Por qué comprar acciones individuales es una mala idea

Incluso si nunca ha tomado una decisión abierta de invertir en el mercado de valores, Las acciones forman la base de su inversión para la jubilación. (Al menos si eres como la gran mayoría de los estadounidenses, lo hacen). Eso se debe a que su 401 (k), o el plan de jubilación equivalente del empleador, solo puede invertir en fondos mutuos, y la mayoría de los fondos mutuos invierten en el mercado de valores.

Si está invirtiendo a través de una cuenta Roth IRA, aunque, tienes opciones. Puede invertir en fondos mutuos (de los cuales los fondos indexados son un subconjunto) o puede comprar acciones individualmente. ¿Eso significa que tú? deberían comprar acciones individuales para su Roth IRA?

Impredecible, decir lo menos

Mucha gente posee acciones directamente. Algunos adquieren acciones de sus empleadores en condiciones favorables, ya sea a través de opciones sobre acciones o directamente. Microsoft es un ejemplo famoso de una empresa que convirtió a miles de sus empleados en millonarios a través de la propiedad de acciones de la empresa. No todas las empresas son Microsoft, sin embargo. Enron es un ejemplo famoso de cómo ese beneficio explotó (bastante espectacularmente) en las caras de miles de empleados.

Muchos compran acciones que no están asociadas con sus empleadores. Mi vecino millonario de al lado, Jim ha invertido en acciones individuales toda su vida, porque odia la idea de que los administradores de fondos mutuos le quiten dinero por hacer algo que él mismo puede hacer. (No es sorprendente, él también hace sus propias tareas de plomería y relacionadas con el hogar). otro amigo mío (que permanecerá anónimo) pierde dinero regularmente comprando acciones individuales, entonces dice que ha dejado de hacer eso. Al menos hasta que llegue el próximo acuerdo sin pérdidas, ¡Sospecho!

Puede ver que invertir en acciones individuales puede funcionar, o puede que no funcione. Como ocurre con la mayoría de las cosas en la vida, son los colapsos dramáticos los que acaparan los titulares (Volkswagen y Valeant son dos de los más recientes) mientras que los éxitos silenciosos (como el de Jim) no se informan en gran medida.

¿Qué se necesita para tener éxito en la compra de acciones individuales?

Más importante, deberías hacerlo? (Para la mayoria de la gente, la respuesta es no , por cierto.) Para responder a esa pregunta usted mismo, aunque, debe pensar en estas cinco cosas y decidir:

1. Cómo manejar el riesgo

Si hubiera invertido todo su dinero en acciones de Microsoft en los años 80, es posible que se haya convertido en millonario. Sin embargo, si pone su dinero en Lotus o en cualquiera de las otras acciones tecnológicas de alto vuelo del día, habrías perdido dinero. Más recientemente, Las acciones de Facebook resultaron ganadoras y Twitter, perdedoras. ¿Cómo saber a qué empresas les irá bien? y cual no?

Tu no.

Hay una palabra para nuestra incapacidad universal para predecir si una empresa resultará ganadora o perdedora. Se llama "riesgo, " es decir., la empresa que elija puede salir airosa del parque, o puede que salga del parque hecha jirones.

Este es su dinero de jubilación del que estamos hablando:¿realmente quiere arriesgarse a perderlo (o incluso una parte)? Probablemente no.

2. Cómo diversificarse si sus ingresos son limitados

La forma número uno de reducir el riesgo de inversión es diversificando, es decir., no poner todos los huevos en una canasta. Se logra la diversificación creando una cartera de acciones. Eso, a su vez, requiere comprar muchas acciones diferentes. De esa manera, si uno cae, otro sube… y con suerte suben más que bajan.

Comprando muchas acciones diferentes, aunque, requiere mucho dinero. El dinero que usted y yo guardamos en una cuenta de ahorros todos los meses no suele ser suficiente para construir una cartera decentemente diversificada.

3. Cómo adquirir los conocimientos necesarios

Como las cosas más rentables de la vida, Comprar acciones individuales implica mucho más de lo que parece. Entonces, tienes que saber lo que estás haciendo. Ese conocimiento no se obtiene por ósmosis; se necesita un esfuerzo intencional para adquirirlo. Necesitas entender:

• Inversión en acciones en general, aspectos como aspectos técnicos y fundamentales
• Cómo investigar empresas individuales como inversiones potenciales:cómo leer gráficos técnicos y / o estados financieros

Invertir en acciones individuales también requiere asumir una cierta cantidad de riesgo (nuevamente, nada por nada). Otro buen antídoto para el riesgo es el conocimiento, pero no todo el mundo se inclina a estudiar algo tan esotérico como las cepas.

