LVHD de Legg Mason:más ingresos,

Los fondos de volatilidad baja y mínima se vuelven populares cada vez que los nervios comienzan a desgastarse, como durante el mercado bajista cercano de 2018. Dado un ciclo electoral estadounidense potencialmente combustible, 2020 parecía un candidato probable para un resurgimiento de bajo volumen, y el brote de coronavirus lo cerró, llevar a los inversores ansiosos de cabeza a estos fondos.

ETF de Legg Mason Low Volatility High Dividend (símbolo LVHD) es uno de los pocos fondos de bajo volumen que apunta a participaciones que no solo son más estables que el mercado en general, sino que también distribuyen ingresos por encima del promedio. El fondo comienza con una pantalla de 3, 000 acciones de EE. UU., apuntando a empresas rentables con rendimientos de dividendos sostenibles. Luego, las acciones se califican en función de la volatilidad de los precios y las ganancias. Ninguna acción puede superar el 2,5% de los activos en el momento del reequilibrio trimestral del ETF; ningún sector puede superar el 25% de los activos.

Finanzas personales de Kiplinger

imágenes falsas

Las 80 tenencias actuales de la ETF son pesadas en servicios públicos, acciones inmobiliarias y bienes de consumo básico, que en conjunto representan el 56% de los activos. Principales participaciones con generosos dividendos, como Duke Energy (DUK), dar al ETF un rendimiento del 3,3%, muy por encima del rendimiento del 1,9% del índice de 500 acciones de Standard &Poor's y del de la mayoría de los fondos de bajo volumen tradicionales de EE. UU.

El ETF se ha quedado rezagado en el mercado desde su inicio en 2015, lo que no es sorprendente, dada su preferencia por explotaciones más tranquilas, especialmente durante un mercado alcista rugiente. Pero el ETF no está diseñado para superar al mercado en largos tramos alcistas; es mucho más adecuado para las recesiones, como en el cuarto trimestre de 2018, cuando superó al índice en 8,1 puntos porcentuales.