¿Qué es India VIX? Significado, Rango, Importancia

¿Has oído hablar de India VIX? ¿Tienes ganas de aprender más al respecto? Eso es lo que discutiremos aquí hoy:Qué es India VIX, su significado, rango, importancia para los comerciantes y las implicaciones generales .

El año 2020 ha sido uno de los años más históricos para el mundo, y aún no ha terminado. El año, más que nada, mostró causa y efecto, una especie de espejo de acciones y consecuencias. Como resultado, los mercados bursátiles también experimentaron caídas importantes y subsiguientes alzas, pero en todo eso, se destacó un aspecto particular del mercado. La indicación VIX. ¿No sabes qué es? Entonces, entremos en materia, comenzando por comprender por qué existe la necesidad de VIX en primer lugar.

¿Qué es India VIX? Formulario Completo

En primer lugar, conozcamos la forma completa de esta interesante terminología. India VIX significa Índice de volatilidad de la India . En palabras simples, India VIX es el índice de volatilidad que mide la volatilidad anual del mercado a corto plazo. Un grado de fluctuación en el índice Nifty 50 durante los próximos 30 días y su cálculo se basa en el modelo Black Scholes.

India VIX:Importancia

Como dijimos, VIX significa índice de volatilidad . Ahora vamos a desglosarlo desde el punto de vista del lenguaje. La volatilidad, tanto en las finanzas como en general, significa movimientos rápidos e impredecibles, desde un punto medio, por supuesto. Ver datos tiene sentido, casi siempre lo tiene, es por eso que es una de las fuentes más confiables de investigación, teoría informativa y estudios. Pero aquí está la cosa. Los datos también tienen variables. Ahora, cuando estudias los datos, tratas de darles sentido teniendo en cuenta estas variables.

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Ejemplo para explicar India VIX:

Tomando un ejemplo, los datos muestran que el precio de una acción ha disminuido durante varios años, por lo que al verificar las ganancias, descubre que también están disminuyendo. Luego vas al año en que comenzó el declive y tratas de averiguar qué sucedió, descubres que hubo un cambio en la administración en dicho año. Ahora tiene causa y efecto, y los datos tienen sentido.

Ahora imagine hacer eso para el mercado en su totalidad, tratando de determinar qué está tratando de decir y cuándo se espera que se mueva y cuando se mueva, cuánto será el movimiento ? Claro, con suficientes horas e información, podrías hacerlo. Estas son también las preguntas sobre las que VIX da una estimación, en un sentido analítico.

Pero la suposición allí, la suposición al descubrir la causalidad es que la información está disponible para ti. En una economía abierta, ese no es siempre el caso.

Por ejemplo, uno de los factores que más afectan los precios es la mentalidad de los inversores. Ahora no es posible saber si todos los comerciantes son alcistas y bajistas en todos los momentos posibles para estimar las tendencias. Claro, podría hacer una encuesta extensa, como el "Estudio de los siete países" (mostró una correlación entre la grasa en la dieta y las posibilidades de un ataque cardíaco; básicamente comenzó la guerra contra la grasa y la obesidad tal como la conocemos). Podrías hacer eso, pero lleva mucho tiempo y es costoso, ¿entiendes bien el argumento?

Ahora, volviendo a nuestra discusión sobre India VIX, profundicemos en algunos detalles.

¿Qué es India VIX? En detalle

La otra forma en que podría hacerlo es utilizando los datos que ya están disponibles para usted. Por ejemplo, puede haber una estimación de los movimientos de los mercados, teniendo en cuenta los precios actuales de las acciones y las opciones disponibles para ellas en una fecha futura. Ver opciones no son más que un contrato que proporciona, bueno, una opción para comprar o vender un valor en una fecha futura, digamos el próximo mes. Eso es exactamente lo que hace Volatility Index, sin embargo, tenga en cuenta que la explicación del proceso que se menciona a continuación es una simplificación excesiva.

Ver un precio de las acciones que es el precio de mercado de una empresa es básicamente lo que la gente está dispuesta a pagar actualmente por una parte de la empresa. Entonces tienes una asociación de valor actual. Entonces, si observa la mayoría de los datos de las opciones, que no son más que precios fijos ahora pero que se pagarán en el futuro, la diferencia entre el precio de mercado actual y el precio de ejercicio de las opciones podría darle una idea sobre el movimiento estimado de acciones. precios.

