¿Qué es el índice de capital social de los accionistas?

El índice de capital social es un índice que muestra la cantidad de activos de una empresa que se han financiado utilizando el capital social del propietario en lugar de la deuda. Muestra la parte de los fondos de los accionistas que se han utilizado para financiar los activos de la empresa, e indica el valor que obtendrán los propietarios si se liquida la empresa.

El índice de capital contable se calcula dividiendo el capital social de los accionistas por el total de activos (activos corrientes y no corrientes Activos no corrientes Los activos no corrientes son activos cuyo valor no se realizará en un período de un año ya que no se convierten fácilmente en efectivo. .) de la compañia. Las cifras necesarias para calcular el índice de capital social están disponibles en el balance de la empresa.

Un índice de capital social bajo indica que la empresa ha contraído más deuda que capital social para financiar sus activos. A diferencia de, un índice de capital social más alto muestra que los accionistas financian un mayor número de activos que el dinero prestado.

Resumen

• El índice de capital social es la proporción de los activos de una empresa que se financian con los fondos de los accionistas.
• Representa la reclamación del accionista sobre los activos de la empresa si la empresa se liquida y se pagan todas las deudas.
• Es deseable un índice de capital social más alto, ya que indica que una mayor proporción de activos se financia con el capital social de los accionistas en lugar de dinero prestado.

Comprensión del índice de capital social

El índice de capital social muestra el nivel de dependencia de una empresa de los fondos prestados. Muestra la proporción de capital que se utiliza para financiar los activos de una empresa en relación con los fondos prestados. Dado que la relación indica la proporción del capital social del propietario en el valor total de los activos de la empresa, es deseable una relación más alta.

Una mayor proporción de la financiación del propietario en comparación con la financiación de la deuda atrae a posibles inversores que buscan empresas viables en las que invertir. Para los acreedores, una relación de capital social más alta es atractiva, ya que muestra que la empresa es financieramente estable y debería poder pagar las deudas que se le adelantan.

También, un índice más alto indica que la empresa incurre en menos costos de servicio de la deuda, ya que los accionistas financian una mayor parte de los activos. El capital social no genera ningún costo de financiamiento por la aportación de capital.

¿Qué es la equidad de los accionistas?

El capital social representa el valor que es atribuible a los accionistas de una empresa si sus activos se liquidan, y todas las deudas están pagadas. Se obtiene encontrando la diferencia entre el total de activos y el total de pasivos registrados en el balance para el período financiero específico. El componente de activos totales comprende los activos corrientes (como el inventario y las cuentas por cobrar) y los activos no corrientes (como el fondo de comercio. el fondo de comercio es un activo intangible. El concepto de fondo de comercio entra en juego cuando una empresa que busca adquirir otra empresa es, equipo, y tierra).

Por otra parte, Los pasivos totales son la suma de los pasivos a corto plazo (como los gastos acumulados y las cuentas por pagar) Cuentas por pagar Las cuentas por pagar son un pasivo en el que se incurre cuando una organización recibe bienes o servicios de sus proveedores a crédito. Las cuentas por pagar son) y los pasivos a largo plazo (a pagar en más de un año, tales como impuestos sobre la renta diferidos y bonos por pagar).

El valor de la equidad puede ser positivo o negativo, donde patrimonio positivo significa que la empresa posee suficientes activos para cumplir con sus pasivos, y el patrimonio negativo muestra que el valor de los pasivos excede el valor de los activos, convirtiendo a la empresa en una inversión de alto riesgo.

Cómo calcular el índice de capital social de los accionistas

La fórmula para calcular el patrimonio neto se indica a continuación:

Relación de capital social =Capital social / Activo total

La proporción se puede expresar como un porcentaje o un número para mostrar la proporción de un negocio que se financia con el capital social del propietario en comparación con el dinero prestado. Es el total de capital social y utilidades retenidas Utilidades retenidas La fórmula de utilidades retenidas representa todos los ingresos netos acumulados netos de todos los dividendos pagados a los accionistas. Las ganancias retenidas son ganancias parciales / reservadas, menos acciones propias.

Los activos totales son iguales a la suma de los activos corrientes y no corrientes, y es igual a la suma del capital contable y el pasivo total. Después de calcular la razón, se puede comparar con la proporción de otras empresas dentro de la industria para clasificar su desempeño relativo.

Si una empresa tiene un índice de capital social superior al 50%, se considera una empresa conservadora. Una empresa cuyo índice de capital social es inferior al 50% se considera una empresa apalancada.

Los inversores están más interesados ​​en empresas conservadoras que en una empresa apalancada porque estas empresas pagan menos costes de financiación, dejando más flujo de caja para financiar el crecimiento y la expansión futuros, y distribución de dividendos. Una empresa conservadora tiene una posición de solvencia más sólida, y podrá saldar sus deudas a tiempo.

Para comparacion, una empresa altamente apalancada conlleva un riesgo mayor que una empresa conservadora, ya que utilizará más efectivo para pagar sus obligaciones de deuda, y si se liquida la empresa, Es posible que a los accionistas no les quede nada después de liquidar todas las deudas.

Ejemplo practico

Suponga que ABC Limited posee activos totales que ascienden a $ 1 millón, mientras que el pasivo total asciende a $ 250, 000. Además, el valor actual del capital contable es igual a $ 700, 000. Usando estos valores, Podemos calcular el índice de capital contable de la siguiente manera:

Relación de capital =$ 700, 000 / $ 1, 000, 000

Ratio de capital social =0,7 o 70%

Por lo tanto, ABC Limited muestra una relación de capital de 0,7 o 70%, lo que indica que el 70% de los activos de la empresa se financian con capital social, mientras que la proporción restante se financia con deuda.

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