¿Debo detener mi SIP en fondos de pequeña capitalización?

Esta pregunta se está volviendo cada vez más común en estos días. La gente se pregunta si deberían detener sus SIP en fondos de pequeña capitalización.

Los fondos de pequeña capitalización son fondos de alto riesgo y alta rentabilidad. Invierten en empresas que cotizan en bolsa con una capitalización de mercado comparativamente menor y un alto potencial de crecimiento.

Solo en el año 2017, El índice BSE Small-Cap ofreció retornos alucinantes del 60%. En comparación, El índice de mediana capitalización de la EEB y el índice Nifty 50 dieron rendimientos del 48% y aproximadamente el 30%.

El crecimiento potencial de una acción de pequeña capitalización es enorme. Sin embargo, al mismo tiempo, el riesgo de volatilidad también es alto.

En caso de un evento adverso, Las acciones de pequeña capitalización muestran una alta volatilidad. Con los precios de las acciones cayendo en un abrir y cerrar de ojos, el dinero del inversor está en alto riesgo en esta categoría.

En 2018, el período alcista del año anterior abrió el camino para un período bajista y se desató el infierno. Con precios a la baja, la confianza del inversor alcanzó un mínimo histórico. Las acciones de pequeña capitalización y los fondos mutuos fueron los más afectados.

Este año, el índice BSE Small-Cap ha caído de 20, 000 puntos a casi 16, 000 puntos. Para categorizar este índice en términos de%, el índice ha experimentado una inmensa volatilidad y ha disminuido más del 20% en menos de 6 meses.

En marzo de 2018, el índice NIFTY Small-cap cayó del 6,76% al 3,60%. Es más, el índice P / E de pequeña capitalización NIFTY ha caído de una cifra de 3 dígitos de 110 a 62 en los últimos 6 meses.

Si bien los altos rendimientos en 2017 han atraído a los inversores a ser parte del repunte de la pequeña capitalización, esta fuerte caída en 2018 es la peor pesadilla de un inversor.

Históricamente, Las acciones de pequeña capitalización han tenido un rendimiento inferior cuando una recesión golpea la economía.

En este escenario, ¿Qué debería hacer un inversor común?

Los mejores fondos mutuos de pequeña capitalización, como el fondo Reliance Small-cap, Fondo HDFC de pequeña capitalización, Fondo de pequeña capitalización del SBI, y otros han perdido el calor y se han desempeñado relativamente mal.

Por eso es muy común escuchar preguntas como:"¿Debo detener mi SIP en Reliance Small Cap Fund? ¿Debo detener mi SIP en HDFC Small Cap Fund? ¿Debo detener mi SIP en SBI Small-Cap Fund? "

¿Cuál es el camino a seguir?

Letras minúsculas, por su propia naturaleza, son volátiles con una compensación de alto riesgo y alta rentabilidad. Recientemente, el mercado ha atravesado una fase bajista. Acciones de pequeña capitalización, en general, también han estado cayendo.

Para analizar objetivamente el escenario, los inversores deben seguir invirtiendo en acciones de pequeña capitalización, porque es importante analizar la caída del mercado en su conjunto.

Con respecto al escenario del mercado nacional y global, los precios de las materias primas en general y los precios del crudo, en particular, son volátiles y están aumentando. La incertidumbre política prevalece en los mercados nacionales y mundiales.

Hay mucho alboroto con respecto a las elecciones generales de 2019, que están a menos de un año de distancia. La incertidumbre sobre quién formará el gobierno está dando lugar al escepticismo de los inversores. Similar, La incertidumbre también prevalece en la economía internacional.

Se espera que la situación actual no cambie drásticamente durante los próximos dos trimestres. Por lo tanto, el desempeño de los fondos mutuos de pequeña capitalización en general y del índice de pequeña capitalización, en particular, Se espera que siga el ejemplo anterior.

¿Qué hacer?

Los inversores que no se sientan cómodos con la volatilidad estarían en una mejor posición para invertir su dinero en fondos de alta y / o mediana capitalización a raíz de una menor volatilidad y una mayor estabilidad. Los inversores también pueden considerar reducir su riesgo de manera significativa, optando por fondos de capitalización múltiple.

