10 cosas que debe saber antes de solicitar un préstamo personal

Recientemente llamé a mi banco para preguntar sobre las tarifas por usar mi tarjeta de débito en un próximo viaje internacional. Me reí cuando el banquero siguió preguntando:"¿Está interesado en obtener un préstamo personal para gastar dinero en sus vacaciones?"

Hay muchas buenas razones para solicitar un préstamo personal, pero irse de vacaciones no es uno de ellos. Un préstamo personal es, en esencia, un préstamo sin garantía que obtiene sobre la base de su crédito e ingresos, a diferencia de un préstamo hipotecario o una línea de crédito con garantía hipotecaria, que utiliza su casa como garantía. Los préstamos personales tienen ventajas y desventajas en comparación con los préstamos garantizados. así que si opta por uno de estos cuando necesita efectivo depende de su situación individual.

Esto es lo que debe considerar antes de obtener un préstamo personal.

1. La tasa de interés puede ser más alta de lo esperado

Cuando escuche sobre las tasas de interés en los medios, a menudo hablan de la tasa fija a 30 años para una hipoteca estándar, que ha sido de alrededor del 4 por ciento o menos durante mucho tiempo. Pero la tasa de interés de un préstamo personal probablemente será al menos el doble. La razón de la diferencia:cuando refinancia su casa o contrata una línea de crédito con garantía hipotecaria, está prometiendo ceder su casa si no puede pagar la deuda. Ese es un riesgo mayor para ti y menos riesgo para el banco, en comparación con un préstamo personal. En cambio, los bancos le otorgan una tasa de interés baja sobre préstamos garantizados. (Consulte también:Los diferentes tipos de préstamos:una introducción)

2. Su puntaje de crédito es más importante para los préstamos personales

Sin garantía todo lo que el prestamista tiene que seguir es su solvencia personal. Puede esperar que las tasas de interés disponibles aumenten abruptamente si su crédito es promedio o pobre, subiendo hasta un 36 por ciento de APR.

3. Un préstamo personal no es una solución a largo plazo

Si bien la hipoteca típica se amortiza durante décadas, Los plazos de los préstamos personales suelen estar limitados a siete años o menos. Esto puede ser algo bueno porque nunca debe pedir prestado dinero por más tiempo del que realmente necesita. Pero también significa que si está tratando de pedir prestado mucho dinero, como para una remodelación importante de la casa, los pagos pueden ser demasiado altos para que pueda mantenerse al día con un préstamo personal.

4. Los bancos no son la única opción

Como organizaciones sin fines de lucro, Las uniones de crédito a menudo ofrecen tasas y tarifas más bajas que los bancos para los mismos productos de préstamos personales. Luego está la cosecha de nuevos "prestamistas de mercado, "como SoFi y Prosper, que prometen facil, aprobación rápida de préstamos en línea y buenas tasas, especialmente a las personas con mejor crédito. Esta naciente industria ha tenido algunos baches en el camino, pero sigue siendo una vía que merece la pena explorar. (Consulte también:Mejores prestamistas para préstamos personales)

5. Los préstamos personales pueden salvarle la vida cuando necesita efectivo rápidamente

Cuando surge una necesidad económica urgente:un techo con goteras, una factura médica de emergencia, o, cielo prohibido, un funeral inesperado:muchas personas recurren a tarjetas de crédito o prestamistas de día de pago en busca de ayuda. Estos prestamistas pueden ser extremadamente costosos, pero pueden parecer atractivos porque en tales situaciones simplemente no tiene tiempo para sentarse y solicitar una línea de crédito sobre el valor líquido de la vivienda o considerar refinanciar su hipoteca.

Puede obtener los fondos de un préstamo personal dentro de las dos semanas posteriores a la solicitud en línea, haciéndolo un poco más lento que las alternativas y potencialmente mucho más asequible. (Ver también:5 veces los préstamos personales pueden ser mejores que las tarjetas de crédito)

6. Los préstamos personales pueden ahorrarle mucho en las deudas que ya tiene

Uno de los usos más comunes de un préstamo personal es consolidar deudas existentes, como saldos de tarjetas de crédito, préstamos estudiantiles, y préstamos para automóviles. Es posible que pueda obtener una tasa de interés más baja de la que estaba pagando por sus otras deudas, y también tiene el beneficio organizativo de tener solo una factura que pagar cada mes. Sin embargo, al transferir un tipo de préstamo a otro, debería ...

