¿Los inversionistas de fondos mutuos persiguen ganancias o seguridad?

Inversores de fondos mutuos a menudo buscan optimizar sus decisiones de inversión invirtiendo en un grupo en lugar de crear su propia cartera. Los mejores fondos mutuos ofrecen a los inversores lo mejor de ambos mundos:beneficios constantes y seguridad relativa. Si bien no suelen ser las carteras de mayor rendimiento del mercado, hay ciertos fondos mutuos que realizan inversiones de mayor riesgo que otros, aumentando las posibilidades de obtener grandes beneficios. Un inversor determinado puede estar interesado en obtener beneficios, seguridad o ambos.

Fondos mutuos rentables

Los fondos mutuos que buscan las mayores ganancias son a menudo las mejores opciones de inversores más sofisticados o aquellos con un mayor apetito por el riesgo. Por ejemplo, algunos fondos se especializan en inversiones en divisas internacionales o inversiones en materias primas, que tiende a ser más complicado y volátil que la inversión en bonos y acciones nacionales estándar. Los fondos mutuos más riesgosos son los fondos de retorno absoluto. Estos fondos buscan obtener las mayores ganancias posibles por cualquier medio necesario. Se involucran en ventas en corto, derivados, apalancamiento negociación de futuros y opciones. Estas estrategias las aplican con más frecuencia los fondos de cobertura que los fondos mutuos. Un fondo mutuo que participe en este comportamiento más riesgoso seguirá estando sujeto a las regulaciones de inversión aplicadas a todos los fondos mutuos por la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. Los fondos de cobertura se clasifican en una categoría separada que puede eximirlos de alguna responsabilidad con respecto a este reglamento. La negociación de fondos mutuos con rendimiento absoluto todavía se considera más segura que los fondos de cobertura, aunque no son el tipo de inversión más seguro disponible.

Fondos mutuos seguros

Los inversores que buscan más seguridad en los fondos mutuos tienen una serie de opciones que les ayudarán a obtener ganancias sin demasiado riesgo. Algunos fondos mutuos invierten estrictamente en bonos, que tienden a ser de menor riesgo que otras inversiones. Un inversor conocerá el estilo de un fondo desde el principio. Este estilo debe mantenerse constante a lo largo del tiempo, salvo cualquier deriva drástica del estilo, para mantener alta la seguridad de las inversiones incluso si los beneficios son relativamente bajos. Un inversor que busque la opción más segura debería considerar un fondo con baja volatilidad, lo que significa que tiene rendimientos consistentes cada año, incluso si esos retornos son pequeños. El inversor puede incluso utilizar un índice de referencia, como una cartera de bonos del Tesoro de bajo riesgo, para comparar la seguridad de un fondo mutuo con otra inversión segura.

Equilibrio entre beneficios y seguridad en un fondo de inversión

La rentabilidad y la seguridad de los fondos mutuos a menudo se comparan utilizando la frontera eficiente. Esta frontera es una curva similar a una curva de oferta y demanda, que proporciona información sobre cuánto más riesgo debe asumir un inversor para ver una ganancia en las ganancias. Un fondo que cotiza en la curva ofrece beneficios acordes con su riesgo. A lo largo de la curva Existe una gran cantidad de fondos mutuos que ofrecen bajo riesgo y recompensas justas en relación con este riesgo. Un inversor puede elegir en qué parte de esta curva le gustaría estar, ya sea con bajo riesgo y baja recompensa o alto riesgo y alta recompensa. Cuando un fondo equilibra constantemente estos dos factores, es un fondo seguro.