¿Qué es un inversor ángel?

Un inversor ángel es una persona o empresa que proporciona capital Capital privado vs Capital de riesgo, Inversores ángel / semilla Compare el capital privado con el capital de riesgo frente a los inversionistas ángel y semilla en términos de riesgo, etapa del negocio, tamaño y tipo de inversión, métrica, administración. Esta guía proporciona una comparación detallada de capital privado frente a capital de riesgo frente a inversores ángel y semilla. Es fácil confundir las tres clases de inversores para empresas de nueva creación a cambio de acciones de propiedad Renta variable vs Renta fija Renta variable vs Renta fija. Los productos de renta variable y renta fija son instrumentos financieros que tienen diferencias muy importantes que todo analista financiero debería conocer. Las inversiones en acciones generalmente consisten en acciones o fondos de acciones, mientras que los valores de renta fija generalmente consisten en bonos corporativos o gubernamentales. o deuda convertible Mezzanine Fund Un fondo mezzanine es un conjunto de capital que invierte en financiación mezzanine para adquisiciones, crecimiento, recapitalización, o adquisiciones de gestión / apalancadas. En la estructura de capital de una empresa, La financiación mezzanine es un híbrido entre capital y deuda. El financiamiento intermedio generalmente toma la forma de acciones preferentes o deuda subordinada y no garantizada. Pueden proporcionar una inversión única o una inyección de capital continua para ayudar a la empresa a atravesar las difíciles etapas iniciales. A diferencia de las instituciones bancarias que invierten en negocios que ya son rentables, los inversores ángeles invierten en emprendedores que dan sus primeros pasos en los negocios. En la mayoría de los casos, Desempeñan un papel activo en la gestión del nuevo negocio como una forma de proteger su inversión y ayudar al propietario a construir un negocio próspero. También, algunos inversores pasivos invierten a través de un fondo o Memorando de Colocación Privada y no están directamente involucrados en el negocio.

Hay tres formas en que un inversor ángel puede proporcionar fondos a una empresa que se está iniciando. La forma más común es ofrecer a la empresa un préstamo que se pueda convertir en una posición de capital en la empresa una vez que la empresa haya despegado. En tal situación, el inversionista ángel requerirá una participación del 20% -30% en el capital social que les dé voz en el directorio de la empresa. La segunda opción es proporcionar fondos a través de una opción de acciones preferentes convertibles y seguir siendo miembro de la junta de la empresa. Luego, el inversionista pospone el pago de dividendos por las acciones hasta una fecha futura. La tercera opción es obtener una posición de capital directamente, como una participación del 20% al 30% en la empresa. Para salvaguardar su interés, el inversor puede nombrar uno o dos asociados para ayudar en la gestión del negocio.

Origen del ángel inversor

El término "ángel" se originó en el teatro de Broadway, donde las personas adineradas proporcionaron dinero para producciones teatrales. Las personas adineradas proporcionaron fondos que se reembolsaron en su totalidad más intereses una vez que las producciones comenzaron a generar ingresos. El fundador del Center for Venture Research y también profesor de la Universidad de New Hampshire, William Wetzel, acuñó el término “Angel Investor” en 1978 después de completar un estudio sobre cómo los empresarios recaudaban capital para las empresas. Usó el término para describir a los inversores que apoyaban la puesta en marcha de empresas con capital inicial.

Silicon Valley es el hogar de los inversores ángeles modernos y también el hogar de la mayor cantidad de empresas emergentes en los Estados Unidos. Silicon Valley recibió el 39% de todas las inversiones de $ 7.5 mil millones en las empresas con sede en Estados Unidos en el segundo trimestre de 2011. La financiación total alcanzó los $ 22.5 mil millones en 2011, $ 2.4 mil millones más que las inversiones en 2010. Con plataformas como AngelList, Las empresas de nueva creación pueden dirigirse directamente a posibles inversores ángeles y asegurar la financiación para su negocio. También, Hay docenas de campamentos de entrenamiento y conferencias cada año donde los emprendedores se reúnen con inversionistas uno a uno y presentan sus ideas.

Contrario a la creencia popular, la mayoría de los inversores ángeles no son millonarios. Hay inversores ángeles que ganan $ 60, 000 a $ 100, 000. Algunos son empresarios jubilados, doctores abogados y personas exitosas en los negocios que buscan formas de mantenerse al día con los acontecimientos del negocio y obtener ingresos adicionales. Es más, hacen uso de sus habilidades empresariales, experiencia, y redes para ayudar a los nuevos emprendedores a lanzar sus negocios. A diferencia de los capitalistas de riesgo, los inversores ángeles no se basan únicamente en los rendimientos monetarios como motivación. Están motivados por la persistencia de los jóvenes emprendedores para tener éxito y construir un imperio para ellos mismos y esperan que el dinero siga.

Fuente de fondos

A diferencia de los capitalistas de riesgo Private Equity vs Venture Capital, Inversores ángel / semilla Compare el capital privado con el capital de riesgo frente a los inversionistas ángel y semilla en términos de riesgo, etapa del negocio, tamaño y tipo de inversión, métrica, administración. Esta guía proporciona una comparación detallada de capital privado frente a capital de riesgo frente a inversores ángel y semilla. Es fácil confundir a las tres clases de inversores que invierten con dinero de otros inversores, los inversores ángeles financian a los emprendedores con su propio dinero. Los fondos pueden provenir de una sociedad de responsabilidad limitada, negocio, confianza, o fondo de inversión. Los inversores ángeles entran principalmente durante la segunda ronda de financiación inicial, después de recaudar fondos de familiares y amigos. Los fondos de los inversores ángeles pueden variar desde unos pocos miles hasta unos pocos millones de dólares, dependiendo de la naturaleza del negocio. Los sectores líderes en términos de inversiones ángel son la tecnología, cuidado de la salud, software, biotecnología e industrias energéticas. En los Estados Unidos, un inversionista ángel debe tener un patrimonio neto mínimo de $ 1 millón y un ingreso anual de $ 200, 000, según lo requiera la Comisión de Bolsa de Valores (SEC).

