¿Cuándo puede retirar dinero de una cuenta UTMA?

"UTMA" se traduce en la Ley de transferencias uniformes a menores, Establecido por primera vez en 1986 para proporcionar una forma para que los adultos realicen obsequios económicos a menores sin dejar de mantener el control de los fondos. Los menores no pueden administrar legalmente sus propias inversiones, y las cuentas UTMA permiten que los adultos mantengan y administren sus activos, sujeto a algunas reglas.

Las cuentas UTMA se rigen por la ley estatal, y no todos los estados los reconocen. Algunos estados prevén la Ley Uniforme de Obsequios a Menores, o UGMA, cuentas en su lugar, que son marginalmente diferentes.

Cómo funcionan las cuentas UTMA

Suponga que contribuye con $ 25, 000 a una cuenta UTMA en nombre de su hijo. Puede contribuir tanto como quiera a una cuenta UTMA. No hay límites legales. Puede o no nombrarse a sí mismo como el custodio de la cuenta, el adulto que invierte y administra ese dinero en nombre del niño.

El custodio puede invertir en acciones, bonos y fondos mutuos, pero no pueden comprar con margen ni tomar opciones sobre acciones porque estas últimas inversiones son más riesgosas. Y, después de todo, este es el dinero de otra persona que está administrando el custodio.

No hay forma de conseguir esos $ 25 000 de vuelta si ha cambiado de opinión. Las contribuciones a las cuentas UTMA son obsequios irrevocables. Su hijo es el propietario legal de ese dinero tan pronto como se realiza la transferencia. Simplemente no pueden administrar los fondos.

¿Puede un padre retirar dinero de una cuenta UTMA?

Un padre puede retirar dinero de una cuenta UTMA siempre que sea el custodio de la cuenta, pero el custodio solo puede gastar los fondos retirados en nombre del menor y para su beneficio. Esto no significa echar mano de los fondos para la ropa escolar, asignaciones semanales o cualquier otra cosa que se espere que los padres proporcionen a sus hijos. Los fondos retirados solo se pueden gastar en "extras, "como un coche que pueda llevarlos a la escuela o al trabajo o una computadora necesaria para los estudios.

Cuando el menor alcanza la mayoría de edad

Los niños se convierten legalmente en adultos a los 18 o 21 años, dependiendo de la ley estatal. Este es el número mágico cuando el custodio de una cuenta UTMA debe hacerse a un lado. En ningún caso es después de los 21 años, y esto es solo bajo circunstancias especiales en algunos estados que estipulan que los fondos se pueden retener por algunos años más después de los 18 años.

El control total de los fondos pasa al adulto joven en este momento y pueden hacer absolutamente todo lo que quieran con el dinero y los activos. Los donantes de la cuenta no pueden establecer condiciones sobre el uso de los fondos cuando el beneficiario alcanza la mayoría de edad.

¿Tiene que pagar impuestos en una cuenta UTMA?

Los fondos en esa cuenta UTMA presumiblemente han estado creciendo bien durante un tiempo, y puede estar seguro de que el IRS eventualmente querrá su parte de ese crecimiento. El impuesto sobre la renta debe pagarse sobre las ganancias de la cuenta.

Los ingresos estarían sujetos a impuestos para el hijo o el beneficiario de la cuenta, Aunque el primer $ 1, 100 está libre de impuestos a partir de 2020, al menos hasta que cumplan 18 años. siguiente $ 1, 100 se grava a la tasa de "impuesto para niños", que comienza desde los 19 hasta los 24 años si el beneficiario es un estudiante de tiempo completo. Más allá de estos incrementos, las ganancias se gravan a las tasas impositivas presuntamente más altas de las matrices, asumiendo que el beneficiario es todavía menor de edad en el momento en que se realiza el retiro.

Esta regla se aplica hasta los 24 años de edad, a menos que el niño esté pagando más de la mitad de su propia manutención con sus propios ingresos del trabajo, no con los ingresos de inversiones o las ganancias de la cuenta.

Los padres también tienen la opción de informar los retiros en sus propias declaraciones de impuestos para que no tengan que presentar una declaración en nombre de su hijo. pero el ingreso total de inversiones del niño para el año no puede haber sido más de $ 11, 000 a partir de 2020 .