¿Qué es la Securities Investor Protection Corporation (SIPC)?

La Securities Investor Protection Corporation (SIPC) es una organización sin fines de lucro, Organización financiada por miembros que trabaja para proteger a los clientes de pérdidas financieras cuando una firma de corretaje quiebra Quiebra La quiebra es el estatus legal de una entidad humana o no humana (una firma o agencia gubernamental) que no puede pagar sus deudas pendientes. La SIPC fue creada en los Estados Unidos en 1970 bajo la Ley de Protección al Inversionista de Valores para reducir la inseguridad entre los inversionistas e impulsar la inversión en el mercado de valores.

La SIPC es una organización financiada por miembros, lo que significa que cada firma miembro contribuye a un grupo de financiación mutua que se puede utilizar para reclamos en caso de que alguna firma miembro tenga problemas financieros. Los miembros de la SIPC también deben cumplir con ciertas reglas para mantener la membresía y seguir siendo parte de la SIPC.

¿Como funciona?

La SIPC protege a los clientes de todas las firmas de corretaje registradas en los Estados Unidos. Cuando una empresa de corretaje quiebra o se liquida y los activos de los clientes están en peligro, la SIPC interviene actuando como:

1. Una entidad que organiza cómo se distribuyen los activos de las firmas de corretaje en quiebra a sus clientes.
2. Una aseguradora que protege a cada cliente por hasta $ 500, 000 en valores faltantes Valores negociables Los valores negociables son instrumentos financieros a corto plazo sin restricciones que se emiten para valores de renta variable o valores de deuda de una empresa que cotiza en bolsa. La empresa emisora ​​crea estos instrumentos con el propósito expreso de recaudar fondos para financiar aún más las actividades comerciales y la expansión. que incluye $ 250, 000 límite de efectivo.
3. Un intermediario que transfiere los activos de los clientes a otra firma de corretaje en caso de falla financiera.

La SIPC apoya el crecimiento de las firmas de corretaje en los Estados Unidos al permitir que los inversionistas se sientan seguros acerca de sus activos e incentivar las inversiones.

Advertencias importantes en la Securities Investor Protection Corporation

1. La firma de corretaje debe ser miembro de la SIPC para que el inversionista esté protegido. Puede encontrar una lista de miembros de SIPC aquí.
2. La SIPC no ofrece protección contra la disminución del valor de los activos, es decir., no funciona para reducir el riesgo sistemático o el riesgo idiosincrásico Riesgo idiosincrásico Riesgo idiosincrásico, también conocido como riesgo no sistemático, es el riesgo inherente que implica invertir en un activo específico, como una acción, al que se enfrenta un inversor. Solo interviene cuando una empresa miembro se encuentra en dificultades financieras y los activos de los clientes desaparecen, con el propósito de recuperación y seguridad para los clientes.
3. La SIPC solo protege determinadas clases de activos. Los activos protegidos incluyen acciones, cautiverio, notas obligaciones, acciones transferibles, certificados de depósitos, opciones put / call / straddle, y efectivo hasta $ 25, 000. Los activos no protegidos incluyen productos básicos, monedas, contratos de futuros, anualidades fijas, los fondos de cobertura, contratos de inversión que no están registrados en la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEGUNDO).

Ejemplo ilustrativo:el caso de Lehman Brothers

La liquidación de Lehman Brothers tras la crisis financiera mundial de 2008 Crisis financiera mundial de 2008-2009 La crisis financiera mundial de 2008-2009 se refiere a la crisis financiera masiva que enfrentó el mundo de 2008 a 2009. La crisis financiera afectó a las personas e instituciones de todo el mundo. globo, con millones de estadounidenses profundamente afectados. Las instituciones financieras comenzaron a hundirse, muchos fueron absorbidos por entidades más grandes, y el gobierno de los Estados Unidos se vio obligado a ofrecer un rescate, uno de los más complejos, Casos prolongados en la historia de la SIPC. A los pocos días de la liquidación de la empresa el 19 de septiembre, 2008, la SIPC transfirió $ 105 mil millones en propiedad de clientes por alrededor de 110, 000 clientes.

Para el 2 de diciembre 2008, 925, Se enviaron por correo a los clientes 000 formularios de reclamación para fines de presentación y recuperación, con la fecha límite de las reclamaciones finales el 1 de junio, 2009 (los clientes que presenten reclamaciones después de dicha fecha podrían no recuperar ningún activo).

Sin embargo, el caso de liquidación aún está pendiente:la actualización más reciente fue en 2018, cuando Lehman Brothers acordó una elección final de distribución acelerada, lo que permite a los acreedores no garantizados cobrar y recibir un 1,48% adicional en recuperación.

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• Capítulo 11 Bancarrota Capítulo 11 El Capítulo 11 es un proceso legal que involucra la reorganización de las deudas y activos de un deudor. Está disponible para particulares, asociaciones, corporaciones
• Evento de crédito Evento de crédito Un evento de crédito se refiere a un cambio negativo en la posición crediticia de un prestatario que desencadena un pago contingente en un swap de incumplimiento crediticio (CDS). Ocurre cuando un individuo u organización incumple con su deuda y no puede cumplir con los términos del contrato celebrado, Activación de un derivado crediticio, como una permuta financiera de incumplimiento crediticio.
• Riesgo sistemático Riesgo sistemático El riesgo sistémico es la parte del riesgo total que es causado por factores fuera del control de una empresa o individuo específico. El riesgo sistemático es causado por factores externos a la organización. Todas las inversiones o valores están sujetos a riesgo sistemático y, por lo tanto, es un riesgo no diversificable.