Fuente de inversiones ángel

Las fuentes más comunes de inversiones de ángeles son las personas adineradas, recaudación de fondos, y sindicatos de ángeles. Las inversiones pueden ascender a $ 500, 000 o incluso más. Puede encontrar dichos inversores a través de referencias, abogados locales, y asociaciones como la Cámara de Comercio.

Los inversores ángel también pueden agruparse en un sindicato y recaudar posibles inversiones para el fondo del grupo. Los inversores pueden entonces nombrar un equipo de gestión del sindicato profesional para identificar la creación de empresas para una posible inversión. El equipo también tendrá la responsabilidad de hacer un seguimiento de las inversiones y de asumir una función de gestión activa en el negocio para garantizar la seguridad de los fondos.

La última fuente de inversión ángel es el crowdfunding. El crowdfunding es una forma de inversión en línea en la que un gran grupo de personas aporta fondos a un fondo común. Pueden invertir tan solo $ 1, 000. El dinero se utiliza luego para financiar múltiples empresas empresariales con fines de lucro. En 2015, había más de 2, 000 plataformas de crowdfunding en todo el mundo que recaudaron más de $ 34 mil millones.

Un inversionista ángel buscará no solo una oportunidad de inversión sino también una oportunidad personal. Tienen una valiosa experiencia empresarial y es posible que deseen tener un papel activo en la gestión de la empresa. Antes de aceptar una inversión ángel, debe comprender qué aporta el inversor a la empresa además del dinero.

Ángel vs Capital de riesgo vs Capital privado

Los inversores ángel invierten en la etapa más temprana, mientras que las empresas de capital de riesgo (VC) invierten más tarde, y Private Equity (PE) invierte en último lugar (en términos generales).

Aprender más, consulte nuestra guía de ángulos, VC, y empresas de capital riesgo:capital privado frente a capital de riesgo, Inversores ángel / semilla Compare el capital privado con el capital de riesgo frente a los inversionistas ángel y semilla en términos de riesgo, etapa del negocio, tamaño y tipo de inversión, métrica, administración. Esta guía proporciona una comparación detallada de capital privado frente a capital de riesgo frente a inversores ángel y semilla. Es fácil confundir a las tres clases de inversores.

Capital Privado vs Capital Riesgo, Inversores ángel / semilla Compare el capital privado con el capital de riesgo frente a los inversionistas ángel y semilla en términos de riesgo, etapa del negocio, tamaño y tipo de inversión, métrica, administración. Esta guía proporciona una comparación detallada de capital privado frente a capital de riesgo frente a inversores ángel y semilla. Es fácil confundir a las tres clases de inversores

Dónde encontrar inversores ángel

El mejor lugar para comenzar cuando se busca un inversionista ángel es buscar cerca de casa o en los sitios de la red de inversionistas ángeles. La mayoría de los inversores querrán invertir en empresas emergentes locales, ya que será más fácil seguir el progreso del negocio.

AngelList, Angelsoft, MicroVentures, y Angel Capital Association tienen una lista en línea de inversionistas ángeles que son miembros acreditados y buscan invertir en negocios potenciales de alto crecimiento. Eche un vistazo a los inversores ángeles que figuran en los sitios y descubra lo que necesita para hacer un lanzamiento. Algunos sitios le permiten enviar una propuesta en línea por una tarifa. Sin embargo, la mayoría de los inversores le pedirán que haga una presentación en 20 minutos o menos antes de decidir si invertir en el negocio o no. También, Realice un seguimiento de las conferencias de inversión ángel en su estado a las que puede asistir y conozca a posibles inversores.

Aprende más

Para aprender y avanzar en su carrera, CFI sugiere los siguientes recursos.

• Tasa Interna de Retorno (TIR) ​​Tasa Interna de Retorno (TIR) ​​La Tasa Interna de Retorno (TIR) ​​es la tasa de descuento que hace que el valor actual neto (VAN) de un proyecto sea cero. En otras palabras, es la tasa de rendimiento anual compuesta esperada que se obtendrá en un proyecto o inversión.
• Private Equity en China - Proceso, Oportunidades, y desafíos Capital privado en China - Proceso, Oportunidades y desafíos El capital privado en China está creciendo y presenta una nueva oportunidad para los inversores. La República Popular de China es el destino más popular para la inversión de capital privado en Asia. El capital privado en China representa dos tercios del total de fondos de inversión recibidos en Asia.
• Retorno de la inversión (ROI) - Fórmula ROI (Retorno de la inversión) El retorno de la inversión (ROI) es un índice financiero que se utiliza para calcular el beneficio que recibirá un inversor en relación con su costo de inversión. Por lo general, se mide como ingreso neto dividido por el costo de capital original de la inversión. Cuanto mayor sea la proporción, cuanto mayor sea el beneficio obtenido.
• Capital privado, capital de riesgo e inversores ángeles Capital privado frente a capital de riesgo, Inversores ángel / semilla Compare el capital privado con el capital de riesgo frente a los inversionistas ángel y semilla en términos de riesgo, etapa del negocio, tamaño y tipo de inversión, métrica, administración. Esta guía proporciona una comparación detallada de capital privado frente a capital de riesgo frente a inversores ángel y semilla. Es fácil confundir a las tres clases de inversores