¿Qué son los activos comerciales?

Los activos comerciales son valores que las empresas mantienen para revender con fines de lucro, en lugar de retenerlos como inversión. Incluyen diferentes componentes de la cuenta de la cartera de inversiones.

Los activos para negociar pueden incluir bonos y otros valores de renta fija Valores de renta fija Los valores de renta fija son un tipo de instrumento de deuda que proporciona rendimientos en forma de valores de renta fija o fijo, pagos de intereses y reembolsos del, valores de mercado positivos de instrumentos financieros derivados, contratos de tipo de cambio, así como acciones de capital y otros valores de renta variable. Las posiciones adquiridas por empresas que se derivan de movimientos de precios a corto plazo también pueden constituir activos comerciales.

Resumen

• Los activos negociables son instrumentos de deuda y valores de renta variable negociables mantenidos por una empresa para revenderlos en la fecha de adquisición con fines de lucro.
• En los EE.UU., los bancos pueden realizar el negocio de mantener activos comerciales para otros bancos que deben presentar informes sobre sus instrumentos financieros a la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC).
• Los activos comerciales están destinados a revenderse rápidamente para proporcionar a los bancos las ganancias y la liquidez necesarias para cumplir con ciertos compromisos; por eso, se consideran activos corrientes.

Negociación de activos en bancos

Las empresas adquieren activos comerciales para revenderlos o comercializarlos con fines de lucro en la fecha de su adquisición. Los activos se valoran a su valor razonable Valor razonable El valor razonable se refiere al valor real de un activo - un producto, existencias, o seguridad:acordada tanto por el vendedor como por el comprador. El valor razonable es aplicable a un producto que se vende o comercializa en el mercado al que pertenece o en condiciones normales, y no a uno que se está liquidando. cuando se compra / vende, y cualquier ganancia o pérdida no realizada se registra periódicamente en las fechas de presentación de informes financieros. En cambio, cuando están en manos de bancos en nombre de otros bancos, los activos de negociación se valoran a una tasa de mercado a mercado.

Algunos bancos pueden participar en la tenencia de activos comerciales en beneficio de otros bancos, en cuyo caso deben presentar un informe ante la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) y la agencia reguladora del gobierno. Las empresas informan los valores acumulados de los ajustes en los activos comerciales dentro de las cuentas de capital de los accionistas, a menos que una cobertura de valor razonable influya en los valores.

Registro de activos comerciales

En los estados financieros, Los activos comerciales se registran en la sección de activos corrientes del balance porque pueden liquidarse rápidamente. Dado que los activos comerciales se valoran a valor de mercado, el valor se actualiza periódicamente en el balance de acuerdo con los movimientos de precios. Cualquier ganancia o pérdida no realizada que resulte de los cambios en el valor de los activos comerciales se registra en el estado de resultados de la empresa.

Por ejemplo, una empresa que compró las acciones de la Compañía ABC por $ 3 millones actualizaría el valor del activo a $ 1.8 millones en el balance general si las acciones se devaluaran en un 40% y registraría en el estado de resultados una pérdida neta de $ 1.2 millones.

Cartera de inversión frente a activos comerciales

Un cartera de inversiones es la propiedad de un grupo de activos u otros instrumentos financieros con la expectativa de que su valor se revalorice con el tiempo. Las carteras de inversión implican la propiedad pasiva de los activos en lugar de una función de gestión activa en la negociación de activos.

Es más, una cartera de inversiones cubre una amplia gama de clases de activos, incluyendo bonos corporativos Bonos corporativos Los bonos corporativos son emitidos por corporaciones y generalmente vencen entre 1 y 30 años. Por lo general, ofrecen un rendimiento más alto que los bonos del gobierno, pero conllevan más riesgo. opciones, y derivados. Una cartera de inversiones contiene valores como instrumentos en efectivo o bonos fundamentales para el valor a largo plazo de un banco.

Por otra parte, los activos comerciales están separados de la cartera a largo plazo. Los activos comerciales se compran y venden con el fin de generar ganancias. También son una fuente de ingresos para los bancos y proporcionan liquidez para mejorar los objetivos a largo plazo de un banco.

La característica más distintiva entre una cartera de inversiones y los activos de negociación es que la primera está orientada hacia el objetivo a corto plazo del banco, mientras que este último suele estar destinado a un propósito a largo plazo.

Designación de activos comerciales a precio justo

Los activos financieros que no califican para ser tratados como activos para negociar se marcan a un valor razonable con cambios en ganancias utilizando la opción del valor razonable. Cualquiera de los siguientes criterios debe cumplirse para que los activos financieros se designen a valor razonable:

1. La opción de designación elimina o reduce la inconsistencia de reconocimiento o medición.

2. La gestión y desempeño de los instrumentos financieros se evalúan con base en un valor razonable conforme a una estrategia de inversión o una gestión de riesgos documentada Gestión de Riesgos La gestión de riesgos comprende la identificación, análisis, y respuesta a factores de riesgo que forman parte de la vida de un negocio. Por lo general, se hace con.

3. Los activos financieros incluyen uno o más derivados a menos que:

• El flujo de efectivo no se ve afectado significativamente por los derivados implícitos; o
• La separación está prohibida con o sin un análisis sustancial.

La mayoría de las empresas designan sus instrumentos financieros que cumplen con la definición de activos para negociación utilizando la opción del valor razonable si no se puede obtener una estimación confiable.

Tenencias bancarias actuales

A partir del último trimestre de 2019, Los valores de los activos comerciales de todos los bancos estadounidenses se situaron en 659.000 millones de dólares. La cifra constituyó el 3,53% del total de activos bancarios.

Los bancos fueron calificados de acuerdo con su participación total. JPMorgan Chase emergió como el banco con las mayores participaciones, con activos comerciales de $ 263 mil millones, que fue el 11,26% de sus activos totales.

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