¿Qué es una fuente de datos de alta velocidad?

Una alimentación de datos de alta velocidad se refiere a un servicio de suministro de datos de mercado rápido en tiempo real. Facilita el comercio de alta frecuencia El comercio de alta frecuencia (HFT) El comercio de alta frecuencia (HFT) es un comercio algorítmico que se caracteriza por una ejecución comercial de alta velocidad, una gran cantidad de transacciones, y comercio algorítmico. Aprovechando la tecnología de la información de rápido crecimiento y la sólida potencia informática, una fuente de datos de alta velocidad puede ejecutar operaciones y actualizar datos varias veces más rápido que la fuente de datos tradicional. Genera beneficios y preocupaciones para el mercado.

Resumen

• Una alimentación de datos de alta velocidad se refiere a proporcionar datos de mercado rápidos en tiempo real con una frecuencia de actualización ultra alta y baja latencia.
• Las fuentes de datos de alta velocidad brindan ventajas a las estrategias de negociación algorítmica y de negociación de alta frecuencia, que son muy sensibles a la latencia.
• Una de las críticas contra las fuentes de datos de alta velocidad es el acceso injusto a los datos. Los proveedores generalmente abordan el problema adoptando una política de acceso justo y simplemente cobrando la misma tarifa que se cobra por su alimentación de datos ordinaria.

Comprensión de las fuentes de datos de alta velocidad

Una alimentación de datos de alta velocidad es un servicio que los proveedores de datos de mercado brindan a inversores o comerciantes que son particularmente sensibles a la latencia de datos. Los feeds pueden actualizar los datos del mercado en tiempo real en una fracción de segundo con una latencia ultrabaja.

Proporcionar una alimentación de datos de alta velocidad requiere rutas de red eficientes y hardware especial. Por lo tanto, algunos proveedores de datos ofrecen alimentación de datos de alta velocidad a un precio más alto que la alimentación de datos ordinaria para cubrir los costos más altos. Sin embargo, algunos cobran la misma tarifa para garantizar un acceso equitativo a los datos para todos los participantes.

Un suministro de datos de alta velocidad no agrega valor adicional a los inversores con horizontes de tenencia más largos y está menos sujeto a los movimientos inmediatos del mercado. Sin embargo, beneficia a los operadores de alta frecuencia que pueden obtener más ganancias con un acceso a datos más rápido y, por lo tanto, velocidades de ejecución más altas.

Trading de alta frecuencia y trading algorítmico

El comercio algorítmico se basa en modelos matemáticos complejos e instrucciones de comercio automatizadas preprogramadas. Se puede utilizar en arbitraje Arbitraje El arbitraje es la estrategia de aprovechar las diferencias de precios en diferentes mercados para el mismo activo. Para que suceda debe existir una situación de al menos dos activos equivalentes con precios diferentes. En esencia, el arbitraje es una situación de la que un comerciante puede beneficiarse, ejecución de órdenes, y comercio de tendencias. Negociación de alta frecuencia, como un subconjunto del comercio algorítmico, requiere programas informáticos potentes para realizar miles de transacciones en segundos. El programa informático analiza los datos del mercado en tiempo real, como los precios, volúmenes, y diferenciales de oferta y demanda, y realiza pedidos en función de las condiciones del mercado.

Como las decisiones comerciales se toman exclusivamente en base al análisis de datos informáticos y se ejecutan en una fracción de segundo, Las estrategias de negociación de alta frecuencia y de negociación algorítmica son muy sensibles a la latencia. Los operadores con velocidades de ejecución más altas suelen ser más rentables que los que tienen velocidades de ejecución más lentas.

Poder recibir datos de mercado en tiempo real que puedan capturar la condición del mercado de manera oportuna y precisa ha sido particularmente importante para estos comerciantes. La alimentación de datos de alta velocidad los respalda con datos de mercado más rápidos y confiables a través de una frecuencia de actualización más alta.

