¿Debería utilizar préstamos personales para la universidad? 7 factores a considerar

Si eres un estudiante universitario, ya sabes lo terriblemente cara que puede ser la escuela. Su matrícula y cuotas constituyen solo una pequeña parte de sus gastos universitarios. Según The College Board, el estudiante promedio en un publico, la universidad de cuatro años gastará $ 17, 100 por año en otros costos, como alojamiento y comida, transporte, y libros de texto.

Si necesita ayuda para pagar la escuela, podría considerar la posibilidad de solicitar un préstamo personal para cubrir algunos de sus gastos. Sin embargo, utilizar préstamos personales para la universidad rara vez es una buena idea. Esto es lo que necesita saber sobre los préstamos personales y lo que puede hacer para pagar los estudios.

• ¿Puedes usar préstamos personales para la universidad?
• ¿Deberías usar un préstamo personal mientras estás en la universidad? 7 cosas a considerar
• 5 alternativas a los préstamos personales para estudiantes universitarios
• Pagando la escuela

¿Puedes usar préstamos personales para la universidad?

Los préstamos personales generalmente no se pueden utilizar para pagar su educación postsecundaria. La mayoría de los prestamistas de préstamos personales prohíben explícitamente el uso de su préstamo para pagar gastos como matrícula, Habitación y comida, libros de texto, o tarifas de aula.

Esa restricción está en vigor porque los prestamistas que emiten préstamos educativos deben seguir la Ley de Oportunidades de Educación Superior. que instituyó requisitos rigurosos para los prestamistas. Los prestamistas de préstamos personales se aseguran de que los prestatarios solo utilicen préstamos personales para usos aprobados, de modo que no tengan que seguir estas pautas.

Puede utilizar un préstamo personal para otros gastos relacionados con su educación, como el transporte, comida, o una computadora portátil, pero incluso entonces, un préstamo personal puede no ser la mejor idea.

¿Deberías usar un préstamo personal mientras estás en la universidad? 7 cosas a considerar

Los préstamos personales pueden resultar atractivos. En muchos casos, puede completar una solicitud en línea en solo unos minutos y obtener la aprobación de inmediato. Si se aprueba, podría obtener su dinero en tan solo un día hábil.

Entonces, ¿por qué no debería utilizar un préstamo personal mientras está en la universidad? Aquí hay siete razones para tener en cuenta.

1. Los préstamos personales tienen plazos de amortización más cortos

Los préstamos personales suelen tener plazos de amortización cortos en comparación con los préstamos para estudiantes. La mayoría de los préstamos personales tienen plazos de amortización de dos a siete años, lo que significa que tendrá un pago mensual mucho más caro.

Por el contrario, Los préstamos para estudiantes suelen tener plazos de amortización de 10 años. Y, si se inscribe en un plan de pago alternativo o consolida su deuda, podría tener un plazo de préstamo de 20 años o más, haciendo que sus pagos mensuales sean más asequibles.

2. Los préstamos para estudiantes tienden a tener tasas de interés más bajas

En general, Los préstamos personales tienden a ser más caros que los préstamos para estudiantes. Según la Reserva Federal, la tasa de interés promedio de un préstamo personal a dos años fue del 10,21%, a noviembre de 2019. Eso es significativamente más alto que las tasas de la mayoría de los préstamos para estudiantes. Por ejemplo, Los préstamos federales no subsidiados del Direct Loan Program tienen una tasa de interés de solo 4.53% para el año escolar 2019-20.

3. Los préstamos para estudiantes son más fáciles de obtener

Como estudiante, es probable que no tenga mucho historial crediticio o ingresos, lo que dificulta calificar para un préstamo personal por su cuenta. Incluso si califica para un préstamo, probablemente obtendrá una tasa de interés mucho más alta que la que obtendría si su crédito estuviera más establecido.

Los préstamos para estudiantes funcionan de manera muy diferente. Puede calificar para un préstamo federal para estudiantes sin someterse a una verificación de crédito, incluso si no tiene ingresos. Son mucho más fáciles de calificar como estudiantes universitarios.

4. Los préstamos para estudiantes tienen beneficios que los préstamos personales no ofrecen

Los préstamos federales para estudiantes tienen beneficios adicionales que ni siquiera los mejores préstamos personales ofrecen. como el aplazamiento y la indulgencia de préstamos. Si se enfrenta a dificultades económicas, como la pérdida del trabajo o una emergencia médica, puede posponer los pagos sin incumplir con sus préstamos. Un aplazamiento o indulgencia le da tiempo para recuperarse sin tener que preocuparse por los pagos del préstamo.

