Los mejores ETF inversos y cortos:esto es lo que debe saber antes de comprarlos

Los fondos negociados en bolsa inversa (ETF) a menudo son utilizados por operadores contrarios que buscan beneficiarse de la disminución en el valor de una clase de activos. como un índice. Estas inversiones arriesgadas, también conocidos como ETF cortos, puede ser valioso para los profesionales del mercado experimentados, ya que una mayor volatilidad brinda oportunidades a corto plazo para entrar y salir de posiciones. Sin embargo, si bien estas inversiones pueden ser potencialmente lucrativas, definitivamente no son para todos.

Dependiendo de su situación financiera y tolerancia al riesgo, existen varias estrategias para operar con ETF inversos. Por ejemplo, algunos operadores utilizan ETF cortos para protegerse contra la caída de precios en otras posiciones. Entonces, como cae una posición, el otro sube, poner un tope a las pérdidas potenciales.

Los inversores deben tener en cuenta que los ETF cortos inversos se reinician a diario. Entonces, mantenerlos durante más de un día podría agravar las pérdidas potenciales.

Su nivel de conocimiento financiero y compromiso con sus inversiones son factores importantes que debe considerar cuidadosamente. Incluso los traders experimentados a menudo comienzan con poco y tienen una estrategia de salida. La clave es ceñirse a su plan y saber cuándo cerrar una posición perdedora.

A continuación, destacamos algunos de los ETF cortos más populares, explicar el concepto de venta en corto y negociación apalancada, y analice algunas consideraciones clave que debe tener en cuenta si está pensando en comprar un ETF inverso.

Principales ETF inversos

Los siguientes ETF inversos, también conocidos como ETF cortos, son algunos de los más comercializados.

ProShares UltraPro Short QQQ (SQQQ)

SQQQ ofrece una exposición apalancada a la baja tres veces al día al índice Nasdaq 100, de gran tecnología. Este ETF está diseñado para operadores con una visión bajista a corto plazo sobre nombres de tecnología de gran capitalización.

Emisor del fondo:ProShares

Relación de gastos:0,95 por ciento

Volumen promedio diario:~ 70 millones de acciones

Activos bajo administración:~ $ 1,75 mil millones

ProShares Short Ultrashort S &P500 (SDS)

SDS ofrece una exposición a la baja apalancada dos veces al día al índice S&P 500. Este ETF está diseñado para operadores con una visión bajista a corto plazo sobre empresas estadounidenses de gran capitalización en todos los sectores.

Emisor del fondo:ProShares

Relación de gastos:0,91 por ciento

Volumen promedio diario:~ 16 millones de acciones

Activos bajo administración:~ $ 609 millones

Acciones diarias de Direxion Semiconductor Bear 3x (SOXS)

SOXS proporciona una exposición a la baja apalancada tres veces al día a un índice de empresas involucradas en el desarrollo y fabricación de semiconductores. Este ETF está diseñado para operadores con una perspectiva bajista a corto plazo en la industria de los semiconductores.

Emisor del fondo:Rafferty Asset Management

Relación de gastos:1,11 por ciento

Volumen promedio diario:~ 8.2 millones de acciones

Activos bajo administración:~ $ 126 millones

Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA)

TZA proporciona una exposición a la baja apalancada tres veces al día al índice Russell 2000 de pequeña capitalización. Este ETF está diseñado para operadores con una perspectiva bajista a corto plazo sobre la economía de EE. UU.

Emisor del fondo:Rafferty Asset Management

Relación de gastos:1,10 por ciento

Volumen promedio diario:~ 8.2 millones de acciones

Activos bajo administración:~ $ 357 millones

Tesorería ProShares UltraShort 20+ Year (TBT)

TBT ofrece una exposición a la baja apalancada dos veces al día al índice del Tesoro de más de 20 años de Barclays Capital U.S. 20+. Este ETF está diseñado para operadores que desean hacer una apuesta apalancada sobre el aumento de las tasas de interés.

Emisor del fondo:ProShares

Relación de gastos:0,92 por ciento

Volumen promedio diario:~ 3.9 millones de acciones

Activos bajo administración:~ $ 1.5 mil millones

¿Qué es la venta en corto?

La venta en corto es una estrategia de inversión utilizada por los comerciantes para especular sobre la caída del precio de un activo.

En venta en corto, los comerciantes piden prestado un activo para venderlo a otros participantes del mercado. El objetivo es recomprar el activo a un precio menor, devuélvalo al prestamista original, y embolsa la diferencia. Sin embargo, cuando aumenta el precio del activo, los comerciantes están en el anzuelo para volver a comprarlo a un precio más alto.

La venta en corto es una estrategia arriesgada porque el precio de un activo esencialmente puede subir hasta el infinito.

