Fondo mutuo de carga frente a fondo de inversión sin carga:¿cuál es la diferencia?

Fondo mutuo de carga versus sin carga:una descripción general

Los fondos mutuos a menudo se clasifican según la forma en que se cobran las tarifas al cliente. Un fondo mutuo se compone de un grupo de valores administrado por una empresa de gestión de inversiones. Los fondos mutuos pueden dar a los inversores de todos los días acceso a la diversificación, estrategias, y gestión profesional que normalmente no podrían obtener sin la escala que se logra al juntar el dinero. La empresa que ofrece el fondo utiliza un enfoque de inversión de fondos agrupados para invertir en valores que coincidan con la estrategia de inversión del fondo. como se establece en su prospecto.

Como la mayoría de las cosas en la vida, hay tarifas y comisiones relacionadas con los fondos mutuos. Algunos fondos mutuos tendrán un cargo por ventas llamado carga. En cambio, otros fondos se comercializan a sí mismos como fondos sin carga, lo que significa que no cobran un cargo por venta.

Las cargas son solo una de las tarifas que se deben considerar al invertir en un fondo mutuo. Una tarifa puede ser un mal necesario después de todo lo que se debe pagar a la administración profesional, pero también pueden convertirse en una fuente de rentabilidad negativa.

También, Las tarifas cobradas a los fondos mutuos pueden ser controvertidas cuando se trata de a dónde van esas tarifas:pagar a los administradores de inversiones, comercializadores, o comisiones a corredores.

Conclusiones clave

• Los fondos de carga son fondos mutuos que cobran una comisión o tarifa de venta.
• Los fondos sin carga generalmente no cobran ninguna tarifa o comisión de venta, siempre que mantenga su dinero invertido durante un período específico, a menudo cinco años.
• Las tarifas de venta reducen el dinero invertido, cuales, una vez que se tiene en cuenta el interés compuesto, puede ser significativo.

Cargar Fondo Mutuo

Un fondo mutuo de carga le cobra un cargo de venta o una comisión por las acciones compradas. Este cargo podría ser un porcentaje del monto en el que está invirtiendo, o puede ser una tarifa fija, dependiendo del proveedor de fondos mutuos.

Por ejemplo, si invirtió $ 1, 000 en un fondo mutuo de carga del 5%, en realidad, invertiría solo $ 950, con los $ 50 restantes para la empresa como comisión. La tarifa se destina a compensar a un intermediario de ventas, como un corredor, planeador financiero, o asesor de inversiones, por su tiempo y experiencia en la selección de un fondo apropiado para el inversor. Hay diferentes tipos de carga que puede encontrar un inversor.

• Cargas frontales, también llamadas acciones Clase A, es un cargo único que paga el inversor cuando compra acciones del fondo.
• Carga de fondo, o acciones Clase B, cobrar una tarifa única pagada cuando canjea o vende, sus acciones de fondos mutuos.
• Fondos de carga nivelada, también conocidas como acciones Clase C, son cargos anuales y será un porcentaje fijo tomado de los activos del fondo.

Las cargas son solo una de las tarifas que pueden afectar al inversor de un fondo mutuo. Algunas cargas se pagarán con los activos del fondo mutuo y reducirán los rendimientos que se distribuirán al inversor.

Fondo mutuo sin carga

Un fondo mutuo sin carga significa que no habrá un cargo de venta cuando el inversionista compre las acciones o cuando venda sus acciones. Sin embargo, esto no significa que no se cobrará absolutamente ninguna tarifa.

Un fondo puede comercializarse a sí mismo como un fondo sin carga si cobran menos de lo que la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) permitió cargos 12-1b. Si bien estos fondos no cobran una tarifa de venta anticipada o retroactiva, pueden compensarlo cobrando otros cargos La mejor manera de determinar los cargos es leyendo el prospecto del fondo.

La empresa de gestión pagará cualquier cargo basado en el valor liquidativo (NAV) diario del fondo de los activos del fondo mutuo sin carga. Este método de pago impacta al inversionista cuando recibe una distribución menor.

También, Puede haber limitaciones en el reembolso de acciones sin cargo. Las acciones de un fondo sin cargo se pueden vender o reembolsar solo después de un período específico. Aquellos vendidos anticipadamente incurrirán en una tarifa, pero si es un inversor a largo plazo, no hay necesidad de preocuparse.

Los fondos sin carga a menudo se venden a través de una empresa de inversión, en lugar de a través de una empresa de ventas de terceros. Sin embargo, algunas compañías, como bancos o agentes de bolsa, puede cobrar sus propias tarifas por manejar las transacciones de fondos mutuos de terceros.

La mayoría de la gente recomienda intentar evitar los fondos de carga por completo. Muchos estudios han demostrado que ambos tipos de fondos mutuos ofrecen el mismo rendimiento, pero los fondos de carga le cobran una comisión. Los defensores de los fondos sin carga dicen que la comisión puede parecer pequeña, tarifa única, pero la pérdida de rendimientos compuestos a lo largo de los años puede ser sustancial. Todavía, otros defienden los fondos de carga basados ​​en relaciones personales u otros factores de conveniencia. En última instancia, depende del inversor individual tomar las decisiones que tengan más sentido.