¿Qué es compuesto?

El comercio de criptomonedas no tiene por qué limitarse a comprar y vender bitcoins. Durante los últimos años, los desarrolladores han estado ocupados creando sofisticados productos financieros que le permiten hacer mucho más. El compuesto se encuentra entre los mejores de estos productos.

El protocolo le permite ganar intereses sobre cualquier criptomoneda que haya depositado en sus contratos inteligentes, como ganar intereses de un banco. También puede pedir prestado cripto, como un banco. Pero a diferencia de un banco, puede gastar su cripto que actualmente está ganando interés en la plataforma sin sacar esa criptografía del Compuesto . En otras palabras:en lugar de solo ganar intereses sobre el dinero que se encuentra en un banco, puede poner ese mismo dinero para usarlo en otras plataformas comerciales al mismo tiempo.

La innovación de Compound es parte de una tendencia más amplia llamada "finanzas descentralizadas" (DeFi), un término general para productos financieros descentralizados que ofrecen nuevas formas de comerciar con criptomonedas. Sin ataduras por la regulación, están progresando a un ritmo tan rápido que están comenzando a superar las ofertas de las instituciones financieras tradicionales, permitiéndole hacer cosas nunca antes vistas en los mercados financieros.

Y el compuesto tiene su propia ficha, también, llamado COMP para abreviar. COMP, que impulsa el sistema de gobernanza de Compound (más sobre esto más adelante) es una forma de negociar el éxito de Compound, un poco como las acciones de Tesla representan el éxito de la empresa.

COMP ha tenido una época de gran éxito en los mercados desde su lanzamiento en junio de 2020. Cuando se lanzó, un solo COMP valía $ 64. La semana que viene, la ficha valía $ 346; este auge de precios inspiró a cientos de otras plataformas DeFi a hacer lo mismo, provocando una carrera dentro de la industria de DeFi, que hoy vale alrededor de $ 26 mil millones. Tal inspiración generó una feroz competencia, and Compound comparte su corona con varios otros proyectos importantes de DeFi, como Aave, Fabricante, SushiSwap y Uniswap.

¿Qué es el protocolo compuesto?

En una palabra, Compuesto le permite prestar y pedir prestado criptomonedas. ¿Quieres sacar un préstamo de 100 ETH? Compuesto le permitirá hacer eso sin problemas. Sin embargo, le costará:la tasa de interés es actualmente del 2,47%. También puede prestar cripto. ETH va por 0.09%. Sin embargo, muchos mercados son mucho más rentables. Prestar la moneda estable vinculada al dólar estadounidense, USDT (Tether), y Compuesto le dará una tasa de interés (¡variable!) del 13,19%. USDC, otra moneda estable vinculada al dólar estadounidense, ofrece rentabilidades anuales variables del 4,98%.

Y a diferencia de las empresas de préstamos habituales, El compuesto no requiere identificación y no hay tiempo de procesamiento. Siempre que pague las altas tarifas de red de Ethereum (puede costar $ 20 obtener un préstamo de $ 0.01; el servicio solo tiene sentido para préstamos más grandes), puedes pedir un préstamo cuando quieras.

Hay algunas otras compañías de préstamos de criptomonedas. BlockFi, por ejemplo, es una empresa registrada en los EE. UU. que ordena todo esto en su nombre. Entonces, ¿qué tiene de especial Compound? Unas pocas cosas.

Primero, todo el servicio se basa en Ethereum, la cadena de bloques que alberga su moneda homónima. Compuesto, por lo tanto, se conoce como dApp, abreviatura de aplicación descentralizada (piense en una aplicación en la tienda de aplicaciones de Apple, luego agregue una gran dosis de criptografía a cualquier memoria borrosa que pase por su cráneo). Esto significa que Compound está "descentralizado", lo que significa que los reguladores no pueden cerrarlo (si eso es bueno o no está fuera del alcance de esta explicación). También significa que el Compuesto es "sin custodia", a diferencia de un banco o una empresa de criptopréstamos (como BlockFi). Esto significa que nadie, ni siquiera los creadores de Compound, puede acceder a su cripto. Lo tuyo es tuyo.

Segundo, Compuesto le permite usar su criptografía depositada en otras plataformas. Cuando deposita, decir, DAI, una moneda estable descentralizada en dólares estadounidenses, en Compuesto, El compuesto generará una cantidad equivalente de cDAI que representa su depósito. Entonces, si invierte $ 1 en DAI, El protocolo de Compound le emitirá $ 1 en tokens cDAI. Estos cTokens (tokens compuestos que emite el protocolo a cambio de depósitos de un token) acumulan valor a lo largo del tiempo. Entonces, si la tasa de interés de DAI se mantiene estable en 10% anual, tendrá $ 1.1 en tokens cDAI, que puede canjear por $ 1.1 en DAI.