Por ejemplo, si compra las acciones de una empresa por $ 10 y la empresa se declara en quiebra, su pérdida potencial es de $ 10. Sin embargo, si corto el mismo stock, y la empresa se adquiere, provocando que las acciones suban a $ 300, su pérdida potencial es exponencialmente mayor ya que está obligado a recomprar las acciones y devolverlas al prestamista.

El concepto de venta en corto ganó notoriedad a principios de este año cuando las acciones de GameStop (GME) saltaron de alrededor de $ 40 a casi $ 400 en unos pocos días, ya que los vendedores en corto se vieron obligados a abandonar sus posiciones.

¿Qué es la venta en corto apalancada?

Las ventas en corto apalancadas permiten a los operadores utilizar la deuda para aumentar su poder adquisitivo. Con los fondos adicionales, Los comerciantes a menudo compran futuros y otros derivados financieros para especular en los mercados de acciones o bonos.

Al asumir un riesgo adicional, los comerciantes buscan capturar rendimientos descomunales.

El comercio apalancado también se conoce como comercio de margen. La estrategia puede ser arriesgada porque esas apuestas a menudo se convierten en pérdidas descomunales cuando una operación se estropea. Más, Los comerciantes deben devolver los fondos prestados junto con las tarifas de transacción.

Aparte de estos factores, los comerciantes tienen que pagar impuestos sobre las ganancias de capital a corto plazo, principalmente si los activos están en una cuenta imponible. Además, múltiples tarifas están asociadas con la negociación con margen y las ventas en corto.

Cómo utilizan los traders los ETF cortos apalancados

Con ETF cortos apalancados, los comerciantes tienen como objetivo magnificar el rendimiento de las inversiones. Piense en los ETF apalancados como ETF con esteroides.

Por ejemplo, El ETF ProShares UltraPro Short QQQ (SQQQ) utiliza swaps y futuros para proporcionar tres veces el rendimiento diario inverso del índice Nasdaq 100. Entonces, conceptualmente, si el Nasdaq 100 ha bajado un 1 por ciento, este ETF corto podría subir un 3 por ciento. Todo depende del tipo de apalancamiento utilizado y cómo se conecta con las noticias que causan el movimiento.

Si bien eso puede sonar tentador, las pérdidas potenciales pueden ser igualmente pronunciadas. Los derivados financieros, como otros productos exóticos del mercado, reaccionar de manera diferente a las noticias negativas. Usando el ejemplo hipotético anterior, cuando el Nasdaq salte un 2 por ciento, un ETF corto apalancado podría caer alrededor del 6 por ciento, dependiendo de los activos subyacentes utilizados.

Cómo comprar ETF inversos / cortos

Hay muchas herramientas de detección de ETF, incluidos los proporcionados por la mayoría de las firmas de corretaje. Si bien factores como las tarifas de gestión y el rendimiento comercial diario son consideraciones importantes, debe revisar minuciosamente el prospecto del fondo.

A medida que reduce sus opciones, las características clave a considerar son:

Aprovechar: Esta métrica está calificada por un número seguido de la letra "x". Entonces, un fondo como Direxion Daily S&P 500 Bull 3X Shares (SPXL) ofrece tres veces el rendimiento del índice S&P 500. Además, el rendimiento esperado apalancado es para un solo día, no acumulable en el tiempo.

Tasas de gastos y tarifas: En comparación con los fondos tradicionales, Los ETF cortos conllevan tarifas más altas. Tenga en cuenta que esos costos pueden sumarse, así que asegúrese de comparar manzanas con manzanas y lea la letra pequeña.

Volumen de comercio: Cuanto más líquido es un fondo, más fácil será comprar y vender. Observe cómo se compara el volumen de operaciones promedio con ETF similares.

Rendimiento del fondo: Los números no mienten. Mientras investiga, eche un vistazo al rendimiento diario de un fondo. Pero recuerda, estos fondos no están pensados ​​como una estrategia de compra y retención.

Activos bajo gestión (AUM): Muchos inversores utilizan esta cifra como un voto de confianza para evaluar el compromiso de otros inversores con un ETF en particular. Junto con las cifras de AUM, Puede resultar útil comprobar la duración del fondo.

Emisor del fondo: Las marcas son poderosas. Y eso no es diferente en el espacio ETF. Algunos inversores se sienten cómodos invirtiendo solo con grandes gestores de activos, mientras que otros ven el valor de los recién llegados. Decida qué funciona para usted y sus necesidades financieras.

Utilice estos criterios como punto de partida para investigar más. Por ejemplo, A algunos operadores les resulta útil estudiar el rendimiento diario de los ETF inversos / cortos antes de comprometer dinero.