¿Qué es un volumen de negocios anual?

El volumen de negocios anual es una medida para describir la actividad comercial anual de un fondo. Es un porcentaje que se utiliza para demostrar cuántas participaciones tiene un fondo mutuo Fondos mutuos Un fondo mutuo es un fondo común de dinero recaudado de muchos inversores con el fin de invertir en acciones, cautiverio, u otros valores. Los fondos mutuos son propiedad de un grupo de inversores y están gestionados por profesionales. Conozca los distintos tipos de fondos, cómo trabajan ellos, y los beneficios y compensaciones de invertir en ellos o en fondos cotizados en bolsa (ETF) fueron reemplazados durante el año.

Esencialmente, la facturación anual ayudará a mostrar la compra o venta de valores dentro de un fondo mutuo o cartera ETF. Cuando un fondo mutuo o un fondo cotizado en bolsa Fondo cotizado en bolsa (ETF) Un fondo cotizado en bolsa (ETF) es un vehículo de inversión popular donde las carteras pueden ser más flexibles y diversificadas en una amplia gama de todas las clases de activos disponibles. Obtenga más información sobre los distintos tipos de ETF leyendo esta guía. vende o compra, aumentará la tasa de rotación anual del fondo.

Si es más alto, entonces el fondo se gestiona de forma más activa. Por otra parte, si la rotación anual es baja, se puede concluir que el fondo se gestiona de forma pasiva.

Resumen

• El volumen de negocios anual es una medida para describir la actividad comercial anual de un fondo:compra y venta de valores anualmente.
• Puede ser bajo o alto dependiendo de cómo se administre el fondo mutuo o ETF:administrado activamente o administrado pasivamente.
• Para calcular la tasa de rotación, dividir la cantidad de valores nuevos comprados y la cantidad de valores vendidos por el total de activos bajo administración dentro del fondo mutuo o ETF. Dará una cantidad porcentual y se puede utilizar para describir el volumen de negocios de un fondo anualmente.

Fondos mutuos y fondos cotizados en bolsa (ETF)

Los fondos mutuos se pueden explicar como fondos de inversión abiertos que son administrados por profesionales de las finanzas. El dinero se reúne de una multitud de inversores y se destina a la compra de valores, como acciones o bonos. Es atractivo para algunos inversores debido a una gestión profesional, factor de diversificación, y precios bajos.

Los fondos cotizados en bolsa (ETF) son un tipo de fondo de inversión que incluye valores como acciones o materias primas, pero se negocia en una bolsa. Similar a los fondos mutuos, Los ETF son atractivos para los inversores debido a sus bajos costos, pero también su eficiencia en materia tributaria.

Las principales diferencias entre los ETF y los fondos mutuos están en sus costos, impuestos, y comercio. Dado que los ETF se negocian en una bolsa, por lo general, están sujetos a tarifas como comisiones de corretaje.

Sin embargo, ETF, en general, son conocidos por ofrecer costos más bajos en general que los fondos mutuos. Los ETF también se consideran más eficientes desde el punto de vista fiscal, ya que no son reembolsados ​​por los propios titulares. y venden sus acciones en el mercado de valores Mercado de valores El mercado de valores se refiere a los mercados públicos que existen para emitir, compra y venta de acciones que cotizan en una bolsa de valores o de venta libre. Cepo, también conocido como renta variable, representan la propiedad fraccionada de una empresa.

Cálculo de la tasa de rotación

Para calcular la tasa de rotación, dividir la cantidad de valores nuevos comprados y la cantidad de valores vendidos por el total de activos bajo administración dentro del fondo mutuo o ETF. Le dará una cantidad porcentual y se puede utilizar para describir el volumen de negocios de un fondo anualmente. La expresión matemática se da a continuación:

Si la proporción muestra 100%, significa que todas las posiciones dentro del ETF o fondos mutuos se compraron y vendieron durante el año pasado. Si hay un porcentaje de rotación bajo, se puede deducir una estrategia de retención.

En general, el cálculo de la tasa de rotación demostrará el alcance de los cambios en las tenencias del fondo durante el año pasado.

¿Por qué es importante la rotación anual?

La rotación anual es importante por un par de razones. Es importante para los inversores actuales y potenciales porque deben investigar si el fondo en el que están invirtiendo se gestiona de forma activa o pasiva. Determinar la tasa de rotación anual ayudará a descubrir esto.

Los inversores deben analizar la facturación anual para asegurarse de que comprenden los costos adicionales involucrados si, por ejemplo, el fondo se gestiona de forma activa. Costos adicionales relacionados con costos de transacción adicionales, como comisiones de corretaje, afectará el rendimiento general de la inversión de un inversor.

Es más, una mayor facturación anual puede tener consecuencias fiscales negativas. Si hay operaciones rentables adicionales, habrá más ingresos imponibles.

En general, la principal importancia con respecto al volumen de negocios anual implica la posibilidad de mayores costos de impuestos y aumento del comercio, lo que puede afectar a la rentabilidad global de la inversión en función de la situación del inversor y de lo que esté buscando.

Volumen de negocios anual - Ejemplo

Un fondo mutuo invierte en 200 acciones. Durante todo el año 2020, 150 de ellos son reemplazados. Da como resultado una tasa de rotación anual del 75%. Es una alta rotación para un fondo mutuo y puede, por lo tanto, definirse como un fondo gestionado de forma más activa.

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