La ventaja de hacer cosas como esta es que puede hacer lo que quiera con estos cTokens; son simplemente tokens basados ​​en Ethereum que representan su inversión inicial en los mercados de préstamos de Compound. Tú podrías, por ejemplo, transfiere estos tokens a un amigo. Ese amigo podría usar esos cTokens para canjear dinero de ese grupo. O, podrías enviar estos tokens a otro aplicación descentralizada, que podría usar ese dinero para hacer otra cosa, como gastarlos en una aplicación o utilizarlos como garantía para otra operación. Hagas lo que hagas con ellos, la cuestión es que es diferente a un banco, lo que le obliga a mantener sus depósitos con él para ganar intereses. En compuesto, puedes ganar intereses sobre los activos y use ese dinero en otra parte. Es como prestar sin el costo de oportunidad.

¿Qué es COMP?

COMP, El token principal del compuesto que cotiza en bolsas, es algo bastante diferente. Para convertirse en un proyecto descentralizado, uno que no esté dirigido por una empresa, pero una comunidad:Compound tuvo que idear un sistema que permitiera a sus usuarios controlar el futuro de la plataforma. Entonces se les ocurrió "COMP, "Un llamado" token de gobernanza ". Puede usar COMP para votar sobre cómo se ejecuta la plataforma. Temas como "Recalibración de velocidad COMP" o "Ajuste de factores de reserva" se sometieron a votación de la comunidad, y cualquiera con COMP podría votar. Los mayores poseedores de bolsas tienen el mayor dominio; este no es un gobierno elegido democráticamente.

Pero a diferencia de cTokens, que son tokens de back-end y más difíciles de comerciar, Los tokens COMP se enumeran en todos los intercambios principales, como Wealthsimple, Binance y Coinbase. En enero de 2021, COMP vale $ 241, tiene una capitalización de mercado de $ 1.1 mil millones y los comerciantes cambian $ 271 millones de la moneda cada día. Y hay 4.5 millones de COMP en circulación, de un total de 10 millones de COMP. Nada mal para un token que solo se lanzó en junio.

Una de las razones por las que a COMP le fue tan bien inicialmente es no debido a todas las maravillosas oportunidades de gobernanza que facilitó su complicado diseño, sino porque podría ganar COMP sacando o prestando cripto en Compound. Y debido a que COMP fue tan valioso y aumentó a tal ritmo, tenía sentido pedir préstamos de ... cualquier cosa, solo para ganar COMP.

Esta práctica, conocido como "agricultura de rendimiento, "No era completamente nuevo, pero COMP lo popularizó e inició una gran carrera para la industria DeFi. En algunos puntos, La agricultura de rendimiento ofrecía tasas de más del 1000% al año, aunque muchos de estos protocolos han fallado o han resultado ser estafas.

El problema con la burbuja de la agricultura de rendimiento de corta duración es que era insostenible, dado que el aumento de los precios requirió que se acuñaran más y más de estos tokens de gobernanza todo el tiempo. Y dado que muchas de estas plataformas recompensaban a las personas con tokens de gobernanza (piense en ellos como puntos de fidelidad) por usar las plataformas, todo ese negocio desapareció una vez que estalló la burbuja. Los volúmenes de los intercambios descentralizados se derrumbaron poco después.

Pero incluso si la burbuja explota, borrar algunos de los protocolos menos sostenibles del mercado, el mundo de DeFi post-pop es quizás mejor para él, y el sitio de la innovación financiera moderna. Y compuesto, uno de los tokens que lo inició todo, es más fuerte que nunca. En enero de 2021, es la tercera aplicación DeFi más popular, con $ 3,1 mil millones encerrados en sus contratos inteligentes. Sigue detrás de Aave, con $ 3.9 mil millones, y Maker, con $ 4.62 mil millones. Pero recuerde:en junio de 2020, solo había $ 88 millones encerrados en el Compound. Y el valor total encerrado en DeFi fue de aproximadamente $ 1 mil millones a principios del año pasado; Un año después, está empujando $ 26 mil millones, por sitio de métricas DeFi Pulse.

Cómo comprar COMP

Comprar COMP es como comprar Bitcoin o Ethereum. Puede comprarlo en la mayoría de los principales intercambios e intercambiarlo como cualquier otra moneda. Sin embargo, Dado que el mercado de COMP es más pequeño que Bitcoin (una capitalización de mercado de $ 1.1 mil millones en comparación con la capitalización de mercado de Bitcoin de $ 594 mil millones), generalmente está disponible en menos mercados y con menos maridajes. Puede encontrar los mercados COMP más populares aquí. Los tres emparejamientos COMP más populares son para USDT (Tether), Dólares estadounidenses, y Bitcoin. Para intercambiar COMP por USDT o Bitcoin, Primero tendrás que comprar esas monedas y luego cambiarlas por COMP en esas plataformas. Para USD, el mercado más popular es Coinbase Pro; allí, puedes comprarlo directamente por dólares estadounidenses. Para comprarlo directamente con dólares canadienses, puede comprarlo a través de una plataforma de corretaje principal como Wealthsimple o directamente desde Coinbase. Estas plataformas facilitan el proceso, pero otra vez, simplemente compran COMP de uno de los intercambios y luego se lo revenden por dólares canadienses. ¡La comodidad es el rey!