¿Qué índice de referencia de fondos mutuos está siguiendo?

A índice de referencia de fondos mutuos es un tipo de medida estadística con la que puede comparar el rendimiento de su fondo mutuo. Estos son los conceptos básicos del índice de referencia de fondos mutuos y cómo puede ayudarlo como inversionista.

Benchmark de fondos mutuos

La mayoría de los fondos mutuos de hoy comparan su desempeño con algún tipo de referencia. Si el fondo mutuo supera este índice de referencia, afirman que han tenido éxito en el año. Si el rendimiento del fondo mutuo no alcanza el nivel del índice de referencia con el que se compara, entonces puede decir que el fondo mutuo no está funcionando bien. Los administradores de fondos mutuos consideran superar un índice de referencia como una medida de éxito. Como inversor debe esforzarse por elegir fondos mutuos que puedan superar constantemente el índice de referencia con el que compiten.

¿Qué es un punto de referencia?

Esencialmente, un índice de referencia es un índice financiero. Un índice financiero es una compilación de ciertas inversiones para que pueda medir el desempeño de este grupo en particular. Por ejemplo, Uno de los índices financieros más comunes es el S&P 500. Se trata de un índice financiero que se compone de 500 de las empresas más grandes del mercado de valores actual. Todas las empresas del S&P 500 son extremadamente grandes y se consideran empresas de gran capitalización. Por lo tanto, si está invirtiendo en un fondo mutuo que compra regularmente acciones de gran capitalización, posiblemente este sea un buen punto de referencia para que lo utilice como comparación.

Benchmarks

Existen muchos puntos de referencia de fondos mutuos diferentes para que los inversores los utilicen con fines de comparación. Todos estos puntos de referencia se componen de diferentes valores y cada uno tiene un propósito diferente. Un índice de referencia que se utiliza habitualmente es el Russell 2000. Este índice financiero está formado por empresas de pequeña capitalización. Por lo tanto, si está invirtiendo en un fondo mutuo que invierte en acciones de pequeña capitalización, este sería un punto de referencia perfecto para su uso.

A muchos inversores les gusta invertir en fondos de personas que compran acciones internacionales. Si este es el caso, Lo más probable es que deba mirar hacia el índice MSCI EAFE, que se centra en algunas de las acciones internacionales más exitosas del mundo.

Otro tipo popular de fondo mutuo es un fondo de bonos. Este es un fondo mutuo que invierte en bonos corporativos o gubernamentales en lugar de invertir en acciones. Este tipo de fondo mutuo es comúnmente utilizado por aquellos que desean crear una fuente de ingresos regulares para sí mismos mediante el pago de intereses de los bonos. Por lo general, se considera que es una inversión de menor riesgo porque se trata de bonos en lugar de acciones. Si está invirtiendo en un fondo mutuo que compra bonos, debería considerar utilizar el índice Lehman Brothers Aggregate.

Consideraciones

Aunque estas marcas se usan comúnmente en la evaluación de fondos mutuos, esto no debería ser lo único que mires. Algunas veces, los fondos mutuos no van a superar un índice de referencia. Sin embargo, esto no significa necesariamente que deba evitar invertir en ellos porque podrían hacerlo excepcionalmente bien el próximo año. Mire todos los factores involucrados en un fondo mutuo antes de decidir si debe invertir en él.

¿Por qué una distribución de fondos mutuos reduce el precio de las acciones del fondo?

Cuando una distribución de fondos mutuos tiene lugar, el precio de la acción del fondo disminuirá inmediatamente después. Esto sucede porque el precio de la acción del fondo se basa en el valor liquidativo de la cartera. Si el fondo mutuo realiza la distribución, tiene que vender los activos que se mantienen en la cartera. El dinero que se obtiene de la venta de estos activos se distribuye a los accionistas. En ese punto, el valor liquidativo se vuelve a calcular para el fondo y se reduce por el monto de la distribución a los accionistas. Esto reduce el precio de las acciones para todos los involucrados.

¿Por qué un fondo mutuo no siempre cotiza a su valor liquidativo?

los fondo mutuo NAV , o valor liquidativo, es el valor medio de cada acción de la cartera. En teoria, un fondo mutuo siempre debe negociarse con el NAV. Cuando se trata de un fondo de capital variable, este suele ser el caso porque se pueden crear más recursos compartidos en cualquier momento. Sin embargo, cuando se trata de un fondo de capital fijo, no se pueden crear más acciones. En este punto, si aumenta la demanda de acciones del fondo, tendrá que pagar una prima por encima del valor liquidativo para comprar acciones. Si la demanda baja, es posible que no pueda vender acciones al valor liquidativo.