Cuentas de ahorro para educación Coverdell:cómo funcionan y dónde obtener una

La deuda estudiantil nacional está en su punto más alto, con matrícula y cuotas por un solo año en una universidad privada de cuatro años que cuesta un promedio de $ 36, 880 en 2019-2020, según el College Board.

Obtener un título puede resultar caro, pero puede ayudar a su hijo a prepararse financieramente para la universidad, y posiblemente minimizar su deuda, contribuyendo a un plan de ahorro para la universidad, como una cuenta de ahorros para educación Coverdell, o ESA.

Invertir en la educación de su hijo con una Coverdell ESA tiene algunas ventajas, incluyendo tratamiento fiscal preferencial y la flexibilidad de utilizar el dinero para pagar la escuela primaria o secundaria.

Descubra cómo funcionan las cuentas de ahorros para educación Coverdell y cómo se comparan con otros planes populares de ahorros para la universidad.

• ¿Qué es una cuenta de ahorros para educación Coverdell? ¿Y, cómo funciona?
• ¿Dónde puedo abrir una cuenta de ahorros para la educación?
• ¿Cuál es la diferencia entre una cuenta de ahorros para educación y una cuenta 529?

¿Qué es una cuenta de ahorros para educación Coverdell? ¿Y, cómo funciona?

Una Coverdell ESA es una cuenta con impuestos diferidos que le permite ahorrar para la educación de un niño. Debido a que tiene impuestos diferidos, no tendrá que hacer frente a ningún impuesto potencial sobre los fondos hasta que se distribuyan (y si las distribuciones son menores o iguales a los gastos educativos calificados para el año en cuestión, no deberás impuestos sobre ellos en absoluto).

Hay un límite en la cantidad que puede contribuir cada año. Y tendrá que designar un abeneficiario que sea menor de 18 años o que tenga necesidades especiales.

Echemos un vistazo a cómo funcionan las cuentas de ahorros para educación de Coverdell respondiendo algunas preguntas comunes.

¿Quién puede contribuir? y cuál es el límite de contribución?

Si tiene un ingreso bruto ajustado modificado de menos de $ 110, 000 ($ 220, 000 para parejas que presenten una declaración de impuestos conjunta), es posible que pueda contribuir a Coverdell ESA. Padres, los abuelos e incluso los amigos de la familia pueden contribuir a la educación del niño, siempre que alcancen esos umbrales de ingresos.

Organizaciones, incluyendo fideicomisos y corporaciones, puede contribuir también, según el IRS.

El límite de contribución anual es típicamente de $ 2, 000 por año para cada beneficiario designado, aunque el límite podría reducirse dependiendo de sus ingresos.

Pero es importante saber que el límite de contribución total es por beneficiario y no por cuenta. Entonces, si un padre, abuelo y tía abren ESA Coverdell separados para el mismo niño, los total las contribuciones a las tres cuentas combinadas no pueden ser más de $ 2, 000 por año (suponiendo que cada contribuyente cumpla con los requisitos de ingresos aplicables).

Y una vez que el beneficiario cumpla 18 años, no puede hacer más contribuciones a la cuenta de Coverdell, a menos que el beneficiario tenga necesidades especiales.

¿Qué gastos puede pagar una cuenta de ahorros para educación Coverdell?

ACoverdell ESA se puede utilizar para pagar gastos educativos calificados en una "institución educativa elegible". Eso incluye las escuelas primarias y secundarias:las ESA no son solo para la educación superior.

Escuela primaria o secundaria, la ESA puede pagar ...

• Matrícula y cuotas
• Libros, suministros y equipo
• Tutoría académica
• Servicios para necesidades especiales (para beneficiarios con necesidades especiales)
• Computadoras y equipos informáticos

Y cubrirá los siguientes elementos, si la escuela primaria o secundaria los requiere (incluso si la escuela lo proporciona a cargo del estudiante):

• Uniformes
• Habitación y comida
• Transporte
• Artículos y servicios complementarios, incluyendo programas de día extendido

Para los estudiantes que asisten a una universidad, universidad o escuela vocacional, un ESA se puede utilizar para ...

• Matrícula y cuotas
• Libros, suministros y equipo
• Servicios para necesidades especiales (para beneficiarios con necesidades especiales en una escuela elegible)
• Gastos de alojamiento y comida para los estudiantes matriculados en la escuela al menos medio tiempo
• Computadora y software de computadora

¿Cuándo se deben retirar los fondos?

Cualquier activo que quede en la cuenta Coverdell debe distribuirse antes de que el beneficiario designado cumpla 30 años, a menos que el beneficiario tenga necesidades especiales. Si el beneficiario fallece, los activos restantes deben distribuirse dentro de los 30 días posteriores a su muerte.

¿Cuáles son los beneficios fiscales de Coverdell ESA?

Tendrá que contribuir a Coverdell ESA utilizando dólares después de impuestos, y sus contribuciones no son deducibles de impuestos. Pero como señala el IRS, sus contribuciones tienen impuestos diferidos, para que su dinero pueda seguir creciendo en su cuenta libre de impuestos hasta que esté listo para realizar un retiro.

