Regla del cuatro por ciento

¿Qué es la regla del cuatro por ciento?

La regla del cuatro por ciento es una regla general que se utiliza para determinar cuánto debe retirar un jubilado de una cuenta de jubilación cada año. Esta regla busca proporcionar un flujo de ingresos constante al jubilado y al mismo tiempo mantener un saldo de cuenta que mantenga el flujo de ingresos durante la jubilación. Los expertos están divididos sobre si la tasa de retiro del 4% es segura, ya que los retiros consistirán principalmente en intereses y dividendos.

Conclusiones clave

• La regla del cuatro por ciento es una regla general que se utiliza para determinar cuánto debe retirar un jubilado de una cuenta de jubilación cada año.
• La regla del cuatro por ciento se creó utilizando datos históricos sobre los rendimientos de acciones y bonos durante el período de 50 años desde 1926 hasta 1976.
• La regla del cuatro por ciento busca proporcionar un flujo de ingresos constante al jubilado y, al mismo tiempo, mantener un saldo de cuenta que mantenga el flujo de ingresos durante la jubilación.
• La regla del cuatro por ciento ayuda a los planificadores financieros y a los jubilados a establecer la tasa de retiro de una cartera.
• La esperanza de vida juega un papel importante a la hora de determinar si esta tasa será sostenible. dado que los jubilados que viven más necesitan que sus carteras duren más tiempo, y los costos médicos y otros gastos pueden aumentar a medida que los jubilados envejecen.

Por qué la regla del 4% ya no funciona para los jubilados

Comprender la regla del cuatro por ciento

La regla del cuatro por ciento ayuda a los planificadores financieros y a los jubilados a establecer la tasa de retiro de una cartera. La esperanza de vida juega un papel importante a la hora de determinar si esta tasa será sostenible. dado que los jubilados que viven más necesitan que sus carteras duren más tiempo, y los costos médicos y otros gastos pueden aumentar a medida que los jubilados envejecen.

Historia de la regla del cuatro por ciento

La regla del cuatro por ciento se creó utilizando datos históricos sobre la rentabilidad de las acciones y los bonos durante el período de 50 años desde 1926 hasta 1976. Antes de principios de la década de 1990, los expertos generalmente consideraban que el 5% era una cantidad segura para que los jubilados retiraran cada año.

Escéptico sobre si esta cantidad era suficiente, El asesor financiero William Bengen realizó un estudio exhaustivo de los rendimientos históricos en 1994, centrándose en gran medida en las graves recesiones del mercado de la década de 1930 y principios de la de 1970. Bengen concluyó que, incluso en mercados insostenibles, no existió ningún caso histórico en el que un retiro anual del cuatro por ciento agotara una cartera de retiro en menos de 33 años.

Contabilización de la inflación

Si bien algunos jubilados que se adhieren a la regla del cuatro por ciento mantienen constante su tasa de retiro, la regla permite a los jubilados aumentar la tasa para mantener el ritmo de la inflación. Las posibles formas de ajustar la inflación incluyen establecer un aumento anual fijo del 2% anual, que es la tasa de inflación objetivo de la Reserva Federal, o ajustar los retiros en función de las tasas de inflación reales. El primer método proporciona aumentos constantes y predecibles, mientras que el último método equipara más eficazmente los ingresos con los cambios en el costo de vida.

Si bien la regla del cuatro por ciento recomienda mantener una cartera equilibrada de 50% de acciones ordinarias y 50% de bonos del tesoro a plazo inmediato, algunos expertos financieros aconsejan mantener una asignación diferente, incluida la reducción de la exposición a acciones en retiro a favor de una combinación de efectivo, cautiverio, y stock.

Ventajas y desventajas de la regla del cuatro por ciento

Si bien seguir la regla del cuatro por ciento puede aumentar las probabilidades de que sus ahorros para la jubilación duren el resto de su vida, no lo garantiza. La regla se basa en el desempeño pasado de los mercados, por lo que no necesariamente predice el futuro. Lo que se consideró una estrategia de inversión segura en el pasado puede no ser una estrategia de inversión segura en el futuro si cambian las condiciones del mercado.

Hay varios escenarios en los que la regla del cuatro por ciento podría no funcionar para un jubilado. Una recesión severa o prolongada del mercado puede erosionar el valor de un vehículo de inversión de alto riesgo mucho más rápido que una cartera de jubilación típica.

