Refinanciamiento con retiro de efectivo:¿Qué es y cómo funciona?

Puede llegar un momento en que necesite acceder a una gran cantidad de efectivo para pagar la deuda de la tarjeta de crédito o financiar mejoras en el hogar. Y cuando eso suceda, puede considerar usar uno de los mayores activos a su disposición:el valor líquido de su vivienda.

Un refinanciamiento con retiro de efectivo es una opción de refinanciamiento de hipoteca que le permite renegociar los términos de su hipoteca y convertir el capital de su vivienda en efectivo. Este artículo explicará qué es un refinanciamiento con retiro de efectivo, los pros y los contras, y cómo determinar si es adecuado para usted.

¿Qué es un refinanciamiento con retiro de efectivo?

Un refinanciamiento con retiro de efectivo es una forma de acceder a parte del capital de su vivienda. Refinanciará su hipoteca existente a un monto mayor y luego se quedará con la diferencia.

Por ejemplo, supongamos que posee una casa de $250,000 y aún debe $200,000. Si desea $ 20,000 en efectivo, hará un refinanciamiento con retiro de efectivo por $ 220,000. $200,000 se destinarán a su hipoteca y recibirá un pago en efectivo de $20,000.

¿Cómo funciona un refinanciamiento con retiro de efectivo?

El prestamista evaluará los términos de su préstamo anterior. Examinarán su crédito y el saldo necesario para pagar su préstamo anterior. Luego, harán una oferta basada en un análisis de suscripción.

El prestatario obtiene un nuevo préstamo que es por más que el préstamo actual. El nuevo préstamo paga el préstamo anterior y la diferencia entre el monto de su nuevo préstamo y lo que debe es su "retirada". A partir de ahí, tendrás una nueva hipoteca y pago mensual.

El refinanciamiento con retiro de efectivo es diferente a simplemente refinanciar su casa donde no ve efectivo disponible. Con un refinanciamiento de hipoteca tradicional, obtiene un nuevo préstamo por la misma cantidad pero con una tasa de interés y un pago mensual más bajos.

Similar a un préstamo con garantía hipotecaria, el objetivo de la refinanciación con retiro de efectivo es acceder al capital de su casa. Los refinanciamientos con retiro de efectivo suelen ser menos costosos que los préstamos con garantía hipotecaria.

¿Cuáles son los pros y los contras de un refinanciamiento de retiro?

Hay ventajas y desventajas en cualquier decisión financiera, y esto es ciertamente cierto para un refinanciamiento con retiro de efectivo. Comprender algunos de los pros y los contras puede ayudarlo a decidir si este es el movimiento adecuado para usted.

Pro

• Consolidar deuda: El tipo de interés medio de las tarjetas de crédito es del 17,25%. Pero si lleva un saldo de un mes a otro, esto puede sumar mucho dinero en intereses. Usar un refinanciamiento con retiro de efectivo para pagar tarjetas de crédito puede ahorrarle miles de dólares.
• Financiar proyectos de mejora del hogar: Los proyectos de mejoras para el hogar suelen ser una buena inversión porque aumentan el valor de su hogar. Sin embargo, no todos los proyectos agregarán la misma cantidad de valor, así que asegúrese de hacer su tarea primero.
• Aumente su puntaje de crédito: Si usa el dinero para pagar deudas, esto reducirá la utilización de su crédito. Esto afecta su puntaje de crédito hasta en un 30%, por lo que reducirlo puede mejorar su puntaje.
• Mejore los términos de su préstamo hipotecario: Cuando refinancia su casa, está reemplazando su hipoteca existente por una nueva. Esto podría significar plazos de pago más cortos y es posible que pueda calificar para una tasa de interés más baja.
• Posible deducción fiscal: Si usa el dinero para mejorar su hogar, es posible que pueda aprovechar la deducción de intereses hipotecarios. Debe consultar con un profesional de impuestos para averiguar si califica para la deducción.

