Indicadores que ayudan a predecir las caídas del mercado de valores

El mercado de valores tiende a funcionar en ciclos. Por un par de años, el mercado mantiene una postura alcista. Entonces ocurre un incidente de catalizador, y parece que el mercado se ha desplomado de repente. Sin embargo, este no suele ser el caso en la realidad.

Los mercados no suben ni bajan de la noche a la mañana . El incidente del catalizador simplemente provoca la caída que luego continúa por el impulso. Este impulso se sustenta en cuán lejos, el mercado se había desviado del nivel de equilibrio.

En palabras simples, si el mercado subió demasiado, entonces el choque también será rápido y empinado.

Por ejemplo, la crisis de 2008 no fue provocada por la caída de Lehman Brothers. En lugar de, la caída ya se estaba gestando desde hace bastante tiempo la caída de los hermanos Lehman solo catalizó el incidente. Lo mismo ocurre con la burbuja del punto venida o cualquier otro crash que haya ocurrido en la historia de los mercados de valores.

El incidente del catalizador no es la causa real de la caída. Muchos expertos creen que la caída o el colapso se pueden predecir fácilmente si se presta atención a ciertos indicadores. Los inversores inteligentes pueden prestar atención a estos indicadores y buscar el punto de salida. Es por eso que tienden a generar riqueza tanto en un mercado en alza como en uno a la baja.

En este articulo, Veremos algunos de estos indicadores y cómo se combinan para crear una caída del mercado de valores. .

• Especulación desenfrenada: El primer paso hacia la caída es cuando la especulación se vuelve desenfrenada. Esta especulación desenfrenada asegura que un ciclo de retroalimentación positiva prevalezca en el mercado. Por eso, las acciones se elevan por encima de su valor real. Como resultado, se crea una burbuja. Los altos precios actuales se convierten en la razón para esperar futuras subidas de precios.

  Para los inversores más experimentados, la creación de esta burbuja es el primer paso que predice una caída del mercado. Las correcciones menores del mercado a menudo desinflan las burbujas más pequeñas. Sin embargo, cuando la burbuja continúa durante un período prolongado, el resultado es una caída del mercado. La caída de los precios suele ser pronunciada, lo que da a los inversores casi ninguna posibilidad de recuperarse. Lo más seguro es pecar de cauteloso. Esto puede significar que el inversor podría ganar menos dinero. Sin embargo, el riesgo de perder dinero también se reduce considerablemente. Por eso, Las burbujas especulativas no deben montarse hasta la cima.

• Tasas de crecimiento bajas: Una desaceleración en el crecimiento económico general es un indicador significativo de que el mercado de valores va a colapsar. Una ralentización por sí mismo, no significa que el mercado se derrumbará. Sin embargo, la especulación desenfrenada y la desaceleración de la tasa de crecimiento son una combinación potente.

  Han hecho que los mercados de valores se derrumben varias veces en el pasado. Los economistas tienen varios indicadores que utilizan como barómetro del crecimiento económico. El producto interno bruto (PIB) se encuentra entre los más comunes de estos indicadores. Otros factores como el desempleo, inflación, etc. también se tienen en cuenta. Si estos indicadores son negativos durante un período de tiempo específico y el mercado aún está en auge, luego hay una desconexión entre los mercados de valores y la realidad económica. Esta exuberancia irracional no suele acabar bien. Por eso, la coexistencia de las dos condiciones antes mencionadas es un indicador de que las participaciones deben ser liquidadas.

• Valoraciones máximas: La valoración de las acciones suele estar en su punto máximo justo antes de una desaceleración del mercado. Por ejemplo, si los registros históricos muestran que la acción promedio se ha negociado a 15 veces el EBIT y en el momento actual la misma acción se cotiza a 27 veces el EBIT, luego se estiran las valoraciones. Incluso las acciones de las buenas empresas caen cuando las valoraciones están bastante estiradas. El registro histórico no debe considerar períodos de tiempo muy largos. Los movimientos de precios recientes son indicadores más precisos de la valoración de la acción. El rango ideal sería alrededor de 3 a 5 años.

• Bajas tasas de interés: La causa fundamental de cualquier tipo de burbuja es la presencia de demasiado dinero en el mercado. Cuando los bancos centrales bajan las tasas de interés, incentivan a los bancos a crear más dinero mediante el proceso de préstamos de reserva fraccionaria. Este proceso casi siempre ha provocado una burbuja y un colapso a largo plazo.

  La razón es que una vez que bajan las tasas de interés, más dinero inunda los mercados. Esto conduce a una mala inversión y a un desplazamiento. El resultado final del proceso es que una clase de activos, como bienes raíces o acciones, termina calentando mucho. Ahora, la burbuja se basa en dinero fiduciario creado artificialmente. Por eso, no puede continuar para siempre. Tarde o temprano, el banco central tiene que subir las tasas de interés para controlar el aumento de la inflación. Este aumento de la tasa de interés conduce a una caída en los precios de los activos porque absorbe todo el dinero adicional del mercado.

La historia de las burbujas del mercado es bastante clara. Todas las burbujas, desde el auge de la vivienda hasta los préstamos hipotecarios de alto riesgo, se crearon en presencia de tipos de interés bajísimos. Por eso, cuando los inversores ven que las tasas de interés se mantienen bajas durante un período prolongado, deben tener cuidado de que pueda estar en marcha una burbuja.