¿Su cartera de jubilación está teniendo en cuenta la inflación?

Uno de los desafíos que enfrentan los inversores es calcular la inflación en su cartera de jubilación.

La cantidad de dinero con la que mantiene su estilo de vida hoy en día probablemente sea mucho menor de lo que realmente necesitará una vez que se jubile.

Como ha sido el caso de toda una vida humana, Es probable que la inflación sea una presencia constante en el futuro, a pesar de las discusiones ocasionales de los medios de comunicación y los economistas sobre la deflación.

¿Cómo puede preparar su cartera de jubilación para la inflación sin saber exactamente cuál será en el futuro?

Estimación de la inflación futura

Es imposible estimar los niveles de precios en el futuro con precisión. Hay una gran cantidad de variables, incluyendo épocas de relativa estabilidad de precios y otras de rápida subida de precios. Para invertir de forma eficaz, Es absolutamente necesario hacer algún tipo de estimación razonable sobre los niveles de precios cuando se jubile.

Digamos que tienes 35 años y planea jubilarse a los 65 años. Eso significa que tendrá que proyectar dónde estarán los niveles de precios en 30 años. Obviamente, no existe ninguna herramienta que pueda proporcionar una imagen precisa del futuro. Pero podemos mirar atrás y ver lo que la inflación le ha hecho al valor de un dólar sobre el últimos 30 años, y utilícelo como una guía suelta.

Puede hacer esto usando la Calculadora de inflación de la Oficina de Estadísticas Laborales. Es una herramienta sencilla en el que ingresa solo tres números:el monto en dólares, el año del punto de partida, y el año actual.

Al ingresar "1986", para cubrir los últimos 30 años, y luego $ 1, 000, encontramos que en 2016, te costará $ 2, 191.93 para comprar la misma cantidad de productos y servicios que $ 1, 000 comprados hace 30 años. Redondeemos eso a $ 2 pares, 200, y decir que cualquier cantidad de dinero que necesite ahorrar para la jubilación en dólares de hoy deberá multiplicarse por 2,2 para cubrir la inflación futura estimada.

En ese escenario, si cree que necesitará $ 1 millón en dólares de hoy para sustentar su jubilación, su objetivo de ahorro puede ser de 2,2 millones de dólares para tener en cuenta los efectos de la inflación de aquí a entonces.

Invertir para la inflación después de la jubilación

Una de las complicaciones involucradas en la contabilización de la inflación en relación con la jubilación es que la inflación no se detendrá una vez que se jubile. Y dado que las personas suelen vivir hasta los 80 y los 90, El dinero de su inversión deberá cubrir sus gastos de subsistencia durante otros 20 o 30 años después de su jubilación. La inflación seguirá siendo un factor.

Tendrá que asumir que la inflación continuará durante toda su vida. Eso significa que tendrá que estar completamente preparado para reinvertir al menos parte de sus ganancias de inversión en su cartera para tener en cuenta niveles de precios aún más altos en el futuro.

Esto se reduce a la cuestión de ¿Cuánto dinero debería retirar de su cartera de jubilación después de jubilarse?

La tasa de retiro segura ofrece algunas orientaciones aquí. La teoría sostiene que si retira no más del 4% del saldo de una cartera de jubilación bien diversificada, nunca te quedarás sin dinero.

La tasa de retiro seguro significa que su rendimiento anual promedio de la inversión deberá ser superior al 4% anual una vez que se jubile. Entonces, si determina que un factor de inflación anual del 3% es una estimación razonable, entonces deberá ganar el 7% de su cartera cada año.

Al hacerlo, podrá retirar con seguridad el 4% cada año para gastos de manutención, mientras que el 3% restante se reinvierte para mantener su cartera ajustada a la inflación.

Es importante darse cuenta de que sus inversiones no alcanzarán el 7% todos los años. Pero ese debe ser su promedio. Puede haber un año en el que gane el 10%, otro año solo el 3%, y otro más en el que pierdes el 4%. Esta bien, siempre que su rendimiento promedio alcance el objetivo durante un período de tiempo prolongado.

Las mejores inversiones para cubrir el impacto de la inflación en su cartera

Inversiones que devengan intereses, como certificados de depósito, solía ser el pilar de los inversores jubilados. Proporcionaron un flujo de ingresos constante, así como protección del valor principal. Pero con las tasas de interés microscópicas de hoy, Las inversiones de renta fija por sí solas no proporcionarán la jubilación. No puede vivir con un rendimiento del 1-2% de su dinero, y tener ingresos suficientes para vivir, así como para cubrir la inflación.

Históricamente, acciones y bienes raíces han sido las mejores inversiones para contrarrestar la inflación, particularmente el persistente, variedad de bajo nivel que hemos tenido en las últimas décadas.

Las acciones han arrojado una tasa de rendimiento anual promedio de algo superior al 10% desde 1928.

La situación es similar con el sector inmobiliario. Sin embargo, ya que muchos jubilados no quieren participar en la propiedad y la gestión de propiedades de alquiler, es posible que desee echar un vistazo de cerca a los fideicomisos de inversión inmobiliaria, o REIT. Invierten en bienes raíces mediante participación directa en el capital social o mediante hipotecas. Han obtenido una rentabilidad media anual del 10,6%, lo que los coloca en el rango de las acciones.

Pero dado que las acciones y los bienes raíces conllevan un riesgo más alto que los bonos y otras inversiones que devengan intereses, no debería invertir el 100% de su dinero en ellos. En su lugar, desea lograr una combinación que le proporcione la tasa de rendimiento necesaria, pero también proporcionan una medida de seguridad.

Echemos un vistazo a una muestra de una cartera de jubilación que históricamente podría seguir el ritmo de la inflación:

Supongamos que decide que necesita una tasa de rendimiento promedio anual del 7% en su cartera una vez que se jubile. Al invertir el 67% de su cartera en acciones y bienes raíces, y el 33% en inversiones que devengan intereses puedes llegar al 7%. Eso le dará un rendimiento del 6.7% en acciones y bienes raíces (67% X 10%) y 0.33% en inversiones que devengan intereses (33% X 1%), para una rentabilidad media total de poco más del 7%. (tenga en cuenta que este es un ejemplo, y no una devolución garantizada).

Dependiendo de su cartera de inversiones actual y de sus futuras necesidades de jubilación, es posible que necesite retornos aún mayores para alcanzar sus metas de jubilación. Eso significa que necesitaría invertir un mayor porcentaje de su cartera en acciones y bienes raíces.

¿Un final feliz de jubilación?

Ninguna de estas estrategias puede garantizar una protección contra la inflación del 100%. Pero diversificar su cartera de inversiones para protegerse contra la inflación es una medida prudente y lo dejará mejor preparado que si no tomara ninguna medida.

Es probable que experimente momentos de alta inflación desde ahora hasta su jubilación. Esto es incluso más probable si tiene más de una o dos décadas entre ahora y su jubilación. Su objetivo es continuar invirtiendo durante estos períodos. La inversión diligente a lo largo del tiempo ayudará a que su cartera de inversiones siga el ritmo de la inflación. Pero la otra cara es que la tasa de inflación en el futuro puede ser menor de lo que anticipa, lo que lo dejará en una posición aún mejor cuando llegue la jubilación.