7.… Sea consciente de lo que puede estar renunciando

Algunos prestamistas del mercado comercializan fuertemente la idea de refinanciar la deuda de préstamos estudiantiles en préstamos personales. Pero antes de tomar una decisión como esa, debe comparar cuidadosamente su préstamo anterior y su préstamo nuevo, la Oficina de Protección Financiera del Consumidor advirtió en un comunicado de 2016.

"[E] n algunos casos, los consumidores podrían perder importantes protecciones específicas de préstamos al refinanciar una deuda existente. Específicamente, los consumidores deben saber que pueden ceder ciertos beneficios federales, como el reembolso basado en los ingresos para préstamos estudiantiles federales o beneficios para miembros del servicio, ", dijo la CFPB. (Consulte también:8 derechos valiosos que podría perder cuando refinancia préstamos para estudiantes)

8. Podría estar mejor con un tipo de préstamo diferente

Si está tratando de obtener una tasa mejor en la deuda de la tarjeta de crédito mientras la cancela, antes de comprometerse con un préstamo personal, darse una vuelta para ver qué más hay ahí fuera. Es posible que pueda transferir su saldo a una tarjeta con una tasa de interés promocional del 0 por ciento. Otro trato potencialmente mejor podría ser sacar dinero de su cuenta de jubilación por un corto tiempo, especialmente si tiene una cuenta IRA Roth. Solo asegúrate de devolver lo que pidas prestado.

9. Tenga cuidado con las tarifas y los extras

Algunos prestamistas intentarán incluir una póliza de seguro u otros gastos adicionales cuando cierre el préstamo. Es posible que desee o no una póliza de seguro para asegurarse de que sus sobrevivientes no estén atascados con su préstamo si ocurre una tragedia. pero esa es una decisión financiera independiente que debe tomar con la investigación, no solo porque tenga la impresión de que es un requisito para su préstamo. (Si el prestamista dice que sí, alejarse.)

También, Pregunte al prestamista si utiliza el método de "cálculo previo" para calcular el interés. o si tienen multas por pago anticipado, debe evitarlas, porque ambos lo castigarán si puede pagar el préstamo antes de lo previsto.

10. Nunca obtenga un préstamo personal para financiar ciertos gastos

Una de las cosas buenas de un préstamo personal es que, a diferencia de un préstamo para automóvil o una hipoteca, no tiene que justificar su compra ante el prestamista. Sin embargo, hay cosas que debe saber mejor que pedir prestado, ya sea con una tarjeta de crédito, una línea de crédito con garantía hipotecaria, o un préstamo personal.

No solicite un préstamo personal para comprar un anillo de compromiso; ¿Por qué querrías comenzar tu relación con un montón de deudas? Si bien algunos prestamistas pueden anunciar un préstamo personal como un "préstamo de viaje, "Esa es otra mala idea; una vez que terminan las vacaciones, no tiene nada que pueda vender para pagar el préstamo si lo necesita. ¿Tengo que decirte que no deberías pedir un préstamo personal para jugar con dinero? Yo no lo creo. (Ver también:Nunca pida dinero prestado para estas 5 compras)

Una pregunta más compleja es si está bien utilizar un préstamo personal para el pago inicial de una vivienda. El objetivo de exigirle al comprador que haga un pago inicial es demostrar que puede pagar la casa y ayudarlo a sentirse involucrado en la compra. Por lo tanto, es posible que a su prestamista hipotecario no le guste si intenta financiar el pago inicial con un préstamo personal. Por lo menos, con este método, deberá obtener el préstamo varios meses antes de la compra. Pero aún así, proceda con precaución; agregar deuda en forma de préstamo personal podría afectar sus posibilidades de obtener la aprobación de la hipoteca. (Vea también:5 movimientos de dinero que arruinarán su solicitud de hipoteca)