Fondos mutuos propietarios vs no propietarios

Los fondos de inversión tener opciones de marca y nombre de la casa, al igual que otros bienes de consumo. En términos de un fondo mutuo, la versión del nombre de la casa es un fondo mutuo propietario. La palabra "propietario" indica que un individuo u organización tiene la propiedad exclusiva de un artículo. Cuando un fondo mutuo es propietario, la misma empresa que emite el fondo también vende y gestiona el fondo por usted. Ningún tercero está involucrado. Se pueden percibir ventajas en ambas opciones, dependiendo de su estrategia de inversión.

Fondos propios

Los fondos propios son generalmente emitidos por entidades financieras como bancos, cooperativas de ahorro y crédito y empresas de corretaje. Estas organizaciones utilizan las tarifas derivadas de la oferta de fondos mutuos para contrarrestar el negocio más riesgoso de la banca de inversión. Hay algunas ventajas clave exclusivas de los fondos mutuos propietarios. Primero, cuando no hay un tercero involucrado, la estructura de tarifas involucrada en la propiedad de los fondos puede ser menor. Esto depende en parte de las tarifas y comisiones de la institución que emite los fondos. Pueden tener tarifas altas y cargos por servicio, y esto puede conducir a relativamente ningún ahorro sobre un fondo no propietario.

Los inversores que compran fondos propios pueden estar buscando una estructura de inversión más sencilla. Confían en su banco o casa de bolsa, y preferirían hacer negocios únicamente con un asesor que tener las inversiones administradas desde múltiples ubicaciones. Esta lealtad es con lo que cuentan los vendedores de fondos propios. Extenderán ofertas especiales a los clientes existentes. En cambio, los clientes pueden ver que los administradores de fondos propios ejercen su margen de maniobra percibido con una base de inversionistas leales aumentando los honorarios o comisiones. Es importante observar estos elementos de cerca.

Fondos no propios

Los fondos no propietarios son administrados y vendidos por una institución externa. Llevarán el nombre de la entidad gestora, como T. Rowe Price o Fidelity. Estos fondos son más de marca, y pueden percibirse como opciones más prestigiosas. En general, sus administradores de fondos tienen más experiencia en el campo. Sin embargo, esto no siempre garantiza rendimientos superiores a la media. Cada fondo mutuo es único, y cada uno tendrá rendimientos diferentes durante un período determinado.

Una ventaja de los fondos mutuos no propietarios es el hecho de que el administrador tiene menos margen de maniobra con las estructuras de tarifas. Es más probable que los inversores en estos fondos busquen opciones múltiples, y será más probable que abandonen el barco si las tarifas son demasiado altas o los rendimientos no son favorables. Estos fondos pueden ser más receptivos con el inversionista porque están preocupados por su buen nombre y saben que la lealtad del inversionista no es tan alta.

Elegir entre las dos opciones

No hay un tipo de fondo mutuo que pueda declararse mejor que otro. Tanto los fondos propios como los no propios tienen ventajas comparativas sobre el otro. Si le gusta comparar precios y mantener la flexibilidad en sus inversiones, los fondos no propietarios pueden ser el camino a seguir. Si está más satisfecho con una forma simplificada de inversión y superando las olas en el mercado o las estructuras de tarifas, considere opciones propietarias.