Los préstamos personales generalmente no tienen opciones de aplazamiento o indulgencia. Si de repente recibe un recorte salarial o lo despiden del trabajo, usted sigue siendo responsable de mantenerse al día con los pagos de su préstamo personal.

5. Los préstamos para estudiantes suelen tener períodos de gracia

Con préstamos estudiantiles, normalmente tiene un período de gracia después de graduarse. El período de gracia generalmente dura de seis a nueve meses, y no es necesario que realice pagos durante este tiempo. Le da la oportunidad de encontrar un trabajo y establecerse antes de que tenga que comenzar a pagar sus préstamos.

Los préstamos personales no tienen períodos de gracia. Su reembolso comienza inmediatamente después de que se desembolsa el préstamo, por lo que es probable que tenga que realizar pagos mientras aún está en la universidad. Cuando tienes un presupuesto estudiantil ajustado, pagar sus pagos mensuales puede ser absolutamente imposible.

6. Los préstamos para estudiantes tienen beneficios fiscales

Tanto los préstamos estudiantiles federales como los privados pueden ayudarlo en el momento de la declaración de impuestos. Si realizó pagos de sus préstamos, puede deducir los intereses que pagó en virtud de la Deducción de impuestos por intereses de préstamos para estudiantes. Puede deducir el menor de $ 2, 500 o la cantidad de interés que pagó realmente durante el año, disminuyendo su renta imponible.

Los préstamos personales no tienen esta ventaja. El interés que paga por sus préstamos personales no es deducible de sus impuestos.

7. Los préstamos para estudiantes pueden ser elegibles para la condonación

Si tiene préstamos estudiantiles federales, es posible que pueda calificar para la condonación del préstamo. Hay varios programas de perdón, incluyendo la condonación de préstamos por servicio público, Condonación de préstamos para maestros, Alta por discapacidad total y permanente, y condonación del plan de pago basado en los ingresos.

Incluso los préstamos privados para estudiantes pueden calificar para la condonación de préstamos. Muchos programas estatales de asistencia para el pago aceptan préstamos privados para estudiantes y lo ayudarán a pagarlos si cumple con los requisitos.

Los préstamos personales no son elegibles para la condonación de préstamos; eres responsable de reembolsar el importe total, más intereses.

5 alternativas a los préstamos personales para estudiantes universitarios

Ahora que sabe por qué los préstamos personales normalmente no deben utilizarse para gastos universitarios, puede explorar otras opciones de financiamiento para pagar su educación. Si aún necesita dinero para su próximo semestre, considere estas cinco alternativas:

1. Subvenciones y becas

Las subvenciones y las becas no se tienen que reembolsar, haciéndolos una forma ideal de compensar sus costos de educación. Las subvenciones generalmente se basan en la necesidad financiera más que en el mérito académico o atlético y son emitidas por el gobierno federal. escuelas, y organizaciones sin fines de lucro.

Las escuelas ofrecen becas, compañías, y organizaciones sin fines de lucro. Por lo general, se ofrecen a personas que sobresalen académicamente, Deportes, o tener otros talentos, como la música o la escritura.

Las becas y subvenciones se pueden combinar para reducir sus costos de educación. Puede buscar subvenciones y becas utilizando recursos como FastWeb y Scholarships.com.

2. Préstamos federales para estudiantes

Asegúrese de completar la Solicitud gratuita de ayuda federal para estudiantes (FAFSA) para obtener toda la ayuda federal a la que tiene derecho. incluidos los préstamos estudiantiles federales a bajo interés. Puede utilizar sus préstamos para pagar su matrícula, Tarifa, e incluso gastos de manutención, y normalmente puede pedir prestado hasta el costo total de asistencia.

3. Préstamos privados para estudiantes

Si aún necesita dinero en efectivo para la escuela después de solicitar las subvenciones, becas y préstamos federales, considere la posibilidad de utilizar préstamos privados para estudiantes para cubrir la brecha. Estos préstamos son ofrecidos por prestamistas privados y no tienen los mismos beneficios que los préstamos federales. pero se puede utilizar para pagar sus gastos de educación.