India VIX hace exactamente eso, pero para todo NIFTY, para que tenga una idea de cuánto movimiento espera la gente con todo el índice , y debido a que, como discutimos anteriormente, los precios de mercado son solo la disposición a pagar de las personas, existe un nivel de precisión con esta suposición.

India VIX:Cálculo

El cálculo real se realiza mediante algo llamado Modelo de Black Scholes . Utiliza cinco variables clave:

1. Precio de ejercicio del contrato de opciones,
2. Precio de mercado de una acción,
3. Tiempo hasta el vencimiento,
4. Tasa de rendimiento libre de riesgo y
5. Volatilidad.

Habiendo dicho eso, tenga en cuenta VIX no le dice la dirección del movimiento; simplemente te dice el cuanto del movimiento . Esto significa que VIX no le dice si el mercado de valores subirá o bajará, solo te dice cuánto iría en una dirección.

De una manera muy adolescente, India VIX le dice las percepciones generales de codicia o miedo relacionadas con el mercado, en los próximos 30 días.

India VIX se calcula en un formato de porcentaje. Aquí es donde queremos toda su atención. De acuerdo, lo básico primero, un formato de porcentaje significa que no puede estar por encima de 100, y tampoco puede estar por debajo de cero , que ya conoces porque, como se mencionó antes, solo dice cuántico, no dirección. Dato curioso, si VIX es 0, en teoría, significa que NIFTY podría llegar a 0 o duplicarse.

Sin embargo, aunque VIX representa el movimiento para los próximos 30 días , representa movimiento anualizado .

Ejemplo:

Tomando otro ejemplo, digamos que el 2 de julio de 2020, el VIX se ubica en 24,19. Esto significa que para el próximo mes, las personas esperan que NIFTY se mueva en un 24,19 % el próximo año . (Es posible que desee leer esa oración detenidamente un par de veces antes de continuar, si aún no lo tiene claro).

Pero, debido a que estamos hablando de una economía abierta, el papel de la fijación de precios de las opciones y el índice VIX están entrelazados. Mira, cuando NIFTY baja, VIX sube, una relación inversa porque hay una mayor expectativa de movimiento alcista, porque el mercado ahora tiene que desviarse hacia la media y obtener crecimiento. Del mismo modo, si las opciones muestran una gran diferencia entre el precio deportivo actual y el precio de ejercicio futuro, el VIX sube porque, nuevamente, aumenta la volatilidad. Pero un aumento del VIX también puede aumentar aún más esa brecha, ya sabes, para los participantes actuales del mercado.

¿Cuál es un rango ideal para VIX?

Veamos otra perspectiva de lo que te dice India VIX. Debido a que el VIX mide la volatilidad, un VIX de India bajo básicamente significa menos movimientos y conmociones del mercado, algo así como un aburrido mercado estancado. Un VIX alto le dice que los inversores esperan una gran volatilidad en el próximo mes, algo así como viajar en un barco mientras hay una tormenta, un remolino y lluvia en medio del mar por la noche. Ya sabes, operar en los mercados durante COVID-19, la misma diferencia.

Se puede hacer una estimación precisa del rango ideal observando el mercado mismo, observando sus altibajos. Esto pone un rango ideal para VIX alrededor de 15-35, lo que significa que los mercados no deberían estar demasiado estancados pero tampoco demasiado volátiles.

Como un India VIX alto generalmente indica precios más volátiles de opciones. Por otro lado, un rango uniforme representa opciones con precios razonables.

India VIX:el resultado final

India VIX puede ser útil tanto en el comercio de acciones como de opciones, pero se deben tener en cuenta un par de cosas. Primero, es una estimación, los datos reflejan puramente lo que la gente piensa que va a pasar, lo que puede cambiar con la entrada de información y noticias adicionales. En segundo lugar, podría significar que el mercado podría subir, pero también podría bajar.

Entonces, ¿qué puede decir sobre este indicador de volatilidad silencioso pero útil? ¿Qué tan importante es India VIX para los comerciantes e inversores activos, especialmente en el precio de las opciones? Comparta sus pensamientos sobre lo mismo.