4. Cómo satisfacer sus necesidades

El tiempo es dinero. Si hace su propia plomería, Puede que ahorre dinero, pero cada solución le quitará un poco de tiempo. (Y comprar todas las herramientas adecuadas requerirá una inversión inicial). Lo mismo ocurre con la inversión.

A pesar de lo que dicen los apologistas de los fondos indexados, es posible superar al S&P 500. Miles de personas lo hacen de manera constante. Sin embargo, adquirir los conocimientos mencionados en el punto anterior lleva tiempo… y también lleva tiempo mantenerse al día.

Desafortunadamente, la mayoría de la gente tiene vidas que vivir, vidas que consumen todo o la mayor parte de su tiempo - trabajos (con desplazamientos), niños, aficiones, Familia extendida, actividades sociales y muchas otras cosas. El tiempo que queda generalmente es necesario para recuperarse y pasar el rato con amigos. Es por eso que a la mayoría de las personas se les cambia el aceite en un taller de lubricación y alguien que cobra más que un médico les hace las tuberías y por qué dejan la administración de sus inversiones a una computadora que rastrea un índice.

5. Cómo ignorar la charla

Nosotros somos humanos, y vivimos en una época con un aluvión incesante de noticias y especulaciones sobre cualquier cosa que nos interese. Si se compromete a invertir en acciones, por necesidad, se expone a muchas charlas sobre las empresas y sus acciones.

Otra cosa sobre la naturaleza humana es que es difícil no emocionarse cuando todos los demás están emocionados y deprimidos cuando todos los demás están deprimidos. Generalmente, eso hace que la toma de decisiones de inversión sea incorrecta. Por ejemplo, cuando todo el mundo estaba golpeando en Facebook después de su OPI, ese era el momento de comprar. No mucha gente puede comprar cuando el ruido dicta la venta.

Se necesita una cierta cantidad de fortaleza intestinal para establecer un rumbo y mantenerse en él, ignorando el alboroto que siempre te rodea. Warren Buffett, el gran maestro de la inversión en acciones individuales, lo llama "el arte de no hacer nada". No mucha gente tiene el temperamento para dominar ese arte. Hasta que puedas se está abriendo a cometer errores habitualmente al elegir empresas para comprar y vender. ¿Puedes seguir el camino e ignorar la charla?

Si los puntos anteriores lo deprimen acerca de invertir en acciones, tomar el corazón.

Existe una alternativa viable

La principal razón para evitar invertir en acciones individualmente es que existe una mejor manera:puede comprar fondos mutuos en general y fondos indexados en particular. Esos fondos invierten en acciones, pero terminas en un lugar mejor porque, en comparación con los cinco puntos por encima de los fondos mutuos y los fondos indexados ...

1. Minimice el riesgo de forma eficaz

Los fondos indexados logran la mayor diversificación posible:está comprando todo el mercado, como si fuera. Otorgado, renunciarás a las glamorosas ganancias de los Microsofts de este mundo, pero también evitará las trampas de los Volkswagen y los Enron.

Desde sus inicios, Los fondos mutuos han demostrado ofrecer un rendimiento decente con un riesgo mínimo. El único riesgo del que no pueden protegerlo es cuando todo el mercado colapsa, pero el tiempo ha demostrado que si simplemente mantienes el rumbo, cada corrección posterior terminará dejándote en un lugar mejor que antes.

2. No requiere mucho dinero

Cualquiera puede invertir en un fondo mutuo, incluso con las pequeñas cantidades que reservamos todos los meses para nuestra jubilación.

3. No requiere una gran cantidad de conocimientos específicos

No necesitas ninguno De Verdad. Simplemente elija los fondos indexados más grandes y listo.

4. No requiere mucho tiempo

Todo lo que necesita son 20 minutos para comenzar. Luego automatizas todo y te olvidas de ello.

5. Elimina efectivamente la charla

No es necesario que prestes atención a lo que dicen los demás. Nada le permite dominar el arte de hacer nada como automatizar la inversión de su fondo indexado.

Algunas personas son simplemente demasiado geek para permitir que otras personas inviertan por ellos. (No me pregunte cómo sé esto). Para el otro 99,9 por ciento de nosotros, simplemente configurar su programa automatizado de inversión en fondos indexados es la forma más eficiente de aprovechar el milagro de la capitalización. ¡Incluso el ilustre Sr. Buffett lo dijo!

¿Está interesado en comprar acciones individuales? Si es así, ¿Cómo aborda el riesgo? diversificación con un presupuesto, conocimiento, tus necesidades, y la charla sobre acciones individuales? ¿Existe otra forma de lograr un equilibrio aceptable que no sea con fondos mutuos e indexados?