Contras

• Seguro hipotecario privado (PMI): Si el valor de su casa cae por debajo del 80%, deberá pagar el PMI. PMI cuesta entre 0,5% y 1,0% del monto total del préstamo. Por lo tanto, debe asegurarse de que los beneficios que puede obtener superen estos costos.
• Tendrá nuevos términos de hipoteca: En algunas situaciones, obtener un nuevo préstamo hipotecario con nuevos términos podría ser una ventaja para usted. Pero si ya tiene una tasa de interés muy baja, esto podría jugar en su contra. Asegúrese de comprender los términos y condiciones antes de aceptar nada.
• Costos de cierre: Cuando refinancia su casa, debe pagar los costos de cierre, que son las tarifas pagadas para finalizar una transacción de bienes raíces. Los costos de cierre suelen oscilar entre el 2 % y el 5 % del monto del préstamo, por lo que tendrás que pagar miles de dólares de tu bolsillo.
• No solucionará los malos hábitos financieros: Usar un refinanciamiento con retiro de efectivo para pagar deudas puede ser una decisión inteligente. Pero no le ayudará si vuelve a acumular esa deuda. Asegúrese de trabajar para mejorar sus hábitos financieros para no quedarse atrapado en un ciclo de deuda.
• Pones en riesgo tu casa: Con un refinanciamiento con retiro de efectivo, su casa se utiliza como garantía para garantizar el préstamo hipotecario. Entonces, si no puede hacer los pagos mensuales de su hipoteca, corre peligro de perder su hogar.

¿Cómo puede usar un refinanciamiento con retiro de efectivo?

El dinero que recibe de un refinanciamiento con retiro de efectivo se puede usar para prácticamente cualquier propósito. Puede usarlo para pagar deudas de tarjetas de crédito con intereses altos o para renovaciones en el hogar.

Sin embargo, el hecho de que pueda usar este dinero para cualquier gasto no significa que deba hacerlo. Pagar una deuda con intereses altos es una buena medida porque reducirá la cantidad que paga en intereses. Y las mejoras en el hogar pueden ayudarlo a aumentar el valor de su hogar.

Pero no es una buena idea usar un refinanciamiento con retiro de efectivo para financiar cosas como vacaciones o autos nuevos. El retorno de su inversión será mínimo y estará poniendo en riesgo su casa por muy poca recompensa.

Alternativas a una refinanciación con retiro de efectivo

La refinanciación con retiro de efectivo no será la opción correcta para todos. Si necesita acceder a una gran cantidad de efectivo pero no está seguro acerca de un refinanciamiento con retiro de efectivo, existen alternativas que puede considerar.

• HELOC: Una de las alternativas más populares a un refinanciamiento con retiro de efectivo es obtener una línea de crédito con garantía hipotecaria (HELOC, por sus siglas en inglés). Un HELOC es como un préstamo personal y una tarjeta de crédito, todo en uno. Es una línea de crédito renovable y es menos costosa y requiere menos tiempo que un refinanciamiento con retiro de efectivo. Además, solo pagará intereses sobre el dinero que realmente pida prestado.
• Préstamo personal: Si desea acceder a una gran suma global de dinero, los préstamos personales podrían ser una buena alternativa. Estos préstamos son más rápidos de procesar que un refinanciamiento con retiro de efectivo y pagará el dinero en un período de tiempo mucho más corto.
• Busca otras formas de encontrar el dinero: Y, por último, es posible que desee considerar si hay otras formas de encontrar el dinero que necesita. ¿Podría pedir prestado el dinero a amigos o familiares o tomar un trabajo adicional? Esta no es la alternativa más emocionante, pero si puede hacer que funcione, evitará que se endeude más.

Resumen

En las circunstancias adecuadas, la refinanciación con retiro de efectivo puede ser una buena medida. Puede ayudarlo a reinvertir en su hogar, pagar deudas y mejorar su situación financiera.

Sin embargo, la refinanciación con retiro de efectivo no es una solución rápida. Si no cambia los comportamientos que crearon el problema, corre el riesgo de hundirse en un hogar financiero aún más profundo. Además, está poniendo su hogar en riesgo en el proceso.

Si elige seguir adelante con un refinanciamiento con retiro de efectivo, asegúrese de darle un buen uso a su dinero. Utilice esta experiencia para que usted y su familia estén en una mejor posición financiera.