Banca sostenible:comprender el impacto de su dinero en el medio ambiente

Cuando piensas en tu huella ambiental, ¿qué te viene a la mente primero? Tal vez los vuelos que tomas, el coche que conduces o si eliges el tren. Quizás sea el plástico que intentas evitar, la ropa que compras o la comida en tu plato. Pero ¿qué pasa con su dinero? ¿Con qué frecuencia piensa dónde se guarda y en qué se sustenta?

Los bancos son parte de nuestra vida cotidiana. Los utilizamos para recibir salarios, realizar transacciones, pagar facturas o solicitar préstamos e hipotecas. Sin embargo, detrás de cada transacción se esconde un sistema financiero que silenciosamente da forma no sólo a nuestra economía sino también –de manera menos visible– a nuestro planeta. La forma en que operan los bancos puede influir en qué industrias prosperan, cuáles decaen y cómo las empresas afectan el medio ambiente.

Los bancos de todo el mundo funcionan según lo que se llama “banca de reserva fraccionaria”. Bajo este sistema, cuando hacemos un depósito el dinero no se almacena simplemente en una bóveda. Los bancos utilizan la mayoría de los depósitos para emitir préstamos (para vivienda, empresas o infraestructura) y mantienen sólo una pequeña parte como reservas.

Algunos bancos centrales exigen que una fracción de los depósitos se mantenga como reservas mínimas, pero muchos países, incluidos el Reino Unido y Estados Unidos, ya no imponen ese requisito. Como resultado, los bancos deciden qué parte de los depósitos mantendrán como reservas, mientras que el resto facilita los préstamos a los prestatarios.

Pero las decisiones sobre préstamos son poderosas. Dado que los bancos pueden decidir adónde va el crédito, también pueden influir en dónde ingresa el dinero nuevo a la economía. En pocas palabras, los préstamos para vivienda pueden expandir el mercado inmobiliario, financiar energías renovables puede respaldar infraestructuras bajas en carbono, mientras que financiar minas de carbón o la extracción de petróleo y gas puede correr el riesgo de bloquear futuras emisiones de carbono durante décadas.

Estas opciones afectan qué sectores ven menores costos de endeudamiento y mayores flujos de capital. Los bancos actúan como administradores del crecimiento económico y, como tales, del impacto ambiental.

Los bancos más grandes del mundo todavía inyectan más dinero en combustibles fósiles que en energías renovables. Frode Koppang/Shutterstock

Sin embargo, una gran proporción de los préstamos bancarios se destina a sectores intensivos en carbono. Por ejemplo, entre 2021 y 2024, los 65 bancos más grandes del mundo han asignado alrededor de 3,29 billones de dólares (2,45 billones de libras esterlinas) a los combustibles fósiles, en comparación con alrededor de 1,37 billones de dólares a la energía sostenible, incluida la solar, la eólica y la infraestructura relacionada.

De manera similar, el reciente Índice Bancario de Suministro de Energía de BloombergNEF muestra que por cada dólar que los principales bancos del mundo invierten en petróleo, gas natural o carbón, sólo 89 centavos se invierten en empresas de energía con bajas emisiones de carbono. Incluso frente a la crisis climática, la financiación verde todavía está rezagada.

¿Importa dónde realizamos operaciones bancarias?

Los bancos tradicionalmente han favorecido los proyectos de combustibles fósiles debido a la fuerte rentabilidad del sector y sus confiables calificaciones crediticias. Sin embargo, a medida que más capital fluya hacia proyectos renovables, se podría acelerar la transición hacia una economía baja en carbono, reduciendo los costos de financiamiento y disminuyendo los riesgos percibidos.

Teniendo esto en cuenta, tal vez sea el momento de considerar si el banco que seleccionemos podría influir sutilmente en los resultados medioambientales.

Los individuos pueden sentirse pequeños en comparación con el poder del sector bancario, pero realmente podrían influir en estas dinámicas a través de sus elecciones. La mayoría de la gente asumiría que sus depósitos desempeñan sólo un papel menor, pero en conjunto representan enormes sumas de dinero.

Para ilustrar esto, solo en agosto de 2025, los depósitos de los hogares del Reino Unido en bancos y sociedades de construcción aumentaron en £5,4 mil millones de libras, luego de un aumento neto de £7,1 mil millones en julio de 2025. Estos depósitos incluirían fondos en cuentas corrientes, cuentas de ahorro e ISA.

Las sumas involucradas son enormes, sin embargo, nuestras decisiones bancarias rara vez se enmarcan como ambientales –aunque son parte del sistema más amplio que dirige los flujos de capital. La elección de cada depositante contribuye, aunque sea modestamente, al patrón general de hacia dónde fluye el crédito.

Es posible que una cuenta individual no cambie los resultados globales por sí sola. Pero muchas pequeñas decisiones, tomadas por millones de personas a lo largo del tiempo, pueden moldear los incentivos y las expectativas. Comprender cómo operan los bancos, qué financian y qué tan transparentes son es otra forma en que nuestras decisiones financieras se cruzan con las realidades climáticas.