¿Cuándo debo refinanciar mis préstamos estudiantiles?

Se pregunta "¿Debo refinanciar mis préstamos estudiantiles?" No estás solo.

Antes de hacerlo, hay muchos factores a considerar. Si bien pagar cualquier tipo de préstamo estudiantil no es exactamente la idea de pasar un buen rato para nadie, refinanciarlos puede hacer que su proceso de pago de la deuda sea un poco más fácil.

Refinanciar sus préstamos estudiantiles significa tomarlos todos y consolidarlos en un solo pago que tiene una tasa de interés más baja. De esa manera puede simplificar sus pagos y ahorrar dinero al mismo tiempo. También es posible que pueda pagar su deuda más rápido.

Suena increíble, ¿no? Si se pregunta si puede refinanciar sus préstamos estudiantiles, la respuesta corta es que puede hacerlo con préstamos federales y privados, pero tiene sus desventajas.

Al igual que con todas las decisiones financieras, no es adecuado para todos, así que echemos un vistazo a algunas consideraciones importantes antes de refinanciar.

¿Qué significa refinanciar un préstamo estudiantil?

Refinanciar un préstamo estudiantil es un proceso similar a otros tipos de préstamos de consolidación de deuda:un prestamista pagará sus préstamos estudiantiles existentes y lo reemplazará con uno nuevo (el suyo) que ofrece una tasa de interés más baja o un plazo de pago más largo. La teoría detrás de la refinanciación a una tasa de interés más baja es que hacerlo puede ahorrarle dinero durante la vigencia del préstamo porque está pagando menos intereses.

Por ejemplo, supongamos que obtuvo $ 20,000 en préstamos estudiantiles con una tasa de interés del 7% durante los próximos 15 años. Eso significa que pagará $ 179.77 cada mes. Si tuviera que refinanciar eso a uno que ofrezca una tasa de interés del 5 %, también durante los próximos 15 años, sus pagos mensuales se reducirán a $158,16, lo que le permitirá ahorrar $3890 en total.

¿Cuándo debo refinanciar mis préstamos estudiantiles?

Refinanciar préstamos federales o privados es una opción, incluso si ya lo ha hecho en el pasado. Aunque no puede refinanciar préstamos privados a federales, puede funcionar al revés.

Al refinanciar préstamos estudiantiles, querrá asegurarse de tener algunas cosas en su lugar antes de hacerlo, de lo contrario, puede que no tenga mucho sentido.

• Tiene un historial de pagos puntuales:  Pagar la deuda de manera constante y a tiempo les indicará a los prestamistas que usted es un prestatario confiable. Los prestamistas revisarán su historial de crédito para determinar si le aprobarán un refinanciamiento.
• Tiene buen crédito:  Cuanto más alto sea su puntaje de crédito, más probable será que lo aprueben a una tasa de interés competitiva. Es posible que pueda calificar con un codeudor si su crédito no es excelente, pero también existen riesgos asociados con eso. Para conocer su puntaje, puede suscribirse a servicios gratuitos de monitoreo de crédito como los que se incluyen con su proveedor de tarjeta de crédito o compañías como Rocket Homes ^SM .
• Tiene ingresos suficientes  –  Los prestamistas analizarán si puede pagar los préstamos refinanciados, por lo que si obtuvo un aumento de sueldo o consiguió un nuevo trabajo con un ingreso más alto, tiene una mayor probabilidad de calificar. Además, podría significar que puede pagar esa deuda más rápido.
• Tiene préstamos para estudiantes con tasas altas  –  Las tasas de interés que son altas indican que tiene la oportunidad de encontrar otras más bajas, lo que le permitirá obtener ahorros significativos. Si tiene un préstamo de tasa variable, considere refinanciar a uno de tasa fija más baja
• Tiene préstamos privados y puede calificar para una tasa más baja  –  Refinanciar de un préstamo privado a otro es una buena apuesta, ya que no corre el riesgo de perder ningún beneficio o programa de préstamo federal.

En general, siempre que la refinanciación signifique ahorros significativos, es un buen momento para hacerlo. Incluso si no califica para las mejores tarifas, si es más baja que la que tiene ahora, puede ahorrar dinero.

¿El refinanciamiento de préstamos estudiantiles afecta mi puntaje crediticio?

Refinanciar sus préstamos estudiantiles puede afectar su puntaje crediticio, pero no tanto como cree.

Cuando está buscando, hay muchas compañías que le permitirán precalificar para ver cuál podría ser su tarifa. Esto da como resultado una verificación de crédito suave, que no afectará su puntaje.

Cuando esté listo para completar una solicitud completa, el prestamista realizará lo que se conoce como una verificación de crédito dura. Esto podría afectar su puntuación. Acciones como los pagos a tiempo ayudarán a revertir las caídas en su puntaje de crédito.

