¿Qué puedo hacer para proteger mis inversiones de una recesión del mercado?

¿Le preocupa que el mercado pueda estar a punto de caer? Si es así, puede implementar algunas estrategias ahora que pueden proteger sus inversiones de una recesión del mercado. En un mercado bajista no hay soluciones perfectas, pero hay muchas cosas que puede hacer para minimizar el daño.

Aquí hay siete de esas estrategias:

Tabla de contenido

1. Cierre todas las posiciones de margen que tenga

El propósito de comprar acciones con margen es duplicar sus ganancias potenciales al alza. Comprar con margen es una forma de apalancamiento (que no se limita a las acciones). Cuando compra con margen, pides prestado dinero al corredor de bolsa para comprar hasta el doble de la cantidad de acciones.

Así es como funciona. Antes que nada, Imagine una compra de acciones teórica sin margen. Supongamos que compra $ 5, 000 en una acción y se duplica en un año. Entonces tendrás $ 10, 000, que es una ganancia del 100% de su dinero.

Pero si compras $ 5, 000 en stock y duplica tu compra con $ 5, 000 en stock con margen:su inversión aumentará a $ 20, 000, lo que representa una ganancia del 300% sobre su inversión original de $ 5, 000 (menos los intereses pagados sobre el monto del margen).

Pero lo contrario es cierto en los mercados en declive. De hecho, el efecto es aún más dramático.

Si compras $ 10, 000 en acciones con $ 5, 000 en efectivo y $ 5, 000 en el margen, y la acción cae un 25%, experimentará una disminución del 50% en su inversión real. Es decir, tus $ 5, 000 en efectivo invertido caerá a $ 2, 500. Eso es una pérdida del 50%.

Si cree que el mercado de valores ha alcanzado un pico, ahora es el momento de cerrar las posiciones de margen para proteger sus inversiones de una recesión.

2. Empiece a vender perdedores ahora

Si tiene fondos o acciones individuales que se han comportado mal en el mercado alcista de los últimos 10 años, Hay muchas posibilidades de que les vaya incluso peor en una caída general del mercado. Ahora podría ser un excelente momento para liquidar esas posiciones. No solo evitará nuevos rechazos, pero también liberará efectivo para futuras inversiones (ver más abajo).

Puede haber algunas excepciones a la regla, si una acción o su sector tienden a ser contracíclicos con respecto al mercado general. Esta sería una lista muy corta, sin embargo.

Existe la creencia de que los fondos de oro tienden a subir en los mercados bajistas, pero eso parece depender principalmente de los factores que impulsan el declive. Por ejemplo, si la causa es el aumento de la inflación, entonces los fondos de oro podrían funcionar bien. Pero si el mercado general se está derrumbando debido al aumento de las tasas de interés, el oro podría terminar siendo un gran perdedor.

3. Deje de invertir dinero en más acciones

Aparte de vender perdedores, no tiene que abandonar sus posiciones de acciones por completo. Recuerde:nadie puede predecir los mercados bajistas más de lo que puede predecir los mercados alcistas. Si vende la mayoría o todas sus acciones, y el mercado sigue subiendo, perderá dinero antes de que se produzca una recesión.

También, nunca querrás quedarte completamente sin existencias. El mercado podría caer un 20% y luego subir otro 30% poco después. Siempre quieres estar en condiciones de aprovechar esa posibilidad.

Sin embargo, si cree que las existencias están cerca de un pico, Probablemente sea mejor dejar de invertir dinero fresco en más acciones. No tiene que vender grandes cantidades de sus existencias de acciones actuales, pero simplemente puede comenzar a acumular efectivo que se destinará a otras inversiones a medida que se desarrollen los eventos. Esto le ayudará a proteger sus inversiones de una recesión.

4. Cambio a acciones que pagan dividendos

Si sus posiciones perdedoras están en acciones de crecimiento, considere la posibilidad de trasladar el producto de la venta de estos valores a acciones que paguen dividendos.

Existe alguna evidencia de que las acciones que pagan dividendos se desempeñan mejor que las acciones de crecimiento en los mercados bajistas, aunque no es del todo concluyente. Incluso si ese no es el caso, Las acciones que pagan dividendos le proporcionarán ingresos sobre sus participaciones en acciones incluso durante la caída del mercado. Será mucho más fácil sobrevivir a la caída de los precios de las acciones si al menos generan un flujo de efectivo.

El otro factor es que también es probable que otros inversores busquen activos que generen ingresos en un mercado bajista. Eso ayudará a minimizar las pérdidas en las que incurren sus acciones.

Y no por casualidad, Las acciones que pagan dividendos son algunas de las primeras acciones a las que los inversores regresan al final de los mercados bajistas. Eso lo dejará en una posición preestablecida para subir en ascensor cuando comience a desarrollarse el próximo mercado alcista.

Solo asegúrese de que las acciones que pagan dividendos sean emitidas por empresas con sólidos registros de crecimiento y ganancias. También deberían ser empresas que han estado pagando dividendos durante mucho tiempo y han mostrado un patrón de aumento del pago incluso durante los mercados bajistas.

