifica al Fondo de Bonos a Término Intermedio de USAA y al Fondo de Bonos Corporativos Payden como ejemplos de bonos corporativos mutuos de alto rendimiento. fondos. Los fondos mutuos del mercado monetario incluyen inversiones en fondos del Tesoro de EE. UU. Y EE. UU. fondos gubernamentales. JPMorgan Smart Retirement Income Fund y Vanguard Target Retirement Income son dos tipos de fondos mutuos con fecha objetivo.