Los retiros de la cuenta están libres de impuestos si se utilizan para gastos calificados y no exceden los gastos de educación calificados anuales del beneficiario.

Si las distribuciones no se utilizan para gastos educativos calificados, al menos una parte de la distribución se considera típicamente renta imponible, y puede estar sujeto a una multa adicional del 10%.

¿Qué pasa si el beneficiario no asiste a la universidad? ?

Si el beneficiario designado decide no ir a la universidad, es posible que pueda transferir la cuenta a un miembro de la familia sin consecuencias fiscales, dependiendo de la edad del beneficiario, entre otras cosas.

¿Dónde puedo abrir una cuenta de ahorros para la educación?

Puede abrir una Coverdell ESA en algunos bancos, firmas de corretaje o sociedades de fondos mutuos. Como parte de la cuenta, es posible que pueda optar por determinados productos de inversión. Aquí hay unos ejemplos.

• Charles Schwab: Schwab no tiene mínimos de cuenta, lo que facilita comenzar a ahorrar.
• TD Ameritrade: Con TD Ameritrade, no hay mínimos de cuenta. Puedes invertir en acciones, bonos y fondos mutuos.
• Wells Fargo: Puede abrir una Coverdell ESA con Wells Fargo, pero la inversión mínima podría oscilar entre $ 0 y $ 100, 000, dependiendo de la cuenta.

¿Cuál es la diferencia entre una cuenta de ahorros para educación y una cuenta 529?

Si está ahorrando para la educación de un niño, también puede decidir abrir un plan 529, también conocido como programa de matrícula calificado, que está en nuestra lista de los mejores planes de ahorro para la universidad.

Si está intentando comparar estas cuentas, considere estas diferencias.

• Restricciones de ingresos - Los Coverdells tienen un umbral de ingresos para poder contribuir. Pero los planes 529 no tienen restricciones de ingresos para las personas.
• Límites de contribución - A diferencia de Coverdell ESA, Los planes 529 tampoco tienen un límite de contribución establecido. En lugar de, el IRS dice que las contribuciones a un 529 no pueden ser más que la cantidad necesaria para pagar los gastos de educación calificados. Sin embargo, algunos estados tienen límites diferentes, por lo que es mejor verificar el plan que desea abrir.
• Usos potenciales - Las distribuciones del plan 529 se pueden usar para pagar los gastos de educación postsecundaria calificados, como matrícula y tarifas. Pero si desea utilizar el dinero para la escuela primaria o secundaria, existen algunas limitaciones. Por ejemplo, puede retirar solo hasta $ 10, 000 por año para pagar la matrícula (y solo la matrícula) de la escuela primaria o secundaria. En comparación con Coverdell ESA, se pueden cubrir muchas más categorías de gastos. Una Coverdell ESA también puede permitirle retirar más por año para gastos educativos calificados para escuelas primarias privadas, secundaria o preparatoria.
• Impuestos - Las contribuciones calificadas a los planes Coverdell ESA y 529 tienen impuestos diferidos y no son deducibles de sus impuestos federales sobre la renta. Y las distribuciones calificadas para ambos planes de ahorro están exentas de impuestos siempre que las use en gastos calificados (de lo contrario, están sujetas a una multa del 10%).

Si desea maximizar sus ahorros, puede abrir un plan Coverdell ESA y un plan 529. Puede contribuir a ambos tipos de cuenta en el mismo año para el mismo beneficiario designado (mientras que, varias cuentas del mismo tipo serían limitadas).

¿Que sigue?

Si no está seguro de si una cuenta de ahorros para educación Coverdell es la opción adecuada para usted, considere estas tres preguntas.

• ¿Cuánto planeas contribuir por año? Mire su presupuesto y piense en lo que es realista desde una perspectiva de ahorro. Si puede contribuir hasta $ 2, 000 por año, Un Coverdell ESA puede ser una opción inteligente si cumple con los requisitos de ingresos. Si quieres contribuir más que eso, un plan 529 no tiene límite de contribución anual, solo límites de saldo de la cuenta de por vida que pueden variar según el estado.
• ¿Enviará a su hijo a una escuela primaria privada? secundaria o preparatoria? Si decide enviar a su hijo a una escuela primaria o secundaria privada y desea cubrir otros gastos además de la matrícula, una Coverdell ESA puede ser la mejor opción. Eso es porque los 529 solo permiten la matrícula como un gasto calificado para la escuela primaria o secundaria.
• ¿Cuál es su ingreso? Coverdell ESA tiene restricciones de ingresos. Si su MAGI es más de $ 110, 000 como individuo o $ 220, 000 para contribuyentes conjuntos, su contribución máxima será inferior a $ 2, 000 y se eliminará gradualmente.

Cualquiera que sea la cuenta de ahorros para la universidad que elija, Intente invertir temprano, incluso si es solo un poco. Comenzar mientras su hijo es pequeño le da a su dinero más tiempo para crecer (¡libre de impuestos!) Con intereses compuestos y fluctuaciones del mercado. También puede consultar a un asesor financiero para ver qué es lo mejor para su situación.