¿Cómo realiza la valoración un analista de gestión de inversiones?

Un trabajo del analista de gestión de inversiones es realizar servicios de valoración de carteras para determinar sus beneficios, pérdidas y tasa de rendimiento. Un analista de gestión de inversiones utiliza software que se basa en teorías y suposiciones de precios. Establecen precios para sus carteras de acuerdo con el requerimiento del método de la declaración FASB 157, o normas contables de “ajuste a precio de mercado”.

¿Qué es Mark-to-Market?

Mark-to-market (MTM) es un requisito de la Securities and Exchange Commission (SEC) que requiere que todas las empresas de inversión basen las valoraciones de la cartera y los valores en su valor de cierre diario. Esto incluye cualquier requisito de margen en una cuenta apalancada que utiliza préstamos como una forma de comprar o realizar transacciones con valores. MTM se basa en el principio de que los valores de los valores cambian a diario debido a los movimientos del mercado y que el precio y el valor de las tenencias de valores deben reflejar esto.

El software de gestión de inversiones está diseñado para extraer los datos necesarios para que el analista de gestión de inversiones fije el precio de la cartera en un MTM. El Consejo de Normas de Contabilidad Financiera (FASB, por sus siglas en inglés) proporcionó orientación en su declaración número 157 sobre cómo estas valoraciones deben ser realizadas por las firmas de inversión. Esta guía crea un estándar uniforme para las valoraciones de inversiones y una forma de realizar una comparación justa entre fondos.