Las correcciones del mercado son un fenómeno natural y se producen de vez en cuando. Cuando mira el horizonte de inversión más largo, tales fluctuaciones se arreglan y se crea riqueza para los inversores. Por lo tanto, los inversores no deben intentar medir el tiempo del mercado y se sugiere que sigan invirtiendo a largo plazo.

Los fondos mutuos de pequeña capitalización se han comportado históricamente de manera similar. En los mercados bajistas, ellos son los que más sufren.

Si puede tolerar el riesgo, puede elegir la opción de Plan de Inversión Sistemática o SIP. Resultará ser una mejor opción, en lugar de una suma global

Los 3 mejores fondos de pequeña capitalización y su rendimiento

1. Fondo de pequeña capitalización Reliance

El objetivo de inversión principal del plan es generar una revalorización del capital a largo plazo invirtiendo predominantemente en acciones y instrumentos relacionados con la renta variable de empresas de pequeña capitalización y el objetivo secundario es generar rendimientos consistentes mediante la inversión en títulos de deuda y del mercado monetario.

Este fondo de pequeña capitalización de la casa Reliance Mutual Fund ha sido uno de los fondos de mejor desempeño en esta categoría. Tiene un récord decente del 11,9%, 21,0% y 36,0% por 1 año, 3 años y 5 años respectivamente.

Sin embargo, ser un fondo de alto riesgo, su desempeño ha sido volátil. La recesión del mercado ha provocado una caída de casi un 20% en la rentabilidad de este fondo. El NAV de este fondo ha caído de Rs.52 a Rs.42.

Esta es una caída significativa para el fondo en menos de un año.

El fondo se ha comportado bien en el mercado alcista, sin embargo, ha sido testigo de una volatilidad extrema en el mercado bajista.

2. Fondo HDFC de pequeña capitalización

El objetivo de inversión del plan es generar un crecimiento del capital a largo plazo a partir de una cartera gestionada activamente de acciones y valores relacionados con la renta variable.

Este fondo de pequeña capitalización ha sido uno de los mejores en esta categoría y disfruta de una calificación de 5 estrellas por Groww. Ha generado una alta rentabilidad del 19,8%, y 20,5% por 1 y 3 años respectivamente.

Los rendimientos han sido volátiles durante 6 meses y la recesión del mercado ha erosionado casi el 10% de los rendimientos. El NAV cayó de Rs.70 a Rs.55 en un año. Al igual que los otros fondos de esta categoría, este fondo ha tenido un buen desempeño en el mercado alcista, pero no el mercado bajista

3. Fondo de pequeña capitalización del SBI

El plan busca generar una revalorización del capital a largo plazo mediante la inversión en una cartera diversificada de valores predominantemente de renta variable y relacionados con la renta variable de empresas identificadas como líderes de la industria.

Este fondo de pequeña capitalización de la casa de fondos mutuos de SBI disfruta de una calificación de 5 estrellas por Groww. Ha tenido uno de los mejores resultados en la categoría de pequeña capitalización y ha obtenido una rentabilidad del 16,4% y el 20% en 1 y 3 años, respectivamente.

La reciente recesión del mercado ha eliminado más del 20% de los rendimientos de este fondo. El NAV cayó de Rs.70 a Rs.55 en un año.

¿Qué son las acciones de pequeña capitalización?

Según SEBI, las acciones que cotizan a partir de la empresa número 251 en adelante, en el orden de capitalización total del mercado se conocen como acciones de pequeña capitalización

Similar, Los fondos de gran capitalización son de la 1ª a la 100ª y las siguientes 150 empresas, respectivamente, sobre la base de la capitalización total del mercado.

Por naturaleza, Las acciones de pequeña capitalización son generalmente empresas jóvenes que cotizan en bolsa con un potencial de crecimiento significativo. Debido a la razón anterior, estas acciones tienden a ser más volátiles y, por lo tanto, tienen un mayor riesgo en comparación con las acciones de mediana y gran capitalización.

Para saber más sobre las mejores mutuas encontradas, puede consultar el siguiente enlace:30 mejores fondos para invertir en 2018.

¡Feliz inversión!

Descargo de responsabilidad:las opiniones expresadas aquí son del autor y no reflejan las de Groww.