¿Qué es el tiempo de vencimiento (en Opciones)?

El tiempo de vencimiento en el comercio de opciones ocurre el tercer sábado del mes de vencimiento a las 11:59 a.m. EST. El tiempo de vencimiento no debe confundirse con el último día para negociar opciones, que es el tercer viernes del mes de vencimiento. El tiempo de vencimiento es el momento en que la opción se anula y ya no se puede utilizar.

Resumen

• El tiempo de vencimiento es cuando el contrato de opciones se anula y ya no tiene ningún valor. Generalmente, el último día de negociación es el tercer viernes del mes. Sin embargo, la hora de vencimiento real es el sábado siguiente a las 11:59 a.m. EST.
• El tiempo y las fechas de vencimiento pueden diferir cuando se utiliza un corredor y también pueden depender del intercambio en el que se negocia la opción.
• Cuando una opción no se ejerce a medida que se acerca la fecha de vencimiento, Puede resultar importante observar las operaciones fuera del horario de oficina en función de varios factores de riesgo.

Comprensión de los tiempos de vencimiento

El tiempo de vencimiento no debe confundirse con la fecha de vencimiento. La fecha de vencimiento es la última vez que el propietario de la opción puede ejercer dicha opción, lo que significa que la notificación de ejercicio debe haber sido recibida en esa fecha para que sea efectiva. Significa que las intenciones del titular de esa opción deben conocerse en la fecha de vencimiento o antes.

Cabe señalar que los tiempos y fechas de vencimiento pueden ser diferentes cuando los inversores pasan por un corredor. p.ej., invertir obtener un préstamo, o compra de bienes raíces. Un corredor es un intermediario que. Los tiempos pueden variar desde media hora hasta varias horas antes para darle tiempo al corredor de llevar a cabo la solicitud de su cliente. La discrepancia entre los dos depende del corredor y su conjunto predeterminado de reglas. Por último, le da tiempo al corredor para notificar al intercambio la intención de los tenedores de opciones antes de la fecha de vencimiento. Así como, los tiempos pueden variar según el mercado en el que se negocie la opción.

La mayoría de los contratos de opciones nunca llegan a su fecha de vencimiento porque los operadores cerrarán sus posiciones antes de esa fecha. Las opciones que están vigentes hasta su fecha de vencimiento incluyen más circunstancias a considerar que las que no lo hacen.

¿Qué es el comercio de opciones?

Al negociar opciones, el comprador está comprando un contrato que le otorga el derecho, pero no la obligación, para comprar / vender un activo financiero a un precio de ejercicio particular dentro de un período de tiempo específico o en una fecha específica (fecha de vencimiento).

• Una opción de compra Opción de llamada Una opción de compra comúnmente conocida como "llamada, "es una forma de contrato de derivados que le da al comprador de la opción de compra el derecho, pero no la obligación, comprar una acción u otro instrumento financiero a un precio específico, el precio de ejercicio de la opción, dentro de un período de tiempo específico. se utiliza para comprar un valor a un precio específico y dentro de un período de tiempo específico.
• Una opción de venta se utiliza para vender un valor a un precio específico y dentro de un período de tiempo específico. El titular debe ejercer la opción antes de la fecha de vencimiento. El titular pagará una prima sobre la opción de recibir los derechos otorgados por el contrato.

¿Qué es la negociación fuera de horario?

Es importante tener en cuenta las operaciones fuera del horario de oficina al participar en operaciones de opciones. Empieza después de las 4:00 p.m. EST cuando cierre la bolsa de valores de EE. UU. Por lo general, continuará hasta las 8:00 p.m. con un volumen decreciente de operaciones durante ese tiempo.

La negociación fuera del horario laboral conlleva un riesgo sustancial debido a la falta de liquidez de la mayoría de las acciones en ese momento, resultando en un mayor rango de precios de oferta y demanda, también conocido como propagación. Los inversores participan en este tipo de operaciones para intentar aprovechar las últimas noticias (p. Ej., Informe de ganancias Informe de ganancias Un informe de ganancias es un documento financiero oficial emitido por una empresa pública que muestra los gastos, ganancias, y el beneficio general de la empresa para un, presione soltar, etc.) o salir de una posición perdedora antes de tiempo.

Teniendo en cuenta el comercio fuera del horario laboral, Hay ciertas situaciones en las que los operadores de opciones deben seguir los mercados fuera de horario. En la mayor parte, las opciones in-the-money (ITM) se ejercerán automáticamente al precio de cierre del mercado. Sin embargo, No es obligatorio, y los inversores pueden ponerse en contacto con su empresa de compensación con una excepción que puede ocurrir durante las operaciones fuera del horario laboral.

Para los tenedores de opciones que tienen contratos en el dinero (ATM) En el dinero (ATM) En el dinero (ATM) describe una situación en la que el precio de ejercicio de una opción es igual al precio de mercado actual del activo subyacente. Es un concepto de dinero o casi dinero, Puede ser útil monitorear el mercado fuera de horario. Los comerciantes también deben dejar claras sus intenciones con su corredor y comprender el mercado en el que se negocia su opción.

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• Precio de ejercicio Precio de ejercicio El precio de ejercicio dentro de una opción es el precio al que el tenedor es capaz de comprar el activo subyacente. Si el precio de mercado de
• Opciones:Calls y Puts Opciones:Calls y Puts Una opción es un contrato derivado que le da al titular el derecho, pero no la obligación, comprar o vender un activo en una fecha determinada a un precio especificado.
• Fecha de Vencimiento (Derivados) Fecha de Vencimiento (Derivados) La fecha de vencimiento se refiere a la fecha en que vencen los contratos de opciones o futuros. Es el último día de vigencia del contrato de derivados.
• Negociación de diferenciales Negociación de diferenciales La negociación de diferenciales, también conocida como negociación de valor relativo, es un método de negociación que implica que un inversor compre simultáneamente un valor y venda un valor.