Comprender los mercados bajistas:causas, estrategias y oportunidades

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Los mercados bajistas son una realidad inevitable para los inversores. Sin embargo, no hay por qué temerles y, de hecho, hay formas de aprovechar un mercado bajista para su beneficio.

Es útil saber qué causa un mercado bajista y cómo puede utilizarlo para enriquecer sus cuentas de jubilación y su cartera de inversiones.

¿Qué es un mercado bajista?

Normalmente, los inversores observan los principales índices del mercado, como el S&P 500, que contiene ​500 ​ de las empresas más grandes de Estados Unidos, el Dow Jones Industrial Average, que se compone de ​30 ​ de las mayores empresas industriales, y el NASDAQ compuesto, para medir la tendencia del mercado. Los mercados suben y bajan constantemente; son alcistas o bajistas.

Un mercado bajista generalmente se considera una caída continua en los precios de las acciones del ​20 por ciento ​ o más desde un máximo reciente, pero es sólo un punto de referencia, no una ciencia exacta. Por ejemplo, si el S&P 500 está en ​4500 ​, el territorio del mercado bajista sería una caída de ​900 ​ puntos (​4,500 x 20 por ciento ​) a ​3.600 ​. Un ​10 por ciento ​ La liquidación se considera una corrección del mercado y normalmente solo dura unos pocos meses.

En un mercado bajista, los inversores son pesimistas y no tienen confianza en el futuro. Ignoran las buenas noticias y hacen bajar los precios vendiendo continuamente. Este estado de ánimo continúa hasta que los precios bajan tanto que los inversores creen que son gangas y empiezan a comprar.

¿Con qué frecuencia ocurren los mercados bajistas?

Los mercados bajistas son inevitables y han ocurrido ​12 veces ​ Desde 1932, según una investigación de TheStreet. Durante este periodo de tiempo, han durado una media de ​25 meses. ​ El mercado bajista más largo se produjo entre 2000 y 2002 y duró ​671 días ​, mientras que el más corto fue en 2020 y solo duró ​23 días. ​

En comparación, ha habido ​14 ​ mercados alcistas en el mismo período de tiempo con una duración promedio de ​59 meses ​ y el más largo duró ​113 meses ​ en los años 90.

¿Qué causa un mercado bajista?

Los mercados bajistas suelen preceder a cualquier recesión económica, ya que indican que los inversores creen que las condiciones van a empeorar y comienzan a vender sus inversiones y a obtener efectivo para protegerse. Los inversores creen que una recesión económica reducirá las ganancias corporativas, por lo que venden sus acciones, lo que hace que los precios bajen aún más.

Los mercados bajistas suelen ser causados por tasas de inflación más altas, incertidumbre política o economías sobrecalentadas impulsadas por altos niveles de gasto de los consumidores. La anticipación de que el Banco de la Reserva Federal, también conocida como Reserva Federal, aumentará las tasas de interés para reducir la inflación y desacelerar la economía es suficiente para crear una desaceleración del mercado de valores.

En cierto modo, el pesimismo de los inversores se convierte en una profecía autocumplida que crea un mercado bajista.

Estrategia de inversión para un mercado bajista

Ver cómo el valor de sus cuentas de jubilación e inversión sufre una fuerte caída es doloroso, pero la buena noticia es que los precios se recuperarán. Podrían pasar sólo unos meses o incluso un par de años, pero se recuperarán. Por lo tanto, la mejor estrategia, a menos que necesite desesperadamente los fondos para una emergencia, es no vender nada y esperar a que se recupere cuando el mercado recupere la confianza de los inversores.

Sin embargo, saber cuándo comenzará el próximo mercado alcista es una tarea difícil. Históricamente, el mayor porcentaje de recuperación se produce durante las primeras etapas de una recuperación del mercado, pero no se sabe con certeza cuándo será.

Los mercados bajistas son inevitables, pero pueden utilizarse para diversificar y mejorar su cartera comprando acciones a precios de ganga.

Si tiene suficiente efectivo, es posible que desee considerar que un mercado bajista presenta oportunidades atractivas para comprar acciones a precios de ganga y mejorar la diversificación de su cartera. Debe continuar agregando dinero a sus cuentas de jubilación durante los mercados bajistas. Comprarás a precios más bajos y reducirás tus precios de compra promedio.

Dado que la historia ha demostrado que los mercados bajistas eventualmente se recuperan, usted puede cambiar sus puntos de vista de pesimistas a optimistas aprovechando los precios más bajos para obtener mayores ganancias potenciales en el futuro. Este también podría ser un buen momento para evaluar su tolerancia al riesgo y consultar a su asesor financiero sobre cómo agregar diferentes tipos de inversiones, como fondos mutuos y fondos cotizados en bolsa (ETF), a su cartera. Mantén tu enfoque en el largo plazo.