Las fuentes de datos de alta velocidad son criticadas por proporcionar una ventaja de información injusta al comercio de alta frecuencia y al comercio algorítmico sobre otros inversores. que se retrasan en la recepción de datos de mercado. Sin embargo, también puede mejorar la eficiencia del mercado, ya que el comercio de alta frecuencia puede fijar el precio de manera más eficiente y agregar liquidez al mercado. Inversores minoristas e institucionales Inversionista institucional Un inversionista institucional es una entidad legal que acumula los fondos de numerosos inversionistas (que pueden ser inversionistas privados u otras entidades legales) para poder beneficiarse de costos de negociación más bajos en los diferenciales en un mercado más eficiente.

Ejemplos de proveedores

Thomson Reuters lanzó su programa de alimentación de datos de alta velocidad en 2016. Ofrece a los clientes actualizaciones de precios diez veces más rápidas en su plataforma de comparación de divisas. El programa Matching Binary Multicast Feed de la empresa es capaz de mejorar la frecuencia de actualización de los datos del mercado en tiempo real a tan solo 25 milisegundos. lo que significa 40 veces por segundo.

Otro ejemplo de un proveedor de alimentación de datos de alta velocidad es EBS BrokerTec. También es un competidor importante de Thomson Reuters en el comercio electrónico de divisas Tipos de cambio - Divisas La siguiente tabla muestra los tipos de cambio para las principales divisas, en comparación con el USD. El USD es la divisa más negociada del mundo. y participa en más del 81% de todas las operaciones de cambio. El USD se conoce popularmente como el dólar, debido a su color de factura. Su servicio EBS Live Ultra proporciona alimentación de datos de alta velocidad a los bancos, así como a las empresas de comercio algorítmico y de alta frecuencia. La frecuencia de actualización es cinco veces mayor que su servicio de alimentación de datos ordinario.

En respuesta a la crítica de que la alimentación de datos de alta velocidad conduce a una ventaja injusta para las grandes empresas de comercio algorítmico y de alta frecuencia que pueden permitirse el costo de datos más alto, muchos proveedores de datos emplean una política de acceso justo. Algunos proveedores simplemente establecen el mismo precio para sus transmisiones de datos de alta velocidad que para sus transmisiones de datos ordinarias, haciéndolos más accesibles para todos.

Otras consideraciones sobre la alimentación de datos

Además de la velocidad y la latencia de los datos, Hay otros factores que los inversores y comerciantes deben considerar al elegir su servicio de alimentación de datos. Uno es la personalización de datos. Cuanto mayor sea el nivel de personalización, Cuantos más filtros o controles operativos se puedan aplicar a los datos del mercado para satisfacer las necesidades únicas.

El otro es la profundidad del mercado, que se refiere al volumen de cotizaciones. Las fuentes de datos con mayor personalización y nivel de profundidad de mercado se cobran con tarifas más altas. Los usuarios de datos deben medir cuidadosamente sus necesidades y costos en función de estos factores.

Aprende más

CFI ofrece la página del programa Analista de mercado de capitales y valores (CMSA) ® - CMSA Inscríbase en el programa CMSA® de CFI y conviértase en un analista certificado de mercado de capitales y valores. Avanza en tu carrera con nuestros programas y cursos de certificación. Programa de certificación para aquellos que buscan llevar sus carreras al siguiente nivel. Para seguir aprendiendo y desarrollando su base de conocimientos, explore los recursos relevantes adicionales a continuación:

• Negociación algorítmica Negociación algorítmica Las estrategias de negociación algorítmica implican tomar decisiones comerciales basadas en reglas preestablecidas que se programan en una computadora.
• Terminal Bloomberg Terminal Bloomberg La Terminal Bloomberg (también conocida como Servicios Profesionales Bloomberg) conecta a los profesionales financieros con una red dinámica de información, gente, e ideas. En el núcleo de esta red se encuentra la capacidad de entregar datos en tiempo real a los profesionales financieros de todo el mundo.
• Flash CrashesFlash CrashesFlash crashes se refiere a un escenario donde el precio de los bonos, cepo, o las materias primas se desploman repentinamente pero luego se recuperan rápidamente. Se llama flash, ya que el mercado colapsará repentinamente, pero luego los precios repuntarán casi de inmediato.
• Momentum Investing Momentum Investing es una estrategia de inversión destinada a comprar valores que han estado mostrando una tendencia de precio al alza o valores de venta corta que