Los Dividend Aristocrats son una lista de acciones que han aumentado sus dividendos anualmente durante al menos 25 años consecutivos. Son un excelente lugar para comenzar si desea proteger sus inversiones de una recesión.

5. Invierta más allá de las acciones

Desafortunadamente, a menudo parece que cuando el mercado de valores baja, arrastra a otros mercados con él. Si bien eso puede ser cierto, Es posible que otros mercados no se vean tan perjudicados. Por esta razón, es posible que desee examinar seriamente otros activos.

Uno que podría ofrecer resistencia son los fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT). A veces, el sector inmobiliario se ha opuesto al mercado de valores (los años setenta son un ejemplo). Además, Los REIT tienden a pagar dividendos muy altos. Incluso si el valor del fideicomiso subyacente no aumenta en un mercado bajista, los dividendos pueden proporcionar un cómodo colchón de ingresos que compensará las pérdidas en sus otras participaciones en acciones.

Las existencias de productos básicos podrían ser otra consideración. Aunque los fondos de oro no siempre son contracíclicos con respecto a las acciones, hay algunas condiciones económicas en las que se desempeñan particularmente bien. El aumento de la inflación es un ejemplo. Pero otro es la inestabilidad política. Una revolución o una guerra de disparos en una región importante del mundo podría generar el tipo de inestabilidad que conduce al pánico. Y si el oro ama algo es pánico.

La energía podría ser otra jugada. En tiempos de inestabilidad, cuando el suministro de energía se vuelve menos seguro, Los precios del petróleo pueden subir drásticamente. Cuando lo hacen llevan consigo reservas de energía.

Tanto el oro como la energía representan inversiones especulativas, pero también es cierto que a menudo van en contra de los mercados bursátiles generales. Por esta razón, una pequeña posición en cada sector podría ser aconsejable.

6. Acumule dinero en efectivo para estar listo para las oportunidades de búsqueda de gangas

A medida que continúe financiando su cartera de inversiones, y a medida que vende posiciones perdidas, debería comenzar a construir una posición más grande en efectivo. Esta es probablemente la estrategia de mercado bajista más importante que puede tener.

Hay dos razones por las que esto es cierto:

1. El efectivo mantiene su valor. Puede que no se levante pero representa un activo verdaderamente seguro. Cuanto más efectivo tenga en su cartera, menor exposición tiene a activos potencialmente en declive.
2. Estará acumulando dinero para tener disponible para comprar acciones a niveles de ganga a medida que avanza el mercado bajista y se afianza el próximo mercado alcista.

El segundo punto es particularmente importante. A menudo, es poco lo que puede hacer para evitar perder al menos algo de dinero en su cartera durante la caída del mercado. Pero puede compensar con creces las pérdidas invirtiendo en acciones maltratadas después del mercado bajista. Las ganancias que obtendrá cuando suba el mercado desde abajo tienen el potencial de compensar las pérdidas en las acciones que tenía en el camino a la baja.

Cuanto más efectivo tenga disponible en la parte inferior del mercado, mayor será su potencial rebote de beneficios.

7. Mantenga los bonos en el lado corto

Existe la idea errónea de que los bonos van en contra de las acciones. Pero en los últimos años los dos se han movido en concierto. Eso se debe a que las tasas de interés más bajas o en descenso alimentan un mercado alcista tanto en acciones como en bonos. Pero si las tasas de interés subieran, que no solo provocará la caída de la bolsa, pero también el mercado de bonos.

Puede evitar en gran medida este problema invirtiendo en bonos que tengan fechas de vencimiento de cinco años o menos. Por ejemplo, puede invertir en letras del Tesoro de EE. UU. a un año o en pagarés del Tesoro de EE. UU. a cinco años. También puede invertir en bonos a más largo plazo que estén dentro de los cinco años de vencimiento. Incluso existen fondos mutuos que invierten estrictamente en este tipo de bonos.

El problema es que los bonos a más largo plazo tienden a comportarse más como acciones. Por ejemplo, un bono del Tesoro a 30 años se mueve en proporción inversa a las tasas de interés. De ese modo, un aumento del 33% en los intereses de un bono a 30 años, del 3% al 4%, podría hacer que el bono caiga en algo cercano al 33% de su valor a medida que los precios de los bonos caen para reflejar tasas más bajas. Eso no le ayudará en una caída del mercado de valores.

Cuanto más corto sea el vencimiento de un bono, más seguro es como reserva de valor. En la parte superior de la cadena alimentaria se encuentran las letras del Tesoro de EE. UU., fondos del mercado monetario, y certificados de depósito. Todos actúan más como efectivo que acciones y bonos a largo plazo.

La línea de fondo

Si cree que se avecina una recesión, Posicione previamente su cartera para el cambio y comience a ajustar sus actividades de inversión en consecuencia. Si bien probablemente no podrá evitar por completo las pérdidas en su cartera, puede minimizarlos y proteger sus inversiones en caso de una recesión. Y de eso se trata todo.