Más lecciones sobre fintech para Scott Morrison

Esta semana, El tesorero Scott Morrison estará en Alemania, como parte del período previo a la Cumbre del G-20 de este año, hablando con otros ministros de finanzas sobre "Digitalizar las finanzas, inclusión financiera y educación financiera ”. El Tesorero debe dar un discurso de apertura sobre "Desarrollos y desafíos de fintech con un enfoque en Australia".

Justo antes de Navidad ASIC publicó un documento con las nuevas reglas sobre cómo las nuevas empresas de tecnología financiera pueden probar ciertos servicios sin tener una licencia de crédito o servicios financieros australianos. Las exenciones proporcionan una "caja de arena" para que las nuevas empresas emergentes de tecnología financiera jueguen sin incurrir en la ira del regulador.

Sin embargo, las restricciones para jugar en la caja de arena son bastante onerosas. Primero, y probablemente el mayor obstáculo, es que los Warren Buffets deben ser miembros de "uno o más esquemas de resolución de disputas externas (EDR) aprobados por ASIC", como el Servicio del Defensor del Pueblo Financiero (FOS). Los multimillonarios en ciernes también deben organizar alguna cobertura de seguro de indemnización profesional, de al menos un millón de dólares australianos. No muchas empresas pequeñas tendrán la cantidad de dinero disponible para hacer ambas cosas.

Las cosas que se les permite hacer a las startups son bastante restrictivas, con límites en los productos que pueden ofrecer y el dinero que pueden administrar con una “exposición total al cliente de no más de A $ 5 millones”.

Cuando en Europa el Tesorero también visitará Londres, donde entre otras visitas, se reunirá con la realeza de Internet, nada menos que Sir Tim Berners Lee. Es el inventor de la World Wide Web (www) y director de una nueva iniciativa del gobierno del Reino Unido, llamado Open Data Institute (ODI).

Entre muchas áreas que Berners-Lee y el ODI están analizando se encuentran las finanzas y, en particular, algo llamado Open Banking Standard. Esta norma tiene el noble objetivo de:

ODI describe la justificación del estándar:

Significa que los bancos deberán poner a disposición (algunos de sus) datos, o "abierto", a todos. Pero no será todo el ejemplo que ofrece ODI es "información de productos financieros", básicamente los folletos que se encuentran disponibles en las sucursales bancarias en la actualidad. Pero es un comienzo.

Otros datos se consideran "cerrados" o "compartidos", como los datos bancarios personales o los datos de transacciones de una empresa. El acceso a estos datos sensibles, según ODI, estar sujeto al consentimiento de la persona o empresa a la que pertenecen los datos y al gobierno específico relacionado con eso. El acceso a los datos sería a través de interfaces de programación de aplicaciones (API) estandarizadas y, sujeto a restricciones de privacidad, los datos podrían ponerse a disposición de los bancos y los desarrolladores de fintech.

El enfoque ODI promueve el desarrollo de fintech al permitir que las empresas emergentes desarrollen nuevos servicios y productos que pueden acceder a los datos bancarios directamente en lugar de tener que extraer datos de los bancos y manipularlos localmente. Los datos permanecen con los bancos y los clientes, pero la lógica se traslada al desarrollador fintech.

Los bancos, en el Reino Unido o Australia, no vas a ser feliz. Por ejemplo, una fintech podría escribir un programa para extraer los datos de un cliente de sus cuentas bancarias o de tarjetas de crédito y ejecutar un programa para ver cuánto mejoraría el cliente si cambiara sus cuentas a otro banco, utilizando datos reales en lugar de promesas de marketing. Clientes, por ejemplo, también podría configurar alertas sobre los saldos de sus cuentas, no al nivel de sobregiro simple, sino también usando reglas reales que tengan en cuenta los gastos venideros, como vacaciones.

Sobre el tema de las cuentas bancarias, el Tesorero debe tomar nota de cómo el sistema bancario del Reino Unido está implementando la portabilidad del número de cuenta bancaria en lugar de seguir hablando de ello como en Canberra.

Pero si bien la tecnología financiera es un tema fascinante, Sospecho que otros temas de las finanzas globales podrían ocupar parte de la visita, como la reversión de la agenda comercial global y el Brexit, que podrían considerarse exclusión financiera en lugar de inclusión.