Es más, la regla del cuatro por ciento no funciona a menos que un jubilado se mantenga fiel a ella año tras año. Violar la regla un año para derrochar en una compra importante puede tener graves consecuencias en el futuro, ya que esto reduce el principal, lo que impacta directamente en el interés compuesto del que depende el jubilado para la sostenibilidad.

Sin embargo, Hay beneficios obvios en la regla del cuatro por ciento. Es simple de seguir y proporciona previsibles, ingreso estable. Y, si tiene éxito, la regla del cuatro por ciento lo protegerá de quedarse sin fondos durante la jubilación.

• Ventajas de la regla del cuatro por ciento

• La regla es simple de seguir

• Proporciona predecible, ingreso estable

• Le protege de quedarse sin fondos durante la jubilación

• Contras de la regla del cuatro por ciento

• No responde a las condiciones del mercado

• Requiere adherencia estricta (no responde a cambios en el estilo de vida)

• La regla se basa en el desempeño pasado del mercado.

La regla del cuatro por ciento y las crisis económicas

Realmente, la regla del cuatro por ciento puede ser un poco conservadora. Según Michael Kitces, un planificador de inversiones, fue desarrollado para tener en cuenta las peores situaciones económicas, como 1929, y se ha mantenido bien para quienes se jubilaron durante las dos crisis financieras más recientes. Kitces señala:

El jubilado de 2000 está simplemente "en línea" con el jubilado de 1929, y hacerlo mejor que el resto. Y el jubilado de 2008, incluso después de haber comenzado con la crisis financiera mundial desde el principio, es ya haciendo mucho mejor que alguna de estos escenarios históricos! En otras palabras, mientras que el colapso tecnológico y especialmente la crisis financiera mundial dieron miedo, todavía no han sido el tipo de escenarios que deletrean la ruina absoluta de la regla del cuatro por ciento.

Este es, por supuesto, no hay razón para ir más allá. La seguridad es un elemento clave para los jubilados, incluso si seguirlo puede dejar a los que se jubilan en tiempos económicos más tranquilos "con una gran cantidad de dinero sobrante, "Kitces señala, agregando que "en general, ¡una tasa de retiro del 4% es realmente bastante modesta en relación con el rendimiento promedio histórico a largo plazo de casi el 8% en una cartera equilibrada (60/40)! "

Preguntas frecuentes sobre la regla del 4%

¿Sigue funcionando la regla del 4%?

La regla del cuatro por ciento no solo está desactualizada, pero tampoco tiene en cuenta los cambios en las condiciones del mercado. Es importante tener en cuenta que seguir la regla no garantiza que no se quede sin fondos. Además, la regla se desarrolló cuando las tasas de interés de los bonos eran mucho más altas de lo que son ahora.

¿Cuánto tiempo durará mi dinero usando la regla del 4%?

La regla del cuatro por ciento tiene como objetivo hacer que sus ahorros para la jubilación duren 30 años (o más).

¿Funciona la regla del 4% para la jubilación anticipada?

La regla del cuatro por ciento se centra en una Jubilación de 30 años. Entonces, la regla es válida para quienes se jubilan a los 65 años o más.

¿Cuánto tiempo durarán $ 500, 000 ¿Último en jubilación?

Depende de la cantidad de dinero que retire cada año. Si ha ahorrado $ 500, 000 para la jubilación y retira $ 20, 000 por año, esta cantidad le durará aproximadamente 25 años.

¿Qué es una calculadora de reglas del 4%?

La calculadora de la regla del cuatro por ciento es la calculadora de jubilación para la regla del cuatro por ciento. Puede ayudarlo a calcular los ahorros necesarios para retirar un ingreso anual específico.

La línea de fondo

Para la mayoria de la gente, administrar sus ahorros para la jubilación es un acto de equilibrio. Si se retiran demasiado rápido, correrán el riesgo de quedarse sin dinero. Por otro lado, no retirar suficiente dinero puede significar que no obtienen el beneficio completo de los ahorros que tanto les ha costado ganar.

Para aquellos que quieren seguir una regla general, La regla del cuatro por ciento puede ser una manera fácil para que muchos jubilados administren sus retiros durante la jubilación.