Si envía solicitudes completas a varios prestamistas, su puntaje podría verse más afectado. Es por eso que es mejor ver para qué puede calificar y luego enviar una solicitud una vez que haya reducido sus opciones.

¿Cuáles son los beneficios de refinanciar préstamos estudiantiles?

Dada la situación adecuada, refinanciar sus préstamos estudiantiles puede reducir drásticamente la cantidad de intereses que pagará durante la vigencia de su préstamo. En otras palabras, puede liberar dinero que se habría destinado a la deuda y podrá pagarlo más rápido si realiza los mismos pagos mensuales.

Aunque puede haber tarifas para refinanciar, como tarifas de originación o de solicitud, estos costos pueden superar los ahorros que obtendrá. Teniendo en cuenta que puede refinanciar más de una vez, puede asegurar una mejor tasa si encuentra una en el futuro.

¿Hay algún inconveniente en refinanciar préstamos estudiantiles?

Refinanciar préstamos estudiantiles no tendrá sentido si desea conservar los beneficios de su préstamo federal. Por ejemplo, si está tratando de obtener la condonación de préstamos estudiantiles, refinanciarlos ya no lo hará elegible para ellos. Esto incluye otros programas como la condonación de préstamos para maestros y la condonación de préstamos por servicio público.

Además, si anticipa una caída en sus ingresos y tiene préstamos federales, es posible que no tenga sentido refinanciar, ya que perderá programas como los planes de pago basados ​​en los ingresos, que podrían reducir sus pagos cuando sus ingresos disminuyan.

Cualquiera que sea el tipo de préstamo que sea, la refinanciación no tendrá sentido si le puede tomar más tiempo pagar un préstamo. Digamos que tiene algunos años para pagar sus préstamos estudiantiles, refinanciar uno nuevo podría significar un plazo más largo y la tasa de interés más baja no hará mucha diferencia. En otras palabras, extender sus pagos podría significar que está pagando más en intereses en general.

¿Con qué frecuencia debe refinanciar préstamos estudiantiles?

La buena noticia es que puede refinanciar sus préstamos estudiantiles varias veces y puede ahorrarle dinero si hace los cálculos con cuidado. Considere preguntarle a su prestamista actual si ha demostrado ser un prestatario solvente con un historial de pagos a tiempo, o compare de vez en cuando para ver qué importan las tasas actuales.

Tenga cuidado:la refinanciación con demasiada frecuencia puede afectar su puntaje crediticio, ya que cada consulta difícil puede dañarlo. La refinanciación también puede costarle tarifas, por lo que hacerlo con frecuencia podría significar que realmente no se está ahorrando tanto dinero.

¿Debo refinanciar mis préstamos estudiantiles?

La refinanciación puede ofrecer enormes beneficios financieros en la situación adecuada. He aquí cómo saber si es una buena idea:

• Tiene préstamos con altas tasas de interés – Esta razón es aún más pertinente si tiene préstamos de tasa variable, ya que su tasa podría subir aún más en el futuro. Compare para ver si puede obtener una tasa fija más baja, lo que puede ahorrarle mucho dinero.
• Su situación crediticia es mejor – Si su puntaje crediticio ha aumentado, sus ingresos han aumentado y tiene un historial de pagos puntuales, es más probable que lo aprueben para una tasa mucho más baja.
• Tiene préstamos privados – No necesita preocuparse por perder los beneficios del préstamo federal, por lo que también podría tratar de ver si puede calificar para una tasa más baja.

¿Por qué no debo refinanciar préstamos estudiantiles?

Estas son algunas de las razones por las que es posible que desee posponer la refinanciación:

• Actualmente califica para (o anticipa calificar para) beneficios de préstamos federales – Si desea aprovechar programas como la condonación de préstamos o los planes de pago basados ​​en los ingresos, es mejor que no refinancie.
• Su situación crediticia actual ha empeorado – Si su puntaje de crédito es bajo, no es probable que califique para una mejor tasa, si es que califica.
• Quiere ampliar el plazo de su préstamo – Refinanciar a un plazo de préstamo más largo, incluso si se trata de un pago mensual más bajo, podría significar que está pagando más en general. Tenga cuidado y haga sus cálculos antes de continuar.

Comprender cuándo debe refinanciar sus préstamos estudiantiles es crucial si desea ahorrar dinero y mejorar su situación financiera general. De esa manera, cuando esté listo para hacerlo, sabrá que su decisión lo beneficiará. Para obtener más artículos como este, consulte Rocket HQ ^SM Los centros de aprendizaje